Банковский сектор играет ключевую роль в устойчивом развитии мировой экономики, обеспечивая стабильность финансовых систем, защиту интересов потребителей и поддержку предпринимательской деятельности. Однако подходы к регулированию варьируются в зависимости от региона, экономической специфики и исторических особенностей каждой страны.
В этой статье мы рассмотрим специфику банковской деятельности в ряде европейских стран — Лихтенштейне, Бельгии, Нидерландах, Норвегии и Венгрии, а также в одной из крупнейших экономик Африки — Южной Африканской Республике. Особое внимание будет уделено тому, как местные законодательные акты и регулирующие органы способствуют достижению прозрачности, устойчивости и доверия в финансовом секторе.
Эволюция банковской системы Лихтенштейна
Княжество Лихтенштейн имеет очень выгодное расположение – центр Европы. Это позволяет ему занимать одно из ведущих мест на рынке финансовых услуг. В банках страны обслуживаются компании многих иностранных государств.
Актуальные моменты банковского регулирования
Середина 90 годов 20 века считается переломным моментом для всей банковской и финансовой системы в Княжестве. Произошли очень глубокие изменения в её работе. Например, закон о банковской деятельности (1992/108) установил основы для функционирования банков в Лихтенштейне, определяя требования к их деятельности и надзору, а Постановление о банковской деятельности (1994/022) дополнило это законодательство, уточнив регуляторные нормы и стандарты, что способствовало повышению прозрачности и стабильности финансовой системы.
В 1996 году в Лихтенштейне были приняты Законы о международном частном праве и об изменении регулирования о лицах и обществах, которые свидетельствуют о том, что в середине 1990-х годов Лихтенштейн проводил реформы, направленные на модернизацию своей правовой системы, включая аспекты, связанные с финансовым сектором.
Также на развитие и модернизацию банковской сферы государства существенным образом повлияло появление новых технологий (интернета) и вступление в Европейское экономическое пространство (ЕЭП). Лихтенштейн отказался от своего принципа конфиденциальности информации и её блокирования и предпочел свободное вхождение в европейский рынок.
С течением времени оперативное решение налоговых вопросов и сотрудничество с зарубежными государствами стало приоритетным направлением в работе.
В настоящее время на территории государства расположены 16 банковских учреждений, занимающиеся преимущественно управлением активами. Международный банкинг в области финтех и раньше имел большие возможности развития. Банк LGT Bank AG занимает сейчас ведущие позиции в стране.
Получение лицензии для ведения банковской деятельности в Лихтенштейне является обязательным условием. Только после получения лицензии организация вправе оказывать финансовые услуги. На сегодняшний день в Лихтенштейне 16 банков имеют соответствующую лицензию, 5 из них – это дочерние структуры финансовых компаний из Швейцарии, Австрии, Люксембурга.
Регулирование в банковской сфере
Валютный договор со Швейцарией, заключённый в 1980 году, играет важную роль для компаний финансовых услуг Лихтенштейна.
Согласно этому соглашению, швейцарский франк был объявлен официальным платежным средством Лихтенштейна. Кроме этого, в договоре указаны определённые правовые и административные положения Швейцарии, которые применяются на территории Княжества. Национальным Банком государства назначен Национальный Банк Швейцарии, поэтому отчётность некоторых финансовых посредников, таких как инвестиционные компании, банки, должна предоставляться в установленные сроки в Центральный Банк Швейцарии.
Тем не менее, контроль и регулирование финансовых услуг, лицензированных в Лихтенштейне, остаются в компетенции местного надзорного органа. Валютный договор является двусторонним соглашением, которое регулярно обновляется и корректируется при необходимости.
Какие преимущества предоставляет регистрация финансовых компаний на территории Княжества?
Лихтенштейн, как и Норвегия и Исландия, является членом Европейской Экономической Зоны, что обеспечивает доступ к 4 экономическим свободам:
свобода движения капитала;
свобода движения услуг;
свобода движения лиц;
свобода обращения товаров.
Благодаря этому все европейские директивы и постановления, регулирующие банковскую сферу, деятельность инвестиционных фондов, учреждений коллективного инвестирования в ценные бумаги (UCIT), управление активами и другие виды финансовой деятельности применяются и в Лихтенштейне. Это предоставляет Лихтенштейну значительное преимущество в виде “европейского паспорта” для организаций, работающих на финансовом рынке и их продуктов. Таким образом, предприниматели, желающие зарегистрировать свою финансовую компанию в Лихтенштейне, имеют возможность беспрепятственно выходить на рынок Европы.
При этом Швейцария не является членом ЕЭЗ. В связи с этим пришлось адаптироваться к сложившейся ситуации, вводить переходные периоды и принимать дополнительные решения. Вадуцкая конвенция помогла решить многие проблемы.
Швейцария имеет частичный доступ к европейскому рынку финансовых услуг благодаря ряду двусторонних соглашений с ЕС, однако этот доступ не является полноценным, как у членов ЕЭЗ, включая Лихтенштейн. Швейцарским финансовым компаниям приходится полагаться на двусторонние договоренности и создавать дочерние структуры в странах ЕС для предоставления услуг в полном объеме.
Значительно раньше, в 1960 году была подписана Конвенция Европейской ассоциации свободной торговли (ЕАСТ), которая регулировала торговлю преимущественно товарами. Однако в 2001 году состоялся ее пересмотр в рамках Вадуцкой конвенции. Этот шаг был вызван необходимостью учитывать развитие договорных отношений между Швейцарией и ЕС. Итогом пересмотра стало уравнивание силы договорных обязательств между Швейцарией и государствами-членами ЕАСТ с обязательствами перед ЕС.
Действие Вадуцкой конвенции вступило в силу 1 июня 2002 года. Одновременно с этим вступили в силу 7 двусторонних соглашений между ЕС и Швейцарией. Вадуцкая Конвенция разработала, а также расширила сферу регулирования, включив в нее торговлю услугами и инвестиции.
Как получить финансовую лицензию
Для осуществления определённых видов деятельности на финансовом рынке Лихтенштейна необходимо получение соответствующих лицензий. Лицензии требуются для следующих направлений:
платёжных услуг;
операции с электронными деньгами;
иных видов финансовой деятельности.
Наиболее комплексной формой разрешения считается банковская лицензия, которая предоставляет право заниматься всеми вышеперечисленными видами деятельности без необходимости получения дополнительных разрешений. Однако при этом сотрудники компании должны обладать соответствующим образованием, знаниями и желательно опытом работы в данной сфере.
Контроль над деятельностью банковской сферы в Бельгии
Национальный банк Бельгии является главным надзорным органом за деятельностью всех банковских и финансовых организаций в стране. Он отвечает за регулирование организаций, занимающихся кредитованием. Дополнительно, Управление финансовых услуг и рынков (FSMA) регулирует деятельность финансовых учреждений, включая компании, чьи акции котируются на бирже, а также фирмы, предоставляющие финансовые услуги и продукты, в том числе посредников. FSMA также занимается защитой прав потребителей и сбором соответствующей информации.
Кредитные компании находятся под пруденциальный надзором, который включает соблюдение нормативных актов и законов, регулирующих банковскую деятельность. Эти акты применяются совместно с Регламентом SSM от 15.10.2013 г., который регулирует разделение надзорных функций между Европейским Центральным банком (ECB) и национальными органами, включая Национальный банк Бельгии.
Получение финансовой лицензии
Европейский Центральный банк (ECB) имеет право выдавать и отзывать лицензии всех кредитных организаций, независимо от их размера. Также ECB оценивает сделки по приобретению или передаче активов между предприятиями. В процессе надзора регулятор имеет право использовать как европейские, так и национальные законодательные акты.
Государственный Центральный банк выполняет важнейшую роль в обеспечении стабильности финансовой системы страны. Его деятельность направлена на контроль за менее значимыми финансовыми организациями, а также на выявление и минимизацию потенциальных угроз для финансового сектора. Для достижения этих целей Центральный банк выполняет следующие задачи:
обнаружение и отслеживание факторов и событий, способных дестабилизировать финансовую систему страны, включая кризисные явления, угрозы ликвидности и системные риски;
формирование и внедрение стратегий и рекомендаций, предназначенных для национальных регулирующих органов и институтов ЕС. Эти рекомендации направлены на укрепление устойчивости финансовой системы и предотвращение кризисных ситуаций.
Кредитные компании обязаны согласовывать внедрение новых стратегических решений с контролирующим органом. В случае разработки таких инициатив компании должны уведомить регулятора, который получает два месяца на их рассмотрение. В течение этого срока регулятор может отклонить предложенные изменения, если сочтет, что они:
противоречат Закону о банковской деятельности; или
несут риски для финансовой стабильности.
В случае обнаружения несоответствия законодательным требованиям в работе кредитной организации надзорный орган вправе направить официальное уведомление с требованием устранить выявленные нарушения. Аналогичное предупреждение может быть вынесено если существуют основания полагать, что в течение года организация допустила нарушения. Как правило, в таких случаях устанавливается срок, в течение которого кредитная организация обязан устранить выявленные нарушения.
Управление банками в Бельгии
Прежде чем зарегистрировать финансовую компанию в Бельгии, предпринимателям необходимо тщательно продумать организацию бизнеса. Для успешного функционирования компании требуется подготовить следующие ключевые элементы:
Рациональная управленческая структура, с четким распределением обязанностей и полномочий между сотрудниками;
Система строгого бухгалтерского учёта и административной организации, а также внедрение внутренних контролирующих органов;
Различные методы выявления и управления рисками, которые могут возникнуть в организации в процессе деятельности;
Независимый внутренний аудит, а также механизмы управление рисками и соблюдения законодательных норм.
Каждая финансовая организация обязана разработать документ о корпоративном управлении, в котором будет предоставлена подробная информация о внутренней структуре. Помимо этого, организация должна создать 4 комитета:
комитет по аудиту;
комитет по управлению рисками;
комитет по назначениям;
комитет по вознаграждениям.
Все основные требования к управлению кредитными организациями описаны в специальном руководстве, изданном местным надзорным органом в конце 2015 года и обновленном в октябре 2018 года.
Необходимые требования к капиталу и ликвидности для получения банковской лицензии
Нормы Базель III интегрированы в законодательство ЕС через директиву CRD IV и регламент CRR, а также включены в нормативно-правовую базу Бельгии в рамках Закона о банковской деятельности.
Каждое кредитное учреждение обязано устанавливать требования к ликвидности и капиталу, исходя из специфики и объема своей деятельности. Для этого совет директоров разрабатывает долгосрочную стратегию управления, в которой отражаются как текущие, так и перспективные потребности в капитале и ликвидности.
При подаче заявки на получение банковской лицензии в Бельгии кредитное учреждение обязано составить политику управления капиталом и ликвидностью.
Эта политика должна учитывать объём, характер и специфику деятельности компании, а также потенциальные риски. Установленные показатели подлежат регулярной оценке и обновлению в случае необходимости.
Если политика компании не соответствует её профилю риска, регулирующий орган вправе наложить дополнительные требования к показателям платежеспособности и ликвидности, чтобы обеспечить стабильность и надежность работы кредитного учреждения.
Банковская сфера в Нидерландах
Банковская сфера в Нидерландах активно развивается, и местные банки успешно работают как на внутреннем, так и на международном рынке. Среди известных финансовых учреждений Нидерландов можно выделить такие банки, как Rabobank, ABN AMRO и ING.
Режим регулирования банковской сферы
Регулирование банковской деятельности в Нидерландах сосредоточено на двух ключевых аспектах:
системный и пруденциальный надзор;
контроль за финансовой деятельностью организации.
Ответственность за системный и пруденциальный надзор разделена между Европейским центральным банком (ECB) и Центральным банком Нидерландов (DCB).
За регулирование рынка финансовых услуг отвечает Управление по финансовым рынкам Нидерландов (AFM). Основные задачи AFM включают:
обеспечение прозрачности и доступности информации для участников финансового рынка;
содействие в установлении справедливых и понятных отношений между участниками рынка;
надзор за деятельностью компаний, предоставляющих финансовые услуги клиентам.
Ключевым нормативным документом, регулирующим деятельность финансовых учреждений в Нидерландах, является Закон о надзоре за финансовыми рынками (FMSA), принятый в 2007 году, а также сопутствующие нормативные акты и правила.
В 2016 году было принято решение пересмотреть данный закон для его адаптации к современным реалиям Европы. Однако в 2019 году Министр финансов Нидерландов принял решение приостановить процесс пересмотра из-за его сложности и значительных финансовых затрат, посчитав это нецелесообразным в условиях тех дней. Таким образом, выдача лицензий на банковскую деятельность продолжает основываться на положениях FMSA 2007 года без существенных изменений.
В большинстве случаев к банкам в Нидерландах применяются нормы регулирования принятые на уровне ЕС. При анализе Закона о надзоре за финансовыми рынками, можно заметить, что многие из этих правил требуют исполнения европейских директив. В условиях современного стремления к интеграции единого рыночного пространства, многие требования регуляторов теперь применяются в виде европейских регламентов. Одним из ключевых документов является Директива о требованиях к капиталу (CRD IV) и Регулирование о требованиях к капиталу (CRR). 9 июля 2024 г. также вступили в силу Регулирования требований к капиталу (CRR3).
Процесс оформления банковской лицензии
Любой банк в Нидерландах должен иметь лицензию на осуществление своей деятельности.
Обрабатываются все поданные заявки Центральным банком Нидерландов (DNB) и Европейским центральным банком (ECB). В ходе рассмотрения заявок предъявляются строгие требования, выполнение которых контролируется:
Квалификация руководства: за политику банка должны отвечать лица, которые обладают соответствующей квалификацией для ведения банковской деятельности в Нидерландах. Те же требования предъявляются ко всем членам управляющей команды. Члены наблюдательного совета или аналогичного органа должны соответствовать квалификационным требованиям, установленным регулирующими органами;
Деловая практика: в банке должны быть обеспечены разумные деловые действия, включая прием клиентов и эффективное управление рисками;
Руководители: как минимум два человека должны отвечать за ежедневную политику банка и выполнять свои обязанности на территории Нидерландов;
Состав наблюдательного совета: структура наблюдательного совета должна включать не менее трех человек;
Структура контроля: организация внутреннего контроля должна быть прозрачной и понятной для контролирующих органов;
Финансовые требования: банк должен соответствовать установленным требованиям по платежеспособности, ликвидности и иметь минимальный уровень собственного капитала (регулируется в соответствии с международными стандартами, такими как Базель III и соответствующими европейскими директивами).
Все вышеуказанные требования банк должен соблюдать и после получения банковской лицензии в Нидерландах. Несоблюдение этих требований может привести к отзыву лицензии. Голландскую банковскую лицензию может получить только та организация, которая демонстрирует строгое соответствие всем регуляторным положениям. В стране активно поддерживаются инновации в финансовом секторе, и для их стимулирования с 2017 года Центральный банк Нидерландов (DNB) начал применять подход индивидуальной оценки при рассмотрении заявлений на внедрение новых финансовых продуктов.
Новые изменения при получении финансовой лицензии
С начала 2019 года был увеличен срок рассмотрения заявлений на получение банковской лицензии. По состоянию на 2025 год срок выдачи лицензии, позволяющей осуществлять финансовую деятельность, составляет от 6 до 9 месяцев.
В дополнение к этому введено новое требование: заявители обязаны предоставить документ, в котором подробно описывается процедура прекращения банковской деятельности. Этот документ должен содержать чёткий план действий на случай, если заявитель решит прекратить свою деятельность, чтобы минимизировать последствия для клиентов и финансовой системы.
Кроме того, были внесены изменения в требования к капиталу банков и их операциям. Если банковское учреждение в Нидерландах решает расширить свою деятельность и начать предоставлять инвестиционные услуги, оно обязано подать заявление на получение расширенной лицензии. В этом случае регулятор предъявляет дополнительные требования, так как так как инвестиционная деятельность считается новой для компании.
Для большинства платёжных и финансовых услуг лицензированный банк не нуждается в получении дополнительной лицензии. К таким услугам относятся:
потребительское кредитование;
проведение консультаций по финансовым продуктам (кроме финансовых инструментов);
посреднические функции в отношении таких продуктов.
Однако если банк решает предоставлять другие услуги, например, связанные с инвестиционными инструментами или управлением активами, ему необходимо будет получить соответствующее разрешение.
Контроль банковской деятельности в Норвегии
Финансовый сектор в Норвегии включает 97 зарегистрированных банковских учреждений, из которых 82 являются сберегательными банками, а остальные – коммерческими. Отметим, что их число существенно сократилось за последнее десятилетие. Кроме того, в стране функционируют 40 кредитных компаний, в том числе, филиалы иностранных банков, однако не все из них предоставляют полный перечень услуг. Основная деятельность этих учреждений связана с финансированием оборудования.
Два крупнейших и самых влиятельных коммерческих банка в Норвегии — это DNB Bank ASA и Nordea Bank ABP, а также две группы сберегательных банков: Eika Group и SpareBank 1 Group.
Банки иностранных государств активно работают в Норвегии через филиалы и играя ключевую роль в таких отраслях, как нефтяная, морская и судоходная промышленность.
Как происходит регулирование банков в Норвегии?
Норвегия не является членом Европейского Союза, однако она заключила соглашение с государствами-членами Европейской экономической зоны (ЕЭЗ) и ориентируется на принятие соответствующих европейских директив в финансовой области. Это соглашение позволяет компаниям из стран ЕЭЗ, а также норвежским предпринимателям, предоставлять финансовые услуги в своей юрисдикции, соблюдая нормы и требования, аналогичные тем, что действуют в странах Еврозоны.
Для принятия депозитов и выдачи кредитов банк в Норвегии обязательно должен обладать норвежской лицензией, что предусмотрено законодательством страны. В своей деятельности банки руководствуются «Законом о финансовых предприятиях и финансовых группах», принятом в 2015 году. Этот закон предусматривает соблюдение ряда европейских директив и норм, в том числе:
Директивы о требованиях к капиталу IV (CRD IV);
Директивы о восстановлении и разрешении банковских операций (BRRD);
Положения о требованиях к капиталу (CRR).
Закон о финансовых предприятиях регулирует деятельность различных организаций и структур, включая:
Компании, предоставляющие кредитные услуги;
Финансовые учреждения;
Платежные институты;
Холдинговые компании в финансовых группах;
Учреждения электронных денег;
Пенсионные и страховые фонды.
Для банковских компаний, работающих с инвестиционными проектами и инвестиционными фондами в Норвегии действуют два ключевых законодательных акта: Закон об альтернативных инвестиционных фондах, принятый в 2014 году, и Закон об инвестиционных фондах, принятый в 2011 году.
Данные законы регулируют деятельность фондов, включая требования к их структуре и управлению.
С октября 2018 года в Норвегии вступил в силу Закон о борьбе с отмыванием денег (AML/CFT), что сделало обязательным соответствие норвежского законодательства Директиве №4 Евросоюза по борьбе с отмыванием денег. Это крайне важная информация для тех бизнесменов, которые намерены получить лицензию на управление банком в Норвегии.
В Норвегии разрешены операции с криптовалютами, однако существует важное требование: все такие транзакции должны быть зарегистрированы и сообщены в Управление финансового надзора Норвегии (FSAN). Компании, предоставляющие криптовалютные услуги, обязаны получить соответствующую лицензию. Для этого необходимо уведомить FSAN, который осуществляет контроль и регулирование криптодеятельности в стране.
Кроме того, существует еще один важный законодательный акт, регулирующий деятельность всех финансовых организаций в Норвегии — это Закон о финансовом надзоре. Основным уполномоченным органом для выполнения функций финансового надзора является FSAN.
Его основные функции включают:
контроль и мониторинг деятельности финансовых учреждений;
выдачу лицензий всем финансовым учреждениям, работающим в Норвегии;
нормативное развитие;
информационная деятельность.
Приём депозитных средств
В Норвегии приём депозитных средств от населения разрешён только финансовым компаниям, обладающим норвежской банковской лицензией. Кредитные учреждения, не имеющие банковской лицензии, могут принимать возвратные средства от населения, но не депозиты, через выпуск облигаций или других аналогичных ценных бумаг.
Кредитные компании из стран ЕЭЗ, работающие в Норвегии с лицензией своего государства, имеют право принимать депозиты, только если это прямо предусмотрено их лицензией.
Выдача кредитов
Выдача кредитов в Норвегии является регулируемой деятельностью, которая также требует получения соответствующей лицензии от государственных органов. В Норвегии существует специальное законодательство, позволяющее частным лицам заниматься краудлендингом (peer-to-peer кредитованием). Финансовые компании могут не иметь банковской лицензии, но при этом могут получить лицензию небанковского кредитного учреждения и заниматься выдачей ссуд. Одним из примеров таких компаний являются ипотечные кредитные учреждения, которые работают на рынке покрытых облигаций. Обычно такие организации имеют сберегательные группы, а портфель ссуд они приобретают у банков.
Краудлендинг является видом кредитования, при котором частные компании могут напрямую предоставлять кредиты без участия банков. Специалисты нашей компании COREDO подробно изучили данный метод и все необходимые законодательные акты, регулирующие краудлендинг. Если Вас интересует регулирование краудлендинга, мы готовы предоставить вам консультацию по всем вопросам.
Инвестиционные компании также могут заниматься выдачей займов, но для этого им необходимо получить соответствующую лицензию.
Валютный обмен
Торговля иностранной валютой разрешена банками, различными платёжными учреждениями и финансовыми компаниями, при условии, что они получат специальную лицензию, предоставляемую регулятором для ведения такой деятельности.
Платёжные услуги
В Норвегии возможность зарегистрировать компанию для предоставления платёжных услуг и начать работать доступна только при наличии соответствующей лицензии.
Руководящим документом для организаций, предоставляющих платёжные услуги (PSP), является одноимённая Директива, которая была интегрирована в норвежское законодательство в 2010 году.
В 2018 году Норвегия приняла Закон о платёжных услугах и электронных деньгах, который частично привёл национальное законодательство в соответствие с требованиями европейской директивы PSD2. Этот закон регулирует деятельность поставщиков платёжных услуг и электронных денег, обеспечивая безопасность и прозрачность платёжных операций. PSD2 была полностью внедрена в норвежское законодательство в связи со вступлением в силу нового Закона о финансовых соглашениях (Finance Agreements Act) 1 января 2023 года.
Инвестиционные предложения
Инвестиционные услуги разрешены в Норвегии банкам и обществам с ограниченной ответственностью при условии наличия соответствующей лицензии. Лицензия может быть получена как непосредственно банком, так и через его дочерние компании. Иностранные компании, имеющие паспорт, также могут предоставлять инвестиционные услуги на территории Норвегии.
Структура банков в Норвегии
В Норвегии банки представлены двумя основными юридическими структурами:
сберегательные — могут привлекать капитал через выпуск долевых сертификатов. Эти ценные бумаги отличаются от акций тем, что их владельцы не имеют прав на владение уставным капиталом банка;
коммерческие — регистрируются как публичные или частные компании с ограниченной ответственностью (LLC). Согласно Закону о финансовых предприятиях, все коммерческие банки, образованные с 1 января 2016 года, должны быть публичными. Однако если банк является дочерним учреждением в финансовой группе, он может быть организован как частный.
Требования к уставному капиталу для всех банков одинаковые – он должен составлять не менее 5 000 000 EUR.
Филиалы и трансграничные услуги
Иностранные банки, зарегистрированные в странах Европейской экономической зоны (ЕЭЗ), могут открывать филиалы в Норвегии. Это разрешается в соответствии с директивами ЕС и ЕЭЗ.
Основным регулирующим органом для таких банков остаётся норвежский регулятор, который контролирует деятельность филиалов наравне с внутренними структурами банка. Важным законодательным актом, регулирующим деятельность иностранных банков в Норвегии, является Закон о финансовых предприятиях. Эти банки также находятся под контролем Финансового надзорного органа Норвегии (FSAN).
Иностранные банки, работающие в Норвегии, могут предоставлять трансграничные услуги в соответствии с правилами ЕС и ЕЭЗ.
Однако для банков, зарегистрированных за пределами ЕЭЗ, существует обязательное требование — они должны получить лицензию в Норвегии через открытие филиала.
Регулирование банков в Венгрии
Контроль за финансовым рынком Венгрии осуществляется главным финансовым регулятором страны — Венгерским национальным банком (MNB). MNB также отвечает за управление системными рисками в финансовом секторе, защиту прав потребителей, контроль рынков капитала и страхования.
Основные аспекты регулирования банковской деятельности в Венгрии включают:
государственный контроль;
страхование депозитов;
обеспечение выполнения требований по управлению рисками и капиталом;
гарантирование монетарной и фискальной стабильности;
защиту прав потребителей и банковской тайны.
В случае нарушения установленных регуляций, MNB имеет право:
сделать заявление о нарушении;
потребовать соблюдения банковских и пруденциальных норм;
запросить срочный отчёт от банка;
потребовать подготовки и внедрения плана для устранения нарушений.
В случае серьёзных нарушений регуляций, MNB может назначить наблюдающего комиссара для контроля за деятельностью банка или его дочерних компаний. Это позволяет обеспечить надзор за выполнением предписаний и скорейшее исправление нарушений.
Государственное вмешательство
В случае возникновения системного кризиса в финансовом секторе Венгрии, регулятор обязан уведомить министра по вопросам монетарного регулирования. Министр принимает решение о том, как действовать дальше: возможно увеличение капитала финансового учреждения или же национализация акций на определённый период времени. В случае национализации государство получает право взять под контроль финансовые учреждения, зарегистрированные на территории Венгрии.
Банкротство
Когда банк оказывается на грани банкротства, назначается наблюдающий комиссар, который принимает на себя права и обязанности Совета директоров. Весь период назначения комиссара члены Совета директоров не могут принимать решения. В таких случаях задача банковского учреждения — разработать план восстановления, который зависит от множества факторов, таких как степень риска, связанные с их бизнес-моделью, а также финансовыми услугами, которые они предоставляют.
Условия достаточности капитала
Для создания банка в Венгрии требуется минимальный капитал в размере 2 миллиардов венгерских форинтов (приблизительно 6,3 млн долларов США). Для иностранных дочерних компаний действуют те же правила. Все банковские учреждения обязаны поддерживать минимальный уровень капитала, чтобы соответствовать требованиям по платёжеспособности, ликвидности и компенсации рисков, связанных с банковской деятельностью.
Кроме того, для компенсации операционных убытков, банки обязаны направлять 10% своей годовой прибыли в общий резерв. Нарушение условий достаточности капитала влечет за собой штрафные санкции.
Кроме того, существуют случаи, когда Совет директоров обязан уведомить MNB в течение 48 часов про:
изменение уставного капитала банка;
приостановку или прекращение деятельности банка.
Неплатёжеспособность
Перед началом процедуры банкротства MNB обычно требует принятия экстренных мер, среди которых:
приостановка определённых транзакций;
составление графика расчёта структуры капитала;
установление максимальной процентной ставки;
проведение общего собрания акционеров;
аннулирование согласия на назначение персонала;
принуждение владельцев банковских учреждений к выполнению требуемых действий.
В случае неплатежеспособности Совет директоров обязан незамедлительно уведомить MNB в письменной форме. После этого банк или сам MNB начинают процесс ликвидации.
Если суд выносит решение о ликвидации банка, кредиторы получают двухмесячный срок для подачи своих требований.
Регулирование банковской деятельности в Южной Африке
Регулирование банковской деятельности в Южной Африке основывается на стратегическом документе, изданном Национальным казначейством страны, под названием «Более безопасный финансовый сектор для лучшего обслуживания Южной Африки». Ответственность за защиту национальной валюты и обеспечение устойчивого экономического роста страны возложена на одного из главных финансовых регуляторов — SARB.
В 2018 году в Южной Африке был принят новый закон — FSR (Закон о финансовом секторе и надзоре). Этот закон стал основой для создания регуляторной структуры финансового сектора, а также направлен на защиту клиентов, предотвращение финансовых преступлений и повышение уровня доверия к финансовой системе страны.
Его основные цели включают:
защиту клиентов финансовых учреждений и обеспечение справедливого отношения к ним;
предотвращение финансовых преступлений;
преобразование финансовой системы страны для повышения её эффективности;
увеличение уровня доверия общественности к финансовой системе;
обеспечение безопасности и надежности финансовых учреждений.
Банковский сектор Южной Африки регулируется и контролируется на основе следующих законодательных актов:
Закон о компаниях;
Закон о банковской деятельности;
Закон о взаимных банках;
Закон о кооперативных банках;
Закон о национальной платёжной системе.
Предпринимателям, планирующим зарегистрировать банковскую компанию в Южной Африке, важно помнить, что банки регулируются следующими учреждениями:
FIC — Financial Intelligence Centre (Центр финансовой разведки);
BSD — Bank Supervision Department (Департамент банковского надзора);
NCR — National Credit Regulator (Национальный регулятор кредитов).
Кроме того, местные власти ввели новые требования в дополнение к Закону о банках. Их цель — обеспечить соответствие стандартам BCBS (Basel Committee on Banking Supervision (Базельский комитет по банковскому надзору)). Эти требования включают:
ограничения по ликвидным обязательствам;
раскрытие информации о ликвидности;
пересмотр ликвидности;
управление внутридневной ликвидностью;
раскрытие информации о капитале;
публичное раскрытие, связанное с коэффициентом левериджа.
Для бизнесменов, планирующих начать финансовую деятельность в Южной Африке, важно учитывать все обязательные условия для соблюдения местных стандартов, установленных для банков и других ключевых участников финансового рынка.
Эти требования касаются не только соблюдения нормативных актов, но и обеспечения финансовой стабильности и безопасности операций.
Представленная статья представляет собой обзор основных принципов и норм регулирования банковской сферы в таких странах, как Лихтенштейн, Бельгия, Нидерланды, Норвегия, Венгрия и Южная Африка. Однако важно отметить, что для полного понимания специфики ведения бизнеса в каждой из этих стран, рекомендуется обращаться к специалистам, обладающим детальными знаниями законодательства и практики.
Если у вас остались вопросы или вам нужны дополнительные консультации по ведению бизнеса в одной из вышеуказанных стран, вы можете обратиться к профильным консультантам компании COREDO. Команда COREDO всегда готова помочь разобраться в юридических и финансовых аспектах, а также предоставить подробную помощь по любым вопросам.
Разработчики из Европейского центрального банка намерены использовать централизованное решение для создания цифрового евро и сталкиваются с проблемами конфиденциальности.
Многие центральные банки по всему миру ранее начали подготовку к созданию CBDC (цифровой валюты центрального банка), также называемой цифровыми деньгами. Проще говоря, это цифровые версии наших обычных денег или так называемой фиатной валюты.
Ранее Европейский центральный банк (ЕЦБ) объявил, что начинает подготовку к созданию своего цифрового евро. Это решение вызвало опасения и различные вопросы со стороны финансового сообщества. Как это будет работать? Какова будет его цель и как это повлияет на экономику? Как он будет соответствовать основным ценностям Европейского союза (ЕС), таким как конфиденциальность?
Европейский союз (ЕС) заявил, что разработка собственной цифровой валюты в основном предназначена для реализации его стратегической независимости, что в первую очередь относится к экономическому суверенитету и политической автономии.
Инициатива разработки европейской CBDC рассматривалась ЕЦБ как ответ на масштабные изменения, вызванные виртуальными валютами и оцифровкой денег. С быстро меняющимся интернетом появляются виртуальные разновидности денег, в основном это так называемые цифровые валюты.
Вопросы конфиденциальности
Конфиденциальность всегда была на первом месте, когда речь заходила о деньгах в целом, и особенно о цифровых деньгах. Гарантии и превентивные меры — это то, что эксперты и финансовое сообщество в основном тщательно изучают в отношении цифровых валют.
Ранее ЕЦБ уверял общественность, что конфиденциальность будет его главным приоритетом. Однако, судя по последним отчетам, это не так.
ЕЦБ указал, что помимо конфиденциальности, общественность интересуют и другие, не менее важные аспекты, которые также должны быть рассмотрены — это признание на мировом рынке и безопасность.
В недавнем отчете центральный банк подробно рассказал, что у них будет доступ к конкретным данным и транзакциям, но заверил, что эта информация не будут доступна третьим лицам. ЕЦБ также пояснил, что экономический комитет Европейского правительства не ищет возможностей для получения прибыли, используя частные данные, и гарантирует, что все существующие законы о конфиденциальности будут строго соблюдаться.
Тем не менее, сообщество выразило обеспокоенность по поводу подобной модели, когда персональные данные централизованно обрабатываются центральным банком, указав, что это делает невозможным достижение конфиденциальности. Эксперты отметили, что общественность имеет право задавать вопросы и быть обеспокоенной тем, что правительство имеет массовый контроль над частной информацией. Они указали, что, хотя у правительства может быть меньше мотивов для неправомерного использования данных, это не означает, что опасности нет вообще.
Помимо этого, разработчики криптографии указали, что меры конфиденциальности во многом зависят от типа используемой технологии блокчейна. Эксперты предположили, что внедрение конфиденциальности в цифровой евро может быть достигнуто только с помощью распределенной системы. Таким образом, центральный банк не сможет накапливать частные данные, и риск их неправильного использования может быть уменьшен.
Централизованный блокчейн
Недавние отчеты Европейского центрального банка (ЕЦБ) показали, что он в основном склоняется к более централизованной, а не распределенной модели. Вероятно, это означает, что центральный банк будет централизованно обрабатывать данные и активы, а не распространять их свободно.
Это вызвало опасения не только у экспертов, но и у общественности, что такая очевидная поддержка централизованной технологии блокчейна вызовет различные проблемы с конфиденциальностью. Криптовалютные специалисты предупредили, что банковская индустрия и действующие механизмы регулирования могут быть не готовы к такому. Они указали, что эти возможности потребуют серьезной и последовательной перестройки всей экосистемы блокчейна.
Некоторые выразили обеспокоенность тем, что цифровой евро может быть скорее проблемой, чем экономической и деловой возможностью.
Исследование, проведенное Европейским центральным банком (ЕЦБ), показывает, что многие люди считают, что европейский CBDC нанесет ущерб рынку криптовалют, даже не имея реального понимания того, что влечет за собой цифровой евро. ЕЦБ пояснил, что для обеспечения готовности и надлежащих мер безопасности продолжаются тщательные исследования и расследования.
Фаустин Флере, генеральный директор ADAN (крипто-компания из Франции), упомянула, что европейский CBDC представляет серьезную угрозу для инноваций, поскольку он может стать заменой, а не дополнением к существующим в настоящее время европейским стейблкоинам, учитывая, что централизованной системе характерно отсутствие гибких механизмов.
Ирландия — это полностью независимая юрисдикция, полноправный член Евросоюза, имеющий валютную систему Еврозоны. Это процветающее, успешное, динамично развивающееся государство привлекательно для иностранных инвесторов в силу целого ряда причин.
Великобритания — одна из самых богатых, динамично развивающихся и стабильных в экономическом и политическом плане стран Европы. Здесь активно поддерживаются инновационные проекты и современные стартапы в технологической сфере, для них предлагаются всевозможные налоговые стимулы в виде льгот и субсидий. Лондон заслуженно считается центром мировой финансовой индустрии, здесь расположены штаб квартиры крупнейших банков, страховых компаний и фондов.
Преимущества регистрации компании в Великобритании
Среди преимуществ регистрации юридического лица в Великобритании можно назвать:
престижность юрисдикции;
стабильность экономики;
наличие договоров с более чем сотней стран, позволяющих избежать двойного налогообложения;
прозрачность и прогрессивность корпоративного права;
активное развитие рынка кредитования, выгодные кредитные условия;
Княжество Лихтенштейн имеет репутацию важного и надёжного финансового центра Европы. Интересно, что на сегодняшний день число зарегистрированных здесь компаний превышает количество населения!
Преимущества регистрации компании в Лихтенштейне
Данная юрисдикция привлекает международных инвесторов выгодностью географического расположения, а также рядом других значимых преимуществ. Среди них стоит упомянуть:
стабильность экономики и политической обстановки в государстве;
эффективность банковской системы;
благоприятный налоговый климат, гибкость системы налогообложения;
лояльность законодательства к бизнесменам-нерезидентам страны;
отсутствие валютного контроля;
простоту регистрации новой компании, короткие сроки оформления;
Несмотря на то, что Великое Герцогство Люксембург является одним из наименьших по территории государств в мире, оно занимает первое место в мире по ВВП на душу населения. Эта страна является финансовым центром Европы, для иностранных инвесторов здесь открываются широчайшие возможности.
Преимущества регистрации компании в Люксембурге
В экономике Люксембурга доминирует финансовый сектор. Важное место также занимают производственная сфера, розничная торговля, связь и логистика. На территории страны присутствуют представительства множества учреждений и компаний ЕС, что делает ведение здесь бизнеса исключительно удобным. Кроме престижности юрисдикции, существует целый ряд других преимуществ, делающих открытие компании в Люксембурге выгодным для представителей самых разных сфер деятельности, а именно:
Гонконг — это один из основных финансовых центров в современном мире. Тут расположена наиболее известная оффшорная зона Азиатско-Тихоокеанского региона, хотя регион и не относится к классическим оффшорным юрисдикциям.
Преимущества регистрации компании в Гонконге
Среди важных преимуществ региона, делающих его настолько привлекательным среди бизнесменов всего мира, называют:
простоту регистрации бизнеса на территории Гонконга;
престижность юрисдикции;
конкурентоспособную ставку корпоративного налога при ведении бизнеса в Гонконге (от 8,25% до 16,5%);
отсутствие корпоративного налога для компаний, ведущих деятельность вне территории Гонконга;
наличие договоров об избежании двойного налогообложения со многими странами мира;
отсутствие требований касательно минимального капитала при регистрации компании.
тесным торговым отношениям с рынками Европы и США.
Для ведения финансовой деятельности необходимо получить соответствующее разрешение. Также в Великобритании выдают финансовые лицензии на криптовалютные операции, хотя законодательное регулирование цифрового бизнеса находится на стадии становления.
Швейцария известна как мировой лидер в обеспечении финансовых операций. Она активно вводит реформы в законодательство, учитывая тренд развития криптовалютного рынка, создаёт благоприятные условия для деятельности криптовалютных компаний. Особое внимание уделяется обеспечению законности и прозрачности отрасли.
В Швейцарии банковскими структурами называют компании, которые напрямую взаимодействуют с деньгами клиентов. Но финансовая лицензия необходима также FinTech-организациям, криптовалютным структурам, провайдерам платёжных услуг, эмитентам e-money и т.д.
Швейцарские власти внимательно следят за всеми инновациями на рынке FinTech-услуг, оперативно на них реагируя и регулярно корректируя законодательную базу.
Компаниям, желающим вести финансовую деятельность, необходимо получить соответствующее разрешение. В Швейцарии финансовую лицензию выдаёт Управление по надзору за финансовыми рынками (FINMA). Этот же орган осуществляет контроль и регулирование предоставляемых услуг.
Кипр — благоприятная территория для ведения финансового бизнеса потому, что:
представлен широкий спектр услуг;
качественная обработка информации;
контроль валюты;
понятное и структурированное законодательство;
минимальные налоги;
конфиденциальность.
Но для предоставления финансовых услуг следует пройти процедуру лицензирования.
На Кипре государственным регулятором является комиссия по ценным бумагам и биржам (CySEC), лицензии выдаёт Центральный банк (Central Bank of Cyprus). Все финансовые организации вносятся в Единый государственный реестр.
Среди государств Европейского Союза Греция отличается широкими возможностями для бизнеса и менее жёстким контролем. К тому же, открыть фирму могут даже нерезиденты. Главное, чтобы у владельца был бизнес-план, а денежные средства поступали законным путём.
Предпринимателям, планирующим заниматься финансовой деятельностью, необходимо предварительно получить лицензию, обратившись в Комиссию рынка капитала (The Hellenic Capital Market Commission) или Центробанк (Bank of Greece).
Италия обладает развитой экономикой с перспективами для дальнейшего роста и отличается высоким уровнем жизни. К тому же, комфортное географическое положение обеспечивает эффективное взаимодействие с другими странами и укрепление торговых связей.
Неудивительно, что Италия является для многих предпринимателей «землёй обетованной» для открытия финансовой компании. Но не стоит начинать работу, не получив требуемых разрешений, так как в стране за соблюдением правил строго следят AAMS и другие государственные регуляторы.
Экономика Франции занимает седьмое место в мире, а Париж известен как крупнейший финансовый центр Евросоюза. Эта страна тесно интегрирована в мировую экономику и открыта для иностранных инвесторов. Поэтому многие компании стремятся открыть бизнес во Франции, особенно в сфере финансов. Но в таком случае для ведения финансовой деятельности понадобится получить лицензию.
Все компании, предоставляющие финансовые услуги в ЕС, должны получить соответствующую лицензию. Это требование распространяется в первую очередь на следующие виды деятельности: банковское дело, страхование, предоставление платёжных услуг (включая e-money), криптовалютный бизнес (биржи, онлайн обменники), FinTech и т.д.
Европейский Союз предъявляет повышенные требования к лицензированию, уделяя особое внимание контролю за деятельностью финансовых учреждений.
Необходимые документы
Для получения лицензии понадобится предоставить:
заверенные копии паспортов участвующих лиц — директора/учредители;
документ, подтверждающий место проживания участвующих лиц (квитанция за коммунальные услуги);
письмо из банка;
выписку из расчётного счёта;
справки об отсутствии судимости участвующих лиц — директора/учредители;
дипломы об образовании — менеджмент финансовой компании;
документ, подтверждающий наличие собственного капитала и происхождение денежных средств;
учредительный договор;
описание планируемых финансовых услуг и механизма управления;
бизнес-план.
Этот список может изменяться в зависимости от страны и вида финансовой лицензии.
В Латвии после принятия Директивы ЕС 2009 года стало возможным получение финансовой лицензии. Такой документ выдаётся специализированной Комиссией и позволяет работать с иностранными агентами. Лицензия действует на территории всего Евросоюза, но предварительно необходимо сообщить Комиссии и пройти паспортизацию (при необходимости).
Президент США Джо Байден недавно издал указ, стимулирующий развитие цифровых активов и исследования в этой области.
С момента публикации документ привлек внимание и вызвал противоречивую реакцию общественности. Большинство экспертов приветствовали его как возможность для улучшения регулирования и развития индустрии цифровых активов.
Но что это означает для цифрового сообщества и современных банковских систем? Стоит ли ждать в ближайшее время долгожданный американский CBDC (цифровую валюту центрального банка)?
Одна важная вещь, которую многие эксперты заметили в указе, заключалась в отсутствии каких-либо немедленных мер по регулированию. Скорее, он содержит длинные списки призывов к действию для разных ветвей правительства, которые должны действовать и проводить исчерпывающие исследования по всем аспектам.
В период разработки правительственного распоряжения многие выражали обеспокоенность и опасения, полагая, что он будет инициировать чрезмерное регулирование, которое будет препятствовать текущим цифровым транзакциям и деятельности. Но, напротив, отчет скорее подтвердил, что криптовалюту необходимо принять и научиться ее использовать.
Правительственное распоряжение отражает то, что США выбирают правильный путь для цифровой индустрии, признавая ее значение для конкурентоспособности Америки на современном финансовом рынке.
Вместо каких-то репрессий в отношении отрасли, появилось четкое указание, предписывающее ведомствам со всей ответственностью определить ее проблемы и провести исследования для выработки необходимых решений. Очевидно, это свидетельствует о желании администрации Байдена использовать представленные преимущества и обеспечить при этом безопасность отрасли.
Многие эксперты ранее призывали США начать мобилизацию имеющихся ресурсов и разработать правила, учитывая, что цифровые активы в значительной степени захватывают финансовый сектор. Принимая во внимание какое количество изменений вызвали криптовалюты, необходимо как можно скорее начать минимизировать любой систематический риск.
Криптовалютный рынок растет с высокой скоростью, оказывая влияние на наши традиционные финансовые системы. Согласно многочисленным исследованиям, это некоторые из признаков того, что финансовый кризис поражает рынок. Важно, чтобы мы инвестировали в регулирование, чтобы обеспечить минимизацию последствий в случае каких-либо сбоев.
Однако мы должны соблюдать осмотрительность, поскольку вместе с уверенностью общественность также требует благоприятных нормативных правил.
Именно по этой причине некоторые эксперты выразили обеспокоенность тем, что действия правительства США могут привести к появлению регулятивных правил, которые общество может счесть слишком жесткими, что приведет к оттоку пользователей в другие страны с гораздо более благоприятной политикой.
Регулирование без утраты конкурентоспособности
Довольно большая часть правительственного распоряжения направлена на поддержание экономической конкурентоспособности рынка США за счет обеспечения эффективных услуг при сохранении безопасных и хорошо регулируемых транзакций.
Однако на самом деле все гораздо сложнее, чем просто на словах. Всегда остаются опасения, что однажды мы проснемся с отраслью, регулируемой слишком жестко.
Криптоиндустрия когда-то была саморегулирующимся бизнесом. Однако на самом деле всегда будет вмешательство со стороны правительства, так или иначе.
Является ли Интернет надежной основой для этой критически важной отрасли?
После обнародования указа Байдена Томас Вартанян, писатель и известный банковский эксперт, заметил, что большинство проблем, с которыми мы сталкиваемся в отношении цифровых активов, неотделимы от исторических проблем, связанных с Интернетом, которые мы все еще пытаемся взять под контроль.
В своих книгах Томас ранее призывал к гораздо более безопасному интернет-пространству. Он упомянул, что отсутствие действий за последние десятилетия по этому вопросу вызывает тревогу. Теперь его беспокоит тот очевидный факт, что все больше форм цифровых активов, включая CBDC, скоро перейдут на незащищенную платформу, которая у нас есть, то есть в Интернет.
Решения указанных проблем можно ожидать по мере продвижения в различных исследованиях цифровых активов. Однако некоторые финансовые ветераны предупредили, что эти исследования могут дать не настолько приятные результаты, как хотелось бы. Есть ряд экспертов, которые скептически относятся к тому, как цифровая индустрия повлияет на финансовый сектор в целом, учитывая безграничное количество вещей, которые могут пойти не так.
Криптовалюта существует уже более десяти лет, и до сих пор мы хорошо с ней справлялись, однако нас ждут огромные убытки, если мы не продолжим разумно с ней работать.
Байден подталкивает к созданию американской CBDC
Хотя в недавнем указе Белого дома не содержится определенных указаний относительно создания цифровой валюты американского центрального банка или CBDC, он содержит четкие инструкции по мобилизации федеральных агентств для дальнейших исследований и подготовки.
В отчете заметно ощущается безотлагательность CBDC и явная готовность США вступить в международное соперничество. Особое внимание уделяется тому, чтобы США сохраняли свое лидерство на мировом рынке, что вызвало разные отклики и мнения сообщества.
Некоторые банковские учреждения выразили обеспокоенность по поводу того, как создание CBDC повлияет на их бизнес, особенно на такие виды деятельности, как финансирование и кредитование.
И наоборот, эксперты указали, что банковская отрасль не должна рассматривать CBDC как конкуренцию, а вместо этого использовать ее для дальнейшего развития услуг, принимая во внимание количество задач, в которых смогут участвовать частные банки после их создания.
Правительственное распоряжение явно продвигает концепцию американской CBDC, что особо заметно на фоне медленного прогресса Совета Федеральной резервной системы в плане проведения исследований. ФРС давно ждала директивы от Конгресса и исполнительной власти, и с учетом этого недавнего указа президента можно ожидать, что ФРС будет действовать и двигаться вперед.
Кроме того, в указе прописаны инструкции министерству юстиции и казначейству провести необходимую подготовку к любым законодательным изменениям, необходимым при создании CBDC США.
Хотя, конечно, все еще может измениться, но сейчас данное правительственное распоряжение ‒ это очевидный толчок со стороны Белого дома, всячески подчеркивающий неотложность создания CBDC.
Действительно ли необходима срочность в вопросе CBDC США?
Хотя правительство США назвало создание CBDC «крайней срочностью», остальная часть сообщества не разделяет данное мнение, поскольку многие подчеркивают риски, которые это может вызвать в традиционных системах.
Некоторые ветераны банковского дела отметили, что многие представители финансового сектора ошибочно полагают, что сделать транзакции более быстрыми и плавными можно исключительно благодаря использованию CBDC. Они выразили обеспокоенность и подчеркнули, что федеральному правительству США следует более внимательно отнестись к этому вопросу, учитывая огромную роль доллара США на мировом финансовом рынке.
Хотя некоторые другие страны продвигаются вперед с точки зрения тестирования и пилотных проектов, в частности, Китай с его e-CNY, некоторые эксперты заявили, что это не должно быть решающим фактором для США.
Хотя может показаться, что это непрямая атака Китая с целью понизить значимость доллара США на мировом рынке, эксперты отметили, что США не следует дать себя запутать, начать спешить и врываться в конкуренцию без надлежащей подготовки.
Что станет следующим шагом после правительственного указа?
Хотя указ ясно показал, как правительство США склоняется к созданию CBDC, сообщество согласилось с тем, что отсутствуют какие-либо признаки того, что власти поддерживают определенные типы цифровых активов. Пока ясно лишь, что цифровые активы в целом будут разрабатываться и изучаться.
Распоряжение не оказало никакого влияния на текущую деятельность бизнеса, и никаких заметных действий со стороны цифрового сообщества не предпринимается. Отрасль продолжает следовать своим планам, но ей не помешает быть более осторожной, поскольку изменения могут произойти быстрее и раньше, чем ожидалось.
Этот указ — хороший способ вызвать дискуссию, поскольку мы находимся на этапе активных изменений в данной цифровой индустрии, однако нужно быть готовыми к тому, что как только мы углубимся в детали, сразу появится немало трудностей.
Криптовалютная индустрия Эстонии: ретроспектива последних лет
Эстония — одна из первых стран, которая начала заниматься криптовалютой. Эта страна первой среди прочих членов Европейского Союза ввела стандартизированное регулирование и осуществляет контроль над криптовалютами. Как результат, Эстония была известна как одна из наиболее дружественных к криптовалютам стран в Европе.
Три года назад, в 2019 году, Подразделение финансовой разведки (ПФР), организация, созданная для сбора данных о подозрительной деятельности отдельных лиц и учреждений, выдало около шестисот лицензий на криптовалюту. Эти лицензии называются лицензиями поставщика услуг виртуальной валюты. Согласно эстонскому законодательству, учреждение, получившее лицензию, обязано заниматься бизнесом на протяжении шести месяцев после того, как лицензия была выпущена.
В 2020 году регулирующие органы еще больше ужесточили свой контроль, подчеркнув, что к виртуальным валютам нужно относиться так же, как к традиционным финансовым фирмам. Это означает, что они также должны соблюдать Закон о предотвращении отмывания денег и финансирования терроризма.
В 2021 году власти Эстонии отозвали около 2000 криптолицензий. Правительство страны ужесточило правила, добавив проверку ежегодных отчетов и комплексную проверку цифровых финансовых учреждений.
Сегодня криптоэнтузиасты должны получить лицензию в соответствии с новым положением о криптовалюте в Эстонии.
Закон о борьбе с отмыванием денег (AML)
Поскольку регулирование является самым слабым местом криптовалюты, власти ищут способ бороться с этим. Одно из представленных ими решений — применение Закона о борьбе с отмыванием денег (AML) в криптомире.
Итак, что такое Закон о противодействии отмыванию денег? Как правило, это относится к ряду законов, процедур и правил, в соответствии с которыми страна должна разоблачить незаконные средства, замаскированные под законные доходы.
Применение данного закона стало ожидаемой реакцией для постоянно растущей индустрии виртуальных валют, в которой токены могут использоваться в незаконных целях. В этом законе есть требования, которым должен соответствовать бизнес. При этом финансовые учреждения могут также разработать собственную, более сложную систему финансовой проверки, которая принесет пользу как их клиентам, так и их руководству.
В Эстонии окончательная версия Закона о противодействии отмыванию денег была принята 23 февраля 2022 года. Самые важные обновления по этому поводу перечислены ниже.
2 новых типа услуг
Под услугой обмена цифровой валюты понимается услуга, которая позволяет осуществлять платежную транзакцию хотя бы частично в электронном виде через учреждение, предоставляющее виртуальные валютно-финансовые услуги, от имени основного пользователя. Его целью является передача крипто-токенов от первоначального владельца к получателю, несмотря на то, один у них крипто провайдер или разные, или даже если получатель и первоначальный владелец один и тот же.
Услуга по организации публичных или частных транзакций либо предложение финансовых услуг в связи с выпуском виртуальной валюты.
Эти недавно введенные определения являются дополнением к текущим типам услуг, которые есть в отрасли. Поскольку в общей концепции цифровой валютный кошелек определяется как услуга, где для клиентов создаются виртуальные ключи или зашифрованные виртуальные ключи клиентов, он будет очень полезен как для хранения, так и для обмена цифровых валют.
Ранее было определено, что служба обмена цифровой валюты — это место, где отдельный человек или фирма может обменять виртуальную валюту на фиатную или наоборот, либо же на другую цифровую валюту.
Теперь два новых типа услуг, перечисленных выше, должны интерпретироваться в соответствии с рекомендациями, изложенными Группой разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (FATF) — учреждением, которое осуществляет консультирование по вопросам борьбы с отмыванием денег и мерам противодействия финансированию терроризма. Согласно FATF, деятельность компании не соответствует правилам, пока она не предлагает перечисленные выше услуги.
DAO, DeFi and WEB 3.0
Программы децентрализованных финансов (DeFi) и технология Web 3.0 всегда вызывали серьезную озабоченность, и все согласны, что программы типа реальных децентрализованных автономных организаций (DAO) должны оставаться вне сферы регулирования. Эта концепция включает в себя локальные приложения, в которых все пользователи должны координировать свои действия с другими пользователями, чтобы иметь возможность предоставлять и продвигать услугу, и включает в себя программистов, чья функция заключается в обработке решений DAO для выполнения нужных действий в криптографическом протоколе.
В ходе одного из раундов обсуждения правительство Эстонии прокомментировало следующее: законодательство их страны не может эффективно охватить всех физических лиц, занятых в децентрализованных финансовых услугах. Особо подчеркивается, что принятые правила не останавливаются отдельно на таких услугах и технологических достижениях.
Поправки следует интерпретировать вместе с текущим стандартом определения поставщика услуг. Имеется в виду следующее:
Поставщиком услуг должен быть один человек, а не группа лиц.
Коммерческая деятельность должна происходить в рамках экономической, профессиональной или торговой деятельности лица.
Более того, при оценке поставщика цифровых услуг должны учитываться его желание, а также тип и цель бизнеса.
Требования к компаниям уже имеющим или подающим заявку на получение лицензии
Общее направление этих вновь введенных законов и постановлений в целом близко к первоначальным проектам. Однако в некоторых сферах они более мягкие. Ознакомиться с обновлениями можно ниже:
Поставщикам криптовалютных услуг запрещается предоставлять услуги вне установленных деловых отношений.
Установлен четкий запрет на открытие счетов без предоставления полной и достоверной информации о пользователе.
Вводится “правило путешествия”. Это означает, что при проведении исходящих платежных транзакций будет обязательной отправка определенной контактной информации. В случае если получатель не может принять отправленные данные, провайдер должен провести комплекс действий для отслеживания данных и анализа рисков.
Провайдер криптовалюты обязан хранить записи, связанные с правилом путешествия, в течение 5 лет после окончания делового партнерства.
В течение всего периода лицензирования потребуется предоставлять дополнительную информацию. Имеются в виду балансовые отчеты, бизнес-планы, а также информация об IT системах компании и других технологиях, используемых для предоставления указанной услуги.
Лицензированные компании должны отныне иметь внешнего и внутреннего аудитора.
Минимальный уставной капитал компании увеличен до 250 000 евро для услуг по переводу денежных средств и до 100 000 евро для всех остальных.
Касательно собственных средств компании и ликвидности введены строгие требования, аналогичные требованиям к кредитным организациям.
Для управляющего совета обязательным является высшее образование и плюс как минимум 2 года опыта управления бизнесом.
Сколько стоит заявка на лицензию? В настоящее время ее стоимость выросла и составляет 10 000 евро, в то время как ранее она стоила 3 300 евро.
Пожалуйста, обратите внимание на следующие сроки:
15 июня – крайний срок подачи обновленных документов для компаний, имеющих действующие лицензии. ПФР может продлить его еще примерно на 150 дней. После подачи обновленных документов лицензии будут продлены. В противном случае они будут аннулированы.
15 марта – крайний срок подачи документов для компаний, впервые претендующих на лицензию, регулируемую новыми правилами.
Если вам нужна дополнительная помощь с лицензированием, у нас в COREDO есть финансовые эксперты, которые могут вам помочь. Свяжитесь с нами!
Децентрализованные финансы, или DeFi, создавались как финансовая система, которая позволила бы конечным пользователям торговать валютами без необходимости подвергаться какому-либо государственному контролю.
В 2009 году биткойн (BTC) был представлен как первый актив DeFi в индустрии криптовалют. Это был большой успех, особенно для крипто-гиков, и теперь он считается одной из основных инвестиций для держателей цифровых монет. BTC проложил путь для развития DeFi в целом.
Спустя шесть лет развития технологии, в 2015 году на рынок вышла еще одна монета — Ethereum (ETH). Это привело к появлению рынка первичного размещения монет (ICO), который позволил всей отрасли быть в мейнстриме и стать сопоставимой с традиционными финансовыми услугами.
Система DeFi была дополнительно модернизирована в 2020 году из-за пандемии. Поскольку существующие фирмы столкнулись с ограничениями из-за локдауна, были разработаны децентрализованные финансовые приложения для тех, кто не мог пользоваться услугами традиционных фирм. Такие DeFi приложения позволили людям, потерявшим работу, брать взаймы, кредитовать и инвестировать во время пандемии.
Можно сказать, что DeFi похож на оазис в пустыне финансовых инструментов. Он предлагает множество сервисов, которые в настоящее время являются ключевыми в его работе.
Институциональные рынки под контролем DeFi
Благодаря виртуальной одноранговой системе, DeFi не создает барьера для любых денежных транзакций и открыта для всех. Следовательно, DeFi может работать как обычные брокеры и банки, но в цифровой форме.
В связи с этим, все больше людей и учреждений инвестируют в децентрализованные финансы и используют продукты и услуги DeFi в качестве еще одной разновидности процесса торговли. Это утверждение подтверждается и тем, что три таких крупных учреждения как State Street Corporation, Fidelity Investments Inc и BNY Mellon уже инвестировали в DeFi.
Несмотря на то, что DeFi развивается быстро и движется по положительной траектории, все еще есть проблемы, которые вызывают беспокойство по поводу этой отрасли.
Во-первых, это его слабый фундамент в том, что касается регулирования. Международная организация комиссий по ценным бумагам или IOSCO опубликовала отчет, в котором говорится, что, хотя DeFi зеркально отображает правила, действующие на традиционных рынках, этого все же недостаточно. Да, признано, что он приносит инвесторам ряд преимуществ, однако он также несет в себе многочисленные риски.
24 марта IOSCO сообщила, что создала новую команду для разработки политики, направленной на снижение рисков быстро развивающейся отрасли. Организация объявила, что в команду войдут девяносто пять процентов регуляторов ценных бумаг во всем мире. Планируется, что будут разработаны стандарты регулирование для DeFi.
Еще одна проблема связана с конфликтом интересов. Для справки, наиболее распространенными являются децентрализованные финансовые токены, децентрализованные биржи (DEX), обмен криптовалюты, кредитные приложения и программы блокчейна.
Проведенные исследования позволяют IOSCO предположить, что, хотя DeFi был разработан для одноранговой экосистемы, виртуальные открытые рынки по-прежнему имеют централизованный контроль. Имеются ввиду разработчики проектов, венчурные учреждения и несколько финансовых инвесторов с исключительно большим контролем над криптомонетами, которые могут голосованием влиять на решение административных вопросов. Таким образом, возникает вопрос о конфликте интересов.
Концентрация власти
Токены в DeFi управляются интеллектуальной системой, называемой децентрализованными автономными организациями или DAO, на их начальной либо продвинутой стадии. Каждое решение принимается в процессе голосования с использованием токенов управления.
Именно здесь мы можем увидеть пробел в администрировании, поскольку большинство решений принимаются голосованием, будь-то по незначительному или важному вопросу. При этом о основном в голосовании принимают участие держатели большого количества монет.
Кроме того, хотя и утверждается, что DeFi децентрализован, обмен информацией и голосования делают его централизованным в реальной жизни. Причина в том, что инвесторы до сих пор общаются через платформы, например, Discord, что позволяет им обсуждать вопросы инвестирования, разумеется, в своих интересах. А учитывая, что количество людей, владеющих токенами управления невелико, возникает возможность конфликта интересов.
Кроме того, несколько индивидуальных инвесторов держат свои монеты на попечении крупных централизованных торговых площадок. Это может привести к тому, что при голосовании монеты их клиентов будут использованы в определенных интересах, но стоит подчеркнуть, что шанс такого использования невелик.
Еще одна проблема — это стейкинг, когда аутентификаторы блокчейна предоставляют вознаграждение или бонусы за хранение монет. Это позволяет им записывать новые блоки транзакций в блокчейн в обмен на вознаграждение за свежевыпущенные токены. По аналогии с майнингом в стиле биткоинов, но без экологических проблем, валидаторы выбираются случайным образом чтобы создать больше токенов в соответствии с суммой, которую они вложили.
Таким образом, многие валидаторы поощряют владельцев токенов делегировать — одалживать — им свои токены DeFi в обмен на часть вознаграждения. Это дает им право голосовать, управляя этими токенами.
Более того, IOSCO подчеркнула, что многие крупные централизованные трейдеры дают пользователям четкий путь к децентрализованным протоколам и смарт-контрактам. Стоит также отметить, что многие предлагают клиентам возможность инвестировать в проекты кредитования и стейкинга одним нажатием кнопки, абсолютно не вникая в процесс.
Однако, как упоминалось ранее, все еще существуют серьезные риски, которые включают конфликт интересов, неожиданные колебания валютных курсов, потенциальную потерю инвестиционного портфеля, связанную с управлением криптовалютными активами через владение, торговые риски.
Существуют также прямые средства влияния на голоса управляющих DeFi, известные под названием “Bribe Protocol” или “протоколом взяток”. Под ним предполагается оплата держателям управляющих токенов за объединение активов или заимствования права голоса.
В будущем
Поскольку децентрализованные финансы уже созданы, выход на рынок отдельных лиц и организаций широко поощряется. Они рискуют своими сбережениями и фондами в надежде стать частью зарождающейся отрасли, вкладывают свое имущество в денежную систему, которая достаточно гибкая для того, чтобы одновременно служить всем и никому.
Напротив, технологические преимущества этой новой платежной системы обещают бесплатный и доступный финансовый процесс. Да, есть проблемы с регулированием, и работа над ним все еще продолжается, но DeFi, несомненно, является серьезным конкурентом существующих финансовых институтов, которые работают в мире в настоящее время. В глобальном масштабе это также отличная поддержка для экономической системы и прироста капитала.
Думая о будущем, нельзя ограничиваться только мыслями о количестве денег, которые DeFi может дать экономике. Вместо этого инвесторы должны также подумать о том, как эти деньги должны распределяться и управляться. Всегда существует угроза со стороны центральных финансовых учреждений, но DeFi сопротивляется им и даже представляет для них угрозу.
Так что Вы думаете по этому поводу? Если вам нужен совет, свяжитесь с нами в COREDO.
Чешский национальный банк (ЧНБ) давно известен своей приверженностью прозрачности. Совсем недавно он получил престижную награду Central Banking Transparency Award 2022 за свои инициативы высшего уровня в рамках программ и инициатив по раскрытию информации. Буквально в 2021 году Национальный банк Чехии поднял планку на новый уровень, представив свой новый Отчет о денежно-кредитной политике, который заменил старый Отчет об инфляции спустя 23 года.
Отчет о денежно-кредитной политике представляет собой ежеквартальную публикацию, в которой раскрываются проблемы, процессы и обоснование денежно-кредитных стратегий, планов и программ центрального банка с использованием понятных нетехнических слов и терминов. Его запуск был признан общественностью отличным свидетельством приверженности ЧНБ продвижению прозрачности в банковской деятельности.
Вслед за этим новым документом ЧНБ также недавно начал выпуск своих детализированных протоколов, в которых основное внимание уделяется независимой позиции каждого члена правления, а также экономическим прогнозам банка.
Отлично зарекомендовавшая себя приверженность ЧНБ прозрачности и открытому общению реализуется с помощью цифровых и традиционных механизмов, которые, несомненно, помогают поддерживать доверие со стороны общественности и заинтересованных сторон.
Доклад ЧНБ о денежно-кредитной политике
Создание Отчета о денежно-кредитной политике ЧНБ, в подготовке которого активно помогали члены правления банка, инициировало Управление по денежно-кредитной политике Чехии. Он направлен на раскрытие и иллюстрирование тех денежно-кредитных нюансов, которые Национальный банк считает важными при анализе и принятии банковских решений.
Неотъемлемой частью отчета было включение некоторых компонентов, которые отсутствовали в более раннем отчете ЧНБ об инфляции, таких как размышления и обсуждения экономической политики, которые ранее публиковались только для внутреннего использования.
Сказанное выше, а также простой и понятный язык изложения информации, делают новый Отчет о денежно-кредитной политике более предпочтительным для всех заинтересованных сторон по сравнению с предыдущим Отчетом об инфляции.
Основное внимание в отчете уделяется обсуждению денежно-кредитных программ и политики, проводимых Национальным банком, а также соответствующей информации, которая повлияла на принятие решений. Он включает в себя подробные всесторонние презентации, использованные при коллективном обсуждении вопросов, и прочие факторы, оказывающие влияние на процесс.
Эти новые публикации, основанные на предыдущем отчете об инфляции, также включают своевременные прогнозы касательно будущих позиций банков и делают акцент на влиянии местных и международных экономических проблем и событий на принятие банковских решений. Это значительно помогает поддерживать общественное доверие, обеспечивая глубокую осведомленность о текущем положении ЧНБ на рынке, об экономических прогнозах и механизмах принятия решений.
Коммуникационный отдел ЧНБ ранее упоминал, что в отчете о денежно-кредитной политике они намеренно изменили уровень детализации и общую структуру отчета, чтобы предложить общественности еще большую прозрачность. Они заявили, что их текущая цель состоит в том, чтобы предоставить аргументы и обоснования своих монетарных стратегий, а также исчерпывающие презентации прогнозов банка. При этом используется простой язык, что делает документы более доступными и понятными для широкой публики.
Протоколы заседаний
После создания Отчета о денежно-кредитной политике ЧНБ также начал реализовывать инициативу по публикации своих так называемых «детализированных протоколов заседаний».
Цель этих протоколов — проинформировать заинтересованные стороны об аргументации и логике совета директоров, влияющих на их работу и голосование при принятии любых конкретных решений. Эти протоколы представляют собой детализированные отчеты с обоснованием решений, принятых каждым членом правления банка.
ЧНБ стремится повысить предсказуемость самостоятельной политики членов правления и центрального банка в целом. Некоторые эксперты ранее высказывали опасения по поводу возможных попыток привлечения благосклонности отдельных участников совета директоров к конкретным вопросам для влияния на принятие решений извне. Однако в ЧНБ заявили, что пока признаков этого не наблюдается.
Теперь, благодаря этим протоколам суждения и независимые точки зрения членов правления не только доступны во время внутренних обсуждений, но и официально представлены общественности. Таким образом, ЧНБ считает, что финансовые эксперты более полно осведомлены и лучше понимают системы принятия решений банком.
G3+: Модель прогноза от ЧНБ
Помимо публикации ежеквартального отчета о денежно-кредитной политике и соответствующих протоколов, ЧНБ действительно поднял планку прозрачности, опубликовав отчет с подробным разъяснением своей модели прогнозирования под названием G3+.
Опыт ЧНБ прошлых десятилетий мотивировал создание G3+ с новыми структурными особенностями, которые позволяют банку достигать большей точности прогнозов, учитывая факторы макроэкономических изменений на местном и глобальном уровнях.
Этот отчет был выпущен еще в начале 2021 года и представляет новые важные черты экономической модели G3+, а также обоснование ее внедрения. Он был опубликован с целью обеспечения надежного процесса принятия решений посредством прозрачного и точного экономического прогноза.
Основная цель — это общественное доверие
ЧНБ, несомненно, продемонстрировал свою большую приверженность прозрачности, и то общественное доверие, которого добился банк, можно назвать одним из плодов, которые он пожинает в настоящее время. Свидетельством этого является рост числа подписчиков аккаунтов ЧНБ в социальных сетях.
Недавно ЧНБ заявил, что у их аккаунта в LinkedIn больше всего подписчиков среди всех чешских государственных организаций. Параллельно со своими профилями в Twitter и YouTube ЧНБ создала учетную запись в Instagram и также использует Facebook для предоставления подробной информации о своих денежных инициативах. В настоящее время ЧНБ укрепляет свои цифровые связи с клиентами через эти платформы с помощью различных механизмов предоставления информации.
В ЧНБ уверены, что надлежащие механизмы раскрытия данных являются предпосылками для поддержания общественного доверия и необходимы для обоснования позиции банка, особенно сейчас, когда финансовый рынок сталкивается с высокими темпами инфляции, к которым привели ограничения, связанные с пандемией, и проблемы с цепочками поставок.
Эффективная коммуникация доказала свою необходимость и когда ЧНБ столкнулся с политическим давлением со стороны правительства на последних выборах 2021 года в Чехии.
Тогда власти призвали ЧНБ сдерживать любое повышение ставок, мотивируя это тем, что тогдашняя инфляция стимулировалась иностранными государствами. Однако ЧНБ настаивал на повышении ставки, считая, что экономическое положение Чехии отличается от других стран. Это решение ЧНБ было поддержано общественностью и, в конце концов, было подтверждено последующим повышением цен.
После этого столкновения в ЧНБ утверждают, что банк будет и дальше служить своим целям, в полном соответствии со своим полномочиями. Это также убедило ЧНБ в том, насколько важны независимость и общественное доверие к национальному банку.
Хотите узнать о финансовых технологиях и банковском деле? Свяжитесь с нами, используя ссылку ниже!
Эксперты сферы финансовых технологий и криптовалют демонстрируют поддержку цифровой валюты центрального банка США, но ФРС еще не заняла определенной позиции, а вместо этого представила подробное описание того, как ее создание в США может повлиять на американский банкинг.
Цифровые валюты центрального банка или CBDC — это электронные или цифровые токены, такие как криптовалюты, которые регулируются и выпускаются определенным центральным банком. Проще говоря, CBDC — это просто цифровые версии обычных денег или так называемой фиатной валюты, такой как доллары США, китайские юани или филиппинские песо.
Многие страны раньше сообщали, что их собственные CBDC находятся в стадии разработки, а некоторые даже внедрили их.
Недавно Совет управляющих Федеральной резервной системы США опубликовал долгожданное заявление, в котором идет речь о возможности внедрения в США цифровой валюты центрального банка.
В этом документе представители Совета четко иллюстрируют, в каком направлении может двигаться федеральная электронная валюта и какое влияние она может оказать на будущее нынешних традиционных финансовых систем.
В отчете не содержится четкой позиции о том, готовы ли Соединенные Штаты Америки иметь свою собственную цифровую валюту, и ясно указывается, что документ не предназначен для демонстрации поддержки какой-либо из сторон или принятия какого-либо решения. Скорее, они упомянули, что создание американской CBDC — это решение, которое должно рассматриваться не Советом, а Конгрессом и исполнительной властью.
Основное внимание в этом документе уделяется значению «денег», в частности виртуальной валюты, и тому, как ее различные направления и вариации могут существенно изменить банковскую деятельность. Совет отметил, что электронные деньги, ориентированные на доллары, могут быть простой базовой концепцией, но они более сложны с точки зрения использования, внедрения и будущих разработок.
Например, может быть долларовая версия CBDC, специально разработанная для выполнения запланированных транзакций, которые возможно будет провести внутри блокчейна без участия человека. Это позволит говорить о возможности микроплатежей в CBDC.
В отчете Совета также подробно описаны некоторые альтернативы с точки зрения политики и представлены вопросы, открытые для комментариев и предложений со стороны широкой публики.
Фундаментальные принципы ФРС США
Многие эксперты банкинга и криптовалютного рынка ранее указывали, что США отстают от многих других стран в плане создания собственной CBDC. Например, Китай был первой страной, предпринявшей действия для создания и внедрения собственной CBDC, названной e-CNY.
Совет заявил, что это, несомненно, влияет на международный имидж доллара США на мировом финансовом рынке. Они считают, что отсутствие цифровой валюты США делает другие страны более привлекательными для публики и что ее создание может помочь защитить глобальную идентичность доллара на рынке.
Совет также прямо упомянул, что CBDC является осторожным и наиболее защищенным активом на цифровом рынке «без связанных кредитных рисков или рисков ликвидности».
В том же отчете Совет подробно описал четыре фактора, имеющих основополагающее значение для создания CBDC США:
Модель распределения через посредников. В документе изложена четкая позиция Совета, согласно которой он не предполагает участия между бизнесом потребителей и банковскими транзакциями. Неправительственные учреждения и другие частные финансовые предприятия будут теми, кто предоставит цифровые счета для обработки платежей и транзакций, связанных с CBDC.
Правление заявило, что система, созданная при посредничестве частных организаций, даст возможность использовать существующие в настоящее время процессы и правила защиты конфиденциальности, которые есть у частных предприятий. Это также может дать преимущества возможностям частного бизнеса с точки зрения инноваций и уменьшить серьезное разрушительное воздействие на нынешнюю банковскую систему США.
Проверка личности пользователя. Текущая финансовая система США предусматривает серьезную политику по борьбе с отмыванием денег, которая аналогична тому, что Совет предполагает для CBDC США. Это позволит создать CBDC с системами, которые предоставят инновационные возможности частному бизнесу, и выстроит требования для снижения потенциальных кредитных рисков.
Представители Совета Федеральной резервной системы упомянули в своем отчете: «Таким образом, это может обеспечить надежную основу для инноваций в частном секторе для удовлетворения текущих и будущих потребностей в платежных услугах. Все варианты частных цифровых денег, включая стейблкоины и другие криптовалюты, требуют механизмов для снижения риска ликвидности и кредитного риска. Но все существующие механизмы несовершенны».
Защита и конфиденциальность. Баланс между обеспечением прозрачности и защитой пользователей необходим для предотвращения потенциальных преступных злоупотреблений. Это позволит создать гораздо более привлекательные услуги.
Возможность передачи: CBDC должна передаваться между клиентами и предприятиями, обеспечивая беспрепятственные транзакции и предоставляя фактические обязательства Совету управляющих.
Влияние CBDC на банкинг в США
Хоть CBDC и может выглядеть как цифровая форма национальной фиатной валюты, влияние ее создания может быть гораздо более сложным, что напрямую зависит от его формы.
Совет назвал CBDC лучшей заменой коммерческих валют, и эта замена дает преимущества на банковском рынке. Создание CBDC может помочь увеличить банковские финансовые резервы за счет сокращения совокупных банковских депозитов и, следовательно, снизить риски ответственности для потребителей. Совет также указал в своем документе, что форма CBDC с выплатой процентов может повысить спрос со стороны общественности.
В документе ясно указано, что Совет действительно считает, что CBDC, скорее всего, являются самым безопасным цифровым активом и потенциально могут быть подстраховкой во время финансовых кризисов.
В заявлении говорится: «Возможность быстро конвертировать другие формы денег — включая депозиты в коммерческих банках — в CBDC может сделать отток средств из финансовых компаний более вероятным или более серьезным».
В настоящее время обычной публичной альтернативой страховкам и другим традиционным услугам во времена финансового кризиса являются стейблкоины. Совет считает, что CBDC имеет все шансы стать более привлекательным убежищем.
Криптовалюты прочно и надолго вошли в нашу жизнь. Однако существует одна проблема. Сложности с регулированием, а именно соответствие правилам и нормативно-правовым требованиям — это не только вершина айсберга, но и совершенно новый айсберг, от которого нам еще предстоит отколоться.
На протяжении многих лет рынок криптовалют и наше к нему отношение сильно эволюционировали. Теперь это уже не воспринимается как какая-то загадочная штука из темных закоулков всемирной паутины. Это сложная вещь, которую мы все же смогли принять и понять лучше, пытаясь разобраться в том, что она собой представляет и как это работает. И мы продолжаем это делать.
Быстро развивающаяся природа блокчейна продемонстрировала большие возможности и потенциал в изменении финансового рынка. Тем не менее, анонимность, которую он обеспечивает, также продемонстрировала неотъемлемый потенциал злоупотребления преступниками для различных схем мошенничества и отмывания денег. Это и его популярность на мировом рынке вызвали пристальное внимание властей.
По своей природе криптовалюты свободны, не ограничены существующими в настоящее время правилами и создают проблему для властей, которые привыкли к четко определенным активам с четкими правилами. Именно по этой причине соблюдение требований было и остается огромной проблемой для пользователей и операторов криптоиндустрии.
Что касается правил и соблюдения требований, ранее уже были случаи, которые вынуждали государственные органы принимать меры.
Только в прошлом, 2021 году, Министерство юстиции и IRS (Служба внутренних доходов) США провели расследование в отношении Binance, крупнейшей платформы обмена криптовалютами. Это связано с некоторыми сообщениями о потенциальном отмывании денег, которые также вызывали озабоченность у политиков из Японии, Великобритании и Германии.
Недавно суды США привлекли к ответственности криптовалютную торговую платформу BitMEX за то, что они утверждали, что будут запрещать американским гражданам торговать, но якобы делают обратное.
Все это явно показывает, что у нас есть проблема, и пока что картина выглядит не очень хорошо.
Регулирование — это вызов, с которым криптовалюта должна столкнуться так или иначе, и чем раньше, тем лучше.
Проблема слишком серьезная, чтоб пытаться ее контролировать
Цифровой рынок никогда не стоял на месте. Он постоянно представляет новые формы крипто-активов, которые составляют большую часть проблемы — множество транзакций, которые необходимо регулировать. И хотя криптовалюты не имеют границ и невидимы, активы и транзакции, подлежащие регулированию, и регулирование само по себе могут исходить из разных источников.
Например, необходимость соблюдения государственных санкций создает непропорциональные правила на мировом рынке. США ввели особый контроль над цифровыми транзакциями в Иране и на Кубе, вынудив Binance обеспечить деактивацию учетных записей в этих странах.
Есть также Академия ConsenSys, которая запретила доступ к платформе более 50 иранским пользователям, опасаясь юридических санкций со стороны правительства.
Итак, что должны сделать регулирующие органы, чтобы справиться с этой проблемой?
Чтобы свести к минимуму размер проблемы, властям следует попытаться сместить свое внимание с регулирования децентрализованных и сетевых приложений и сосредоточиться на более централизованных транзакциях. Попытка наложить правила на децентрализованные приложения, скорее всего, будет пустой тратой времени, учитывая, что они часто предоставляют новые альтернативы.
Если же применить больше правил в отношении владельцев фондов из централизованных предприятий, возможно обеспечить лучшую целостность рынка, защиту инвесторов и предоставить другие гарантии, необходимые для обеспечения AML (борьбы с отмыванием денег).
Но разве это не означает, что придется полностью отказаться от розничных инвесторов? Скорее, есть возможность, что концентрация на централизованных протоколах и биржах поможет избежать манипулирования рынком со стороны крупных компаний, что предотвратит злоупотребления в отношении розничных инвесторов.
Принятие «Правила путешествий»
Согласно CoinDesk, «Правило путешествий» означает, что поставщики виртуальных активов должны собирать и обмениваться данными о клиентах для транзакций, превышающих определенный порог. Это просто означает, что поставщики криптовалюты должны придерживаться международных правил, которые обеспечивают защиту законных финансов и предотвращают незаконное финансирование».
На крипторынке США «Правило путешествий» было использовано Группой разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (FATF). Они установили порог, при достижении которого вводится обязательный сбор информации для любой международной транзакции, а также контроль над передачей такой информации. Это попытка FATF помешать общественности выбирать наиболее благоприятные для соблюдения международные правила.
Раньше только банковские фирмы использовали «Правило путешествий». Но еще в 2019 году FATF применила то же самое к криптоорганизациям вместе с их локальными правилами, предназначенными для AML.
В соответствии с действующими правилами FATF применяемый порог составляет 1000 долларов США для переводов с участием США. Однако Сеть по борьбе с финансовыми преступлениями (FinCEN) недавно выдвинула предложение скорректировать порог до 250 долларов США. Это создает новую проблему для пользователей криптовалюты.
Тем не менее, было бы идеально полностью реализовать Правило. На самом деле было бы трудно определить конкретную систему требований, которая полностью удовлетворяла бы рынок. Помимо этого, существует также проблема анонимности в блокчейне, которая представляет собой сложность определения точных владельцев и адресов, участвующих в блокчейне.
Верификация пользователя: основная проблема
Одной из основных проблем, с которой сталкивается большинство крипто-компаний с точки зрения соблюдения требований, является отсутствие надлежащей проверки клиентов. Это делает их более уязвимыми для мошенничества и злоупотреблений, которые связаны с использованием поддельных документов, удостоверений и утечками баз данных.
Проведя небольшое исследование, вы увидите, что поддельные аккаунты продаются в Интернете по цене 1 доллар США. Есть также проверенные документы, полученные из перехваченных баз данных и доступные всего за 300 долларов. Более сложные схемы включают захват информации с помощью Deepfake и незащищенных браузеров.
Это лишь несколько примеров общей картины проблемы крипторынка. Существуют и более изощренные атаки, когда пользователи напрямую направляют себя в ловушки, создавая более сложные проблемы для отрасли.
Ожидается, что эти проблемы также затронут банковские фирмы, которые недавно вошли в криптовалюту. Недавние исследования показали, что банки направляют от 4 до 6% своих доходов на обеспечение соблюдения требований безопасности. Однако около 10% этих банков не имеют надлежащего процесса проверки клиентов, что может привести к недостаточной защите данных.
Решение вопросов соответствия требованиям — это очень серьезно
Пол Броди из Ernst & Young Global недавно сказал: «Единственный способ, которым блокчейны оправдают свое истинное обещание миру, — это если общедоступные сети блокчейнов станут предпочтительным путем для предприятий и инвесторов».
Однако криптоиндустрия должна работать над обеспечением защиты и целостности рынка. Соответствие требованиям — это огромная задача, стоящая перед нами. У нас нет другого пути, кроме как противостоять и бороться с этим лицом к лицу. Откладывание столь необходимой конфронтации и игнорирование проблем приведет нас к гораздо более сложным проблемам в будущем.
В обычных условиях финансовые компании, как правило, без энтузиазма сокращают свою норму прибыли, чтобы справиться с соблюдением нормативных требований. Предприятия в основном идут на это неохотно и склонны недоинвестировать, когда дело доходит до обеспечения надлежащего регулирования. Тем не менее, инвестирование в решение этой проблемы как можно раньше, скорее всего, убережет нас от большего количества проблем, которые со временем могут начать расти как снежный ком.
Проблемы с соблюдением требований существуют с момента зарождения криптоиндустрии. Это вызов, c которым необходимо разобраться как можно скорее, иначе есть риск, что ситуация станет неконтролируемой и бороться с проблемой станет бесполезно.
Мы в COREDO предоставляем консультации и услуги по регулированию криптовалют. Свяжитесь с нами по ссылке ниже, чтобы мы могли вам помочь.
В Польше законодательство славится прозрачностью и лояльностью, а занятие бизнесом ничем не ограничено. Поэтому зарегистрировать компанию здесь значительно легче, чем в других странах Европы. Это правило действует не только для местных инвесторов, но и для иностранных.
Но следует учесть, что некоторые виды деятельности требуют получения специального разрешения. В Польше в зависимости от типа деятельности предусмотрено 5 видов разрешительных документов: лицензия, концессия, разрешение, согласие и реестр. Тем, кто планирует финансовую деятельность, необходимо получить лицензию.
Германия занимает лидирующее позиции в технологических и промышленных отраслях, стоит на пятом месте по уровню жизни. Поэтому она является престижным местом для ведения бизнеса.
Основное внимание немецкие бизнесмены концентрируют на сфере услуг, особенно финансовых.
Центральные банки были сердцем финансовых систем с самого начала. Они используют различные стратегии для достижения целей своих стран, которые мы называем денежно-кредитной политикой. Эти банки контролируют денежную массу и процентные ставки, и их действия сильно влияют на импорт, экспорт, а также на местные и иностранные инвестиции.
Однако обратите внимание, что центральные банки работают с посредниками и физическими офисами, которые требуют дополнительных сборов для своих пользователей и расходов на заработную плату для работодателей соответственно.
И тут на рынок ворвались криптовалюты, которые представляют собой альтернативу центральным банкам с точки зрения экономических и технологических функций. В случае с основной монетой — биткоином (BTC) — он позволяет пользователям совершать платежи без участия третьих лиц.
Вместо этого применяются «одноранговые» транзакции. Эта концепция дала биткоину преимущество перед центральными банками, поскольку решает три проблемы, с которыми сталкиваются традиционные банки:
Во-первых, из-за защищенной криптографии BTC его нельзя использовать для двойных расходов. То есть взлома и репликации можно избежать, так как монету нельзя потратить больше одного раза.
Во-вторых, учитывая, что транзакция в биткоинах требует одобрения узлов на глобальном рынке, это вызывает доверие у клиентов. Следовательно, хотя BTC децентрализован, единичное отклонение сделает запрошенный перевод платежа неприемлемым.
И, наконец, поскольку он децентрализован, он устраняет посредников в торговле различными криптовалютами. Таким образом, он может упростить транзакции до одного процесса, что превращает его в более дешевую и быструю альтернативу традиционным финансовым системам.
Проблемы с биткоином
Поскольку BTC представляет угрозу для финансовых систем, используемых на протяжении десятилетий, несколько учреждений и отдельных лиц пытались саботировать эту криптовалюту, называя ее схемой Понци, мошенничеством или пособником преступников и террористов.
Есть также критические замечания по поводу неправильного регулирования, незаконности и анонимности. Кроме того, стандартный правовой статус биткоина до сих пор не определен во всем мире, и лишь несколько стран признают биткойн в качестве законного платежного средства.
Одним из примеров было то, что главный исполнительный директор J.P. Morgan Chase Джеймс Даймон назвал биткоин «мошенничеством» в сентябре 2017 года. Однако, даже с их усилиями по уничтожению биткоина, у них не было другого выбора, кроме как начать взаимодействовать с развивающейся отраслью.
Таким образом, J.P. Morgan теперь считается первым банком, вошедшим в метавселенную, а виртуальное изображение его генерального директора мистера Даймона сейчас можно увидеть в “гостиной” компании.
Другие банковские учреждения теперь также пытаются угнаться за криптоиндустрией и надеются не упустить возможность извлечь из этого выгоду. Почему? Все просто: криптовалюта — это то, что нужно клиентам.
Текущие проблемы банков
Сейчас то время, когда финансовая система требует определенности. Как упоминалось ранее, центральные банки были сердцем этой системы. С этими банками платежи и создание кредитов были легкими, а без них денежные операции попросту были бы в хаосе.
Однако в течение последних десяти лет нельзя отрицать тот факт, что несмотря на то, что эти традиционные институты пытались блокировать появление технологических улучшений, финансовая революция все равно происходила. Это касается биткоинов и других виртуальных торговых систем, таких как «одноранговое» кредитование, краудсорсинговые инвестиции и другие инновации в финансовой системе.
Это привело к диссонансу в банковской сфере, поскольку теперь у банков нет другого выбора, кроме как идти на взаимодействие с бурно развивающейся криптоиндустрией и выбираться из своего пузыря.
Концепция банковского дела заключается в том, что деньги, поступающие с депозитов клиентов, затем инвестируются в программу кредитования других клиентов. Банкиры управляют денежными потоками, работая с правительствами своих стран. Классический пример посредников.
Преимущество биткоина в том, что он не работает с посредниками. Криптовалюты, такие как BTC, позволяют отдельным лицам или компаниям проводить торговые операции и транзакции напрямую.
Это не оставило банкам в настоящее время иного выбора, кроме как пытаться угнаться за быстро развивающимися инновациями, и они даже пытаются убедить регулирующие органы искусственно замедлить криптоиндустрию, чтобы иметь возможность подготовить законы, которые были бы в их интересах.
Догоняя криптосферу
Возвращаясь к J.P. Morgan, стоит упомянуть, что они выпустили отчет, в котором говорится, что порядка трехсот банков начиная с первого и второго кварталов текущего года позволят клиентам торговать BTC через мобильные приложения.
Кроме того, базирующаяся на Манхэттене газетная компания American Banker, специализирующаяся на финансовых услугах, провела опрос, который показал, что 44% традиционных банков будут предлагать услуги криптовалюты до начала 2023 года.
Еще одна многонациональная финансовая компания, Visa, начала предоставлять консультационные услуги по криптовалюте в 2021 году. Здесь также запустили серию приложений, предлагающих поддержку BTC банковским учреждениям.
С другой стороны, Mastercard теперь помогает банкам с точки зрения навигации по виртуальным валютам. Это включает в себя базовое обучение для начинающих, оценку потенциальных рисков, а также стратегии криптовалюты и невзаимозаменяемых токенов.
NYDG, биткойн-компания, которая является дочерней компанией управляющего фонда Stone Ridge в Нью-Йорке стоимостью в 10 миллиардов долларов США, сотрудничала с крупной финансовой технологической компанией FIS. Их цель — позволить банкам в США начать предлагать BTC уже через несколько месяцев. Прямо сейчас сотни банков уже зарегистрировались в программе.
В то же время все больше и больше банков по всему миру инвестируют в технологии криптографии и блокчейна. В подтверждение этого утверждения стоит отметить, что инвестиции тринадцати крупнейших банков мира в указанную отрасль уже составляют около 3 миллиардов долларов США.
Согласно исследованию, проведенному платформой Blockdata, так выглядит список ведущих инвесторов в криптовалютные компании и количество их инвестиций:
Банк Barclays — 19
Конгломерат Citigroup Inc. — 9
Банк Goldman Sachs Group Inc. — 8
Банк JP Morgan Chase and Co. – 7
Банк Nationale de Paris and Paribas – 6
Другое исследование, проведенное экспертами организации Cornerstone Advisors, показывает, что 60% держателей криптовалюты предпочитают использовать банки для инвестирования в криптовалюту. Около 32% отметили, что могут сделать то же самое, а 4% заявили, что не будут использовать банки для инвестиций в криптовалюту.
Если вас интересует вопрос регулирования, есть и хорошие новости. Президент США Джо Байден подписал указ о дальнейшем изучении рисков и преимуществ криптовалют. Это заставило банки чувствовать себя более комфортно с указанной виртуальной финансовой платформой.
Теперь у традиционных банков действительно нет выбора. Сейчас все, что у них есть — это доверие клиентов. Технологии не на их стороне. Им необходимо идти в ногу с технологическими инновациями в финансовом секторе и быть конкурентоспособными. В противном случае их поглотит волна криптовалют.
Нужны дополнительные советы по вопросам криптовалют? Свяжитесь с нами в COREDO.
В криптовалюте есть множество монет, которыми можно торговать. Одним из них является биткоин (BTC). Биткоин-энтузиасты часто получают их посредством майнинга. Это процесс производства новых биткоинов путем решения математических уравнений. В частности, компьютеры оснащены специализированными микрочипами, в которые загружаются задачи. После их решения майнеры получают вознаграждение в виде биткоинов.
Поскольку процесс зависит от электричества, использование ископаемого топлива в качестве источника энергии наносит вред окружающей среде. Следовательно, настоятельно рекомендуется выполнять майнинг биткоинов в странах, где есть возобновляемые источники энергии, чтобы уменьшить его негативное воздействие на окружающую среду, которое может способствовать изменению климата.
Майнинг биткоинов в скандинавском регионе
Северный регион считается одним из лучших мест для майнинга биткоинов. Причина в том, что они уже активно используют возобновляемые источники энергии.
Фактически, большинство ведущих стран для майнинга биткоинов находится в этом регионе. Кроме того, в настоящее время нет ограничений или запретов на майнинг криптовалюты. Следовательно, это действительно «зеленая гавань биткоина».
NextGen Nordics
Теперь позвольте представить вам компанию из скандинавского региона, которая объединяет несколько учреждений для обеспечения инноваций в области платежей — NextGen Nordics. В их программу входят центральные и банковские сообщества, а также государственные и частные торговые бенефициары по технологическому совершенствованию платежных систем в скандинавском регионе.
Они планируют провести конференцию 27 апреля текущего года, и вы можете зарегистрироваться для участия по этой ссылке.
В связи с этим разрешите сообщить вам несколько главных новостей данного региона:
Зеленая индустрия BTC в Швеции
Поддерживая зеленое движение, Швеция направляет свою криптоиндустрию по тому же пути. Шведская компания Genesis Digital Assets только что объявила, что запустит свою новейшую систему майнинга биткоинов в 2024 году. Кроме того, мощность, которая будет использоваться, будет поступать из на 100 процентов экологически чистых энергетических источников. По статистике, 54,5% здесь приходится на гидроэнергетику, 42,8% на атомную энергию и 2,7% на энергию ветра. Вы можете прочитать больше здесь.
Датский необанк Lunar
Необанки — это финансовые технологические компании, которые предоставляют финансовые услуги только через интернет. У них обычно нет физических филиалов, которые есть у традиционных финтех-компаний.
Одним из необанков в Дании является Lunar. Они утверждают, что предлагают самый дешевый бизнес-аккаунт в стране, который имеет полноценный функционал.
Теперь этот банк увеличил свой капитал еще на 70 миллионов евро, готовясь к развертыванию новой торговой системы и платежных решений «бизнес для бизнеса». Весь процесс финансирования является дополнением к фонду банка в размере 210 миллионов евро в 2021 году.
Сейчас Lunar привлекла в общей сложности 345 миллионов евро, а капитализация компании достигает почти 2 миллиардов евро. По словам их главного исполнительного директора Кена Виллиума, собранные средства позволят им не снижать темпы расширения в скандинавском регионе.
В частности, в начале 2022 года они даже запустили новую скандинавскую платформу для криптовалют, которая позволила их деловым партнерам принимать и отслеживать платежи по картам через интернет. Это новое предложение позволит их пользователям обменивать и продавать такие криптовалюты как ETH, ADA, DOT и DOGE через приложение Lunar. Они также рассчитывают на создание предприятий по слияниям и поглощениям для своих скандинавских клиентов.
Visa приобрела компанию Tink
10 марта 2022 года многонациональная финансовая компания Visa объявила, что уже приобрела Tink.
Приобретенная компания является европейским открытым банковским учреждением, которое позволяет финансовым фирмам, финансовым технологиям и трейдерам создавать финансовые товары и услуги и переводить деньги.
До приобретения Tink уже работала с более чем 3400 банками и другими финансовыми фирмами в Европе. Теперь, когда процедура приобретения завершена, ожидается, что пользователи получат значительные преимущества в управлении своим финансовым опытом, включая управление своими деньгами, данными и целями.
По словам главного исполнительного директора Visa Europe Шарлотты Хогг, по причине того, что виртуальные инструменты теперь являются новым сердцем экономики, это приобретение значительно расширит возможности финансовых систем, поскольку предоставит клиентам более широкий выбор и более высокое качество услуг.
С другой стороны, главный исполнительный директор и соучредитель Tink подчеркнул, что Visa предоставит им расширенную связь с еще 15 000 финансовых компаний, и они также смогут использовать авторитетный имидж Visa для дальнейшего улучшения финансового сектора в Европе и даже во всем мире.
Несмотря на то, что компания Tink уже куплена, в ближайшем будущем она по-прежнему будет работать независимо, а ее нынешнее руководство продолжит управлять организацией.
Перейдите по этой ссылке для получения дополнительной информации.
Капитал Cardlay увеличился на 6 миллионов долларов США
Датская финтех-компания Cardlay только что привлекла инвестиции на сумму 6 млн долларов США или 40 млн датских крон. Cardlay предлагает финансовые решения для поддержки и обслуживания банковских и других финансовых учреждений. Они намерены обеспечить простой процесс расходования средств с помощью своей передовой и интеллектуальной системы коммерческих платежей.
Cardlay получила свои средства от существующих инвесторов и планирует направить их на дальнейшее развитие своих коммерческих платежных решений, подключиться к другому международному банку и начать работу по обслуживанию немецких клиентов.
Кроме того, финансовая компания также сообщила, что назначит нового директора по информационным технологиям — им станет Мортен Кристенсен, бывший сотрудник BankData и Energinet, получивший награду «Европейский директор по информационным технологиям 2019 года».
Новый директор по персоналу (CPO) в Pleo
Другая датская компания, специализирующаяся на смарт-картах и автоматизированных отчетах о расходах, Pleo, приветствует нового директора по персоналу (CPO) — Метте Хиндборг Гаде. Прежде чем присоединиться к своей новой компании, Метте работала в McKinsey and Company в качестве ассоциированного партнера. Она имеет инженерное образование и является профессионалом в области лидерства и решения проблем. Гаде также работала с Pleo над созданием, запуском и развитием новой технологической единицы компании.
Это новшество позволит компании выйти на пятнадцать новых рынков, нанять более 500 сотрудников по всему миру и гарантировать лучший карьерный рост и большую вовлеченность своим нынешним сотрудникам до начала 2023 года.
JPMorgan запускает свой собственный виртуальный мир в метавселенной, предвосхищая огромные возможности рынка виртуальных игр и виртуальной недвижимости.
JP Morgan — банк-первопроходец, ступивший в метавселенную. Он официально открыл собственный «лаунж» в Decentraland, который в настоящее время является одной из самых популярных игровых платформ виртуальной реальности на основе блокчейна. Это делает JPMorgan первой банковской фирмой, вовлеченной в метавселенную, поскольку она видит для себя огромные рыночные возможности и не хочет их упускать.
Метавселенная — это трехмерный виртуальный мир, в котором представлены возможности для социального взаимодействия между пользователями в дополненной реальности. В настоящее время, пожалуй, крупнейшей платформой дополненной реальности на рынке является Decentraland, построенная на основе блокчейна Ethereum. Decentraland позволяет своим пользователям испытывать и монетизировать внутриигровой контент, исследуя окружающий виртуальный мир.
Собственное пространство JPMorgan в Decentraland называется Onyx, в нем есть виртуальный торговый район под названием Metaiuku, скопированный с района Harajuku в Японии. При входе в Onyx пользователей встречает бродящий вокруг тигр, а также изображение Джейми Даймона, главного исполнительного директора JPMorgan.
В настоящее время в холле также представлены видеоролики о достижениях банка в области блокчейна и рассказывается о финансовых технологиях и крипторынке.
Деньги и возможности: что видит JPMorgan?
Запустив Onyx, JPMorgan выразил мнение о «безграничных» возможностях и огромном рыночном потенциале, которые предоставляет метавселенная. Восприятие банком этой 3D дополненной реальности фокусируется на том, как экономика метавселенной предлагает потенциальные возможности в различных областях и как динамика предлагаемых ресурсов и востребованных продуктов приводит людей на этот рынок.
Основываясь на последнем пресс-релизе банка, в настоящее время они рассчитывают на годовую прибыль в метавселенной в размере около 1 триллиона долларов США. В настоящее время в этом нет никаких сомнений, учитывая, как резко вырос виртуальный и цифровой рынок за последний год.
The Sandbox и ее конкурент Decentraland, две крупнейшие платформы виртуальной реальности, сообщили о продажах почти на 500 миллионов долларов за около 90 тысяч транзакций виртуальных предметов в 2021 году. Second Life, игровая онлайн-платформа метавселенной, сообщила о примерно 700 миллионах долларов ВВП за прошлый год.
В настоящее время NFT имеют рыночную капитализацию в размере 41 миллиарда долларов. За последние месяцы шесть крупнейших виртуальных платформ принесли более 160 миллионов долларов продаж на Opensea, одной из крупнейших торговых платформ NFT.
Несмотря на то, что цены на недвижимость в метавселенной резко выросли за последний год, цена является лишь одним из факторов, привлекающих внимание к метавселенной. Существуют также различные возможности коммерциализации виртуальной собственности в играх, создании контента и других предприятиях.
Благодаря своему недавнему входу в пространство метавселенной JPMorgan стремится стать одним из пионеров на рынке, развивая свой собственный бренд в экономике.
Увлекательная 3D игровая экосистема и владение виртуальной собственностью
Как упоминается в заявлении о метавселенной, опубликованном JPMorgan, фирма готова использовать все возможности, которые предоставляет метавселенная. Банк гарантирует, что успех, к которому они стремятся, будет в значительной степени зависеть от создания хорошо построенной финансовой системы, которая обеспечит клиентам гибкость взаимодействия через трехмерную цифровую реальность.
В банке упомянули, что планируют создать игровую среду, которая будет отражать мировую финансовую экономику. Они намерены гармонизировать цифровой ландшафт со своими собственными внутриигровыми предметами, способами оплаты и цифровыми активами, которые пользователи смогут коммерциализировать и монетизировать.
Учитывая глобальную банковскую экосистему высокого стандарта в реальном мире, JPMorgan считает, что это отличная возможность для них инициировать то же самое в метавселенной.
Владение виртуальной собственностью также является одной из ключевых областей возможностей, в которую стремится войти JPMorgan. Это соответствует недавнему росту цен на виртуальную недвижимость на рынке. Всего за шесть месяцев прошлого 2021 года цены на виртуальные земли взлетели до небес, составив в июне 12 000 долларов за участок.
В JPMorgan считают, что владение виртуальной недвижимостью будет для них прибыльной областью, поскольку они уже выработали конкурентную позицию в отношении реального кредитования недвижимости. Банк представляет себе рынок виртуальной недвижимости, который будет отражать банковскую экосистему и услуги, предоставляемые в реальном мире, такие как кредитование, арендная плата, ипотека и кредиты.
Впрочем, некоторые финансовые аналитики считают, что метавселенной потребуется другой тип банковской экосистемы и что нынешние финансовые основы могут быть не такими функциональными в экономике метавселенной.
Изобретатели считают метавселенные «стоящим» предприятием
Несмотря на то, что JPMorgan был банком-первопроходцем, отметившимся в виртуальном пространстве, ранее уже было несколько других инвесторов-гигантов, которые предвидели потенциальные возможности виртуального пространства на триллионы долларов.
Конкурирующие глобальные банки и компании, предоставляющие инвестиционные услуги, Goldman Sachs и Morgan Stanley ранее признали потенциал виртуального мира. Goldman Sachs считает, что метаэкономика представляет собой возможность глобального рынка с потенциальной прибылью в размере 8 триллионов долларов, в то время как специалисты Morgan Stanley предполагают, что развивающееся виртуальное пространство в одном только Китае обеспечит такой оборот.
В прошедшем 2021 году Кэти Вуд из Ark Invest упомянула, что метавселенная в конечном итоге войдет в различные секторы экономики, выйдя за рамки нынешних областей игр и виртуальной собственности. Она считает, что метавселенная с ее безграничным потенциалом может стать многотриллионной возможностью для инвестирования.
Grayscale, одна из крупнейших компаний, инвестирующих в криптовалюту и цифровую валюту, упомянула в пресс-релизе, что прогнозирует годовой объем продаж метаэкономики на сумму более 1 триллиона долларов, учитывая потенциал блокчейнов в цифровом мире.
Многие банковские аналитики также отметили, что рынок метавселенных может достичь 4 трлн долларов только в Китае, поскольку он предоставляет более интерактивную платформу для общественности, но может превысить 8 трлн долларов, если инвесторы откроют для себя более широкие возможности, такие как образование и владение недвижимостью.
Учитывая огромные возможности, которые представляет метапространство, большинство ожидает, что в ближайшие годы к метавселенным, вероятно, присоединится еще больше банков и инвесторов.
Хотите узнать больше о метавселенной? У нас есть специалисты, которые могут вам помочь!
Главное правило любого бизнеса звучит так: от того, как вы предоставляете свои услуги, зависит, насколько будут довольны ваши клиенты. Быстро ли прошла транзакция? Легко ли выполнить все требования? Или процесс слишком сложный?
В соответствии с требованиями современного финансового рынка многие компании уже модернизировали и оцифровали большинство процессов, чтобы лучше обслуживать своих клиентов.
Подаете заявку на кредит в банке? Конечно, вы хотите сразу знать, будет ли она одобрена или нет.
Получаете новую кредитную карту? Естественно, вам хочется получать обновления о ее состоянии в режиме реального времени.
Сейчас ожидается, что для клиентов финансовых компаний все детали операций будут прозрачными — записи транзакций, статусы покупок и сводки за прошлые периоды должны быть доступны мгновенно.
Большинство финансовых транзакций в настоящее время являются цифровыми для клиентов, но вспомогательные процедуры открывают широкие возможности для оптимизации. Основные процессы, связанные с этими транзакциями, обычно по-прежнему выполняются вручную, что, скорее всего, негативно влияет на конечный опыт потребителей.
Именно это является главной задачей для большинства компаний, которые полагались на традиционные методы и теперь пытаются осовременить все свои процессы. Большой спрос на диджитализацию порождает большое давление на компании, которые хотят оставаться конкурентоспособными.
Чтобы быть в состоянии идти в ногу с конкурентами, финансовые учреждения должны обратить внимание на «парадокс» модернизации своих устоявшихся традиционных процессов.
Принцип «знай своего клиента» в цифровом мире может стать обоюдоострым мечом
С момента рождения FinTech рынок быстро перешел на цифровые процессы предоставления услуг потребителям. Это вызвало завышенные ожидания общественности, когда речь заходит о финансовых услугах. В первую очередь можно сказать, что цифровые решения должны быть бесперебойными и простыми.
Однако при этом основные этапы и процедуры в большинстве случаев по-прежнему выполняются вручную.
Для большинства сложных процессов, скорее всего, есть вспомогательные процедуры, которые выполняются вручную. Из-за этого возникают задержки, что приводит к негативному пользовательскому опыту и неудовлетворенности клиентов.
Как правило компании полагаются на технологические решения, когда речь идет об улучшении процессов. Это обычно связано с автоматизацией, включающей приложения, которые должны управлять данными и пошаговым переводом процессов от ручной к цифровой форме.
Этот тип рационализации представляет собой проектные инициативы с командой для надзора за общим переходом, сопоставления и корректировки, множество тестов и множество встреч для улучшения одного единственного процесса. Это, конечно, обычно требует ресурсов и огромных усилий.
Вы можете подумать, что такие проекты должны значительно уменьшить количество ручных операций и общую потребность в рабочей силе. Однако обычно бывает наоборот. В большинстве случаев усовершенствование инструментов приводит к увеличению количества реальных сотрудников.
Люди, как правило, не исключаются из процессов, а вместо этого они получают новые задачи, связанные с соединением ручных и цифровых процедур. Эти задачи обычно включают проверки соблюдения требований и, как правило, более сложны, поэтому требуют большего количества персонала.
Одним из примеров этого является банковский гигант ABN Amro, который ранее продемонстрировал значительное увеличение штата сотрудников, отвечающих за соблюдение требований. В 2013 году у них было около 1000 сотрудников. В 2019 году их число увеличилось в три раза.
Но, тем не менее, нельзя отрицать, что цифровая автоматизация дает компаниям возможность реорганизовать свои процессы с целью предоставления более качественных услуг клиентам.
Однако, если все сделано неправильно, диджитализация может стать обоюдоострым мечом. Помимо того, что это, скорее всего, приведет к увеличению затрат, более сложные ручные процессы также могут сделать каждую операцию более длительной и привести к увеличению времени ожидания, что станет причиной неудовлетворенности клиентов.
Перенастроить и разрушить парадокс
Для того, чтобы иметь уверенность, что нововведения принесут пользу компании и повысят удовлетворенность клиентов, компании должны начинать с тщательной оценки всех шагов, включенных в конкретный процесс. Это позволит точно определить, можно ли потенциально преобразовать этот конкретный процесс, чтобы добиться положительного результата.
Первое, что стоит сделать — это рассмотреть и оценить, есть ли возможность полностью удалить этот конкретный процесс. Загляните в его суть и определите, действительно ли он необходим или его можно упростить или, что еще лучше, исключить.
Если нет, проанализируйте дальше и задайте вопрос, можно ли его как-то автоматизировать?
Сейчас существует множество технологий, не требующих передовых знаний в области программирования. Вы можете использовать приложения без кода, включающие машинное обучение и обработку данных, которые после установки не требуют ручного вмешательства.
Используя подобные платформы без кода, можно повысить технические возможности сотрудников, даже если они не имеют специальных знаний в области IT. Потенциально это может привести к созданию рабочей среды, в которой высоко ценится диджитализация.
Проведя надлежащее изучение повседневной деятельности компании, возможно преобразовать сложные задачи и процедуры в высокоэффективные процессы.
Соответствующая оптимизация и автоматизация помогут не допустить ухудшения качества услуг в результате диджитализации, а, вместо этого, обеспечить лучший сквозной пользовательский опыт.
Биткоин (BTC) был создан в 2009 году. Это цифровая валюта, работающая на основе одноранговой технологии. В отличие от известных нам традиционных валют, он зависит не от банковских или государственных операций, а от криптографии.
Для тех, кто заинтересован в удобстве транзакций через Интернет, BTC является настоящей находкой, поскольку он был разработан с целью стать более простой и безопасной альтернативой существующим системам денежных переводов. Более того, он свободен от централизованного контроля, но функционирует не хуже традиционных валют.
Проблемы с BTC
Прошло более десяти лет, и биткоин стал одним из самых популярных финансовых активов, доступных широкому кругу пользователей. Тем не менее, в отношении криптомонеты было и несколько критических замечаний. К ним относятся вопросы регулирования виртуальной валюты, ее безопасность и анонимность.
Цель данной статьи раскрыть такой аспект BTC как анонимность. То есть могут ли преступники использовать его в своих интересах?
Итак, не будем тянуть и дадим ответ на этот вопрос сразу: — Нет, биткоины не анонимны. Соответствующие органы безопасности могут его отследить, то есть для финансирования незаконной деятельности он не может быть использован.
Наглядный пример
Есть много дел, связанных с биткоинами. Это случаи взлома, мошеннических действий и незаконного использования биткоинов в частных учреждениях, в том числе в онлайн- и офлайн-транзакциях. Давайте разберем один из самых показательных случаев в этой области.
В Южной Корее есть человек по имени Чон Ву Сон. Он управлял крупнейшим детским порносайтом, когда-либо обнаруженным Федеральным бюро расследований, «Welcome to Video». Правоохранители провели обыск в доме Сона и в качестве улик нашли 250 000 записей. Затем в 2019 году он был признан виновным, и ему также будет предъявлено обвинение в Соединенных Штатах, если он попытается сбежать в эту страну.
Как федеральные органы вообще узнали об этом деле? Все из-за биткоина. Используя его блокчейн, преступник получал прибыль из более чем миллиона биткоин-местоположений. Обратите внимание, что каждый виртуальный адрес или местоположение уникальны. Поскольку блокчейн прозрачен для каждого пользователя, правоохранители купили и отправили платеж на крипто-кошелек порносайта.
Затем они отследили, на какую платформу для торговли криптовалютами он был переведен (к сведению, это была платформа Coinbase). На этой платформе г-н Сон был вынужден предоставить свои учетные данные в рамках соблюдения мер по борьбе с отмыванием денег.
Снимаем маски
Ранее мы упомянули, что биткойн не является анонимным. Для его характеристики скорее можно использовать слово «псевдоним». Что такое псевдоним? Под этим термином подразумевается использование поддельного или вымышленного имени, можно сказать, маскировки.
Это дало властям преимущество в отслеживании биткоинов. Каким образом? Это происходит с помощью двух разных кодов ключей, которые есть у каждого BTC — общедоступного и приватного.
Для справки, общедоступный код относится к криптовалюте, идентифицируемой в блокчейне. Приватный относится к тем, у кого есть необходимость перевести криптовалюту из одного виртуального кошелька на другой.
Эта структура кода с двумя ключами сделала возможным процесс онлайн-платежей с использованием любых цифровых монет, позволяя отправлять их напрямую получателю без какого-либо вмешательства со стороны финансовых компаний или банков. Это означает, что процесс исключает участие третьей стороны в транзакции, вовлекая только тех, кто отправляет и получает платеж. При этом транзакции основываются не на доверии — каждая уникальна и записывается в блокчейне.
Публичность этой концепции предотвращает возможность двойных проплат — схемы, при которой человек использует одну и ту же криптовалюту более одного раза. Следовательно, ее анонимность на самом деле не соответствует действительности, поскольку криптовалюту можно отследить с момента и места ее приобретения до момента ее передачи.
Проблема в том, что ее владелец все равно не будет раскрыт в процессе отслеживания. Это возможно только когда учетные данные человека потребуются для создания приватного кода ключа. Указанный код предназначен для одноразового применения и будет сожжен после использования. После этого, когда новый владелец получит платеж, будет сгенерирован другой актуальный ключ. Таким образом, оба участника сделки не будут иметь ни малейшего представления о том, кто отправил или получил платеж, но все равно благодаря блокчейну будут доказательства того, что расчет криптовалютой был произведен.
Как мы и упоминали выше, собственники биткоина не разглашаются, они прикрываются общедоступными ключами, которые дополняются приватными — это и есть псевдоним.
Также стоит отметить, что, хотя коды приватных ключей существуют, они отличаются от законных или юридически признанных владельцев.
Тем не менее, некоторым держателям криптовалют удается достичь максимальной анонимности. Например, Monero — это частная криптовалютная компания, которая считается лучшей в сокрытии транзакций. Секрет в том, что они смешивают бизнес-решения и разделяют строку соглашения, отправляя BTC от определенного класса отдельных держателей, а затем торгуют ими в случайной последовательности.
Поиск выхода
Криптовалюту, например, BTC, можно конвертировать в наличные деньги. Однако помните, что этот процесс включает в себя налогообложение и, конечно же, участие стороннего брокера. Другими словами, третья сторона будет выступать в качестве посредника между вашими цифровыми монетами и деньгами, которые будут отправлены на ваш банковский счет. Эти сторонние участники обмена потребуют подтверждения вашей личности, прежде чем вы сможете получить наличные средства, поэтому обычно обработка запроса занимает от двух до трех рабочих дней.
Отметим, что по мнению экспертов в этой области такая дотошность необходима для обеспечения безопасности и надежной защиты средств.
Именно это позволило поймать преступника, о котором мы упоминали ранее. Корейский преступник выбрался из своего укрытия, когда намеревался обналичить приобретенные биткоины.
Еще один случай, где фигурируют биткоины, касается пары Хизер и Ильи Лихтенштейнов. Их поймали, когда они пытались расплатиться за подарочную карту Walmart на 500 долларов США с помощью криптовалюты. Согласно расследованию, в 2016 году они украли криптовалюту на сумму 4,5 млрд долларов США на торгах Bitfinex и были взяты под стражу 8 февраля текущего года.
Можно рассмотреть и другой случай, когда человека выследили, поскольку он использовал адрес электронной почты, связанный с виртуальным кошельком.
Итак, как вы видите, правоохранители отлично научились отслеживать транзакции с биткоином и использовать их для поимки злоумышленников. Торговые операции онлайн с криптовалютой возможны, но в нашем обществе трудно использовать ее незаконно без вмешательства третьей стороны. Это связано с тем, что существует правило «знай своего клиента», которое требует, чтобы люди предоставляли свои идентификационные данные подобным лицензированным учреждениям по переводу денег.
Единственный способ избежать официального подтверждения личности — это позволить преступникам распоряжаться вашими средствами.
Исследования по отслеживанию незаконного использования блокчейна еще не проводились. На самом деле все только начинается. Эксперты и регулирующие органы сейчас уделяют большое внимание тому, как работает отрасль — от мелких деталей до глобальной информации. Также отслеживаются закономерности, чтобы не упустить никакие нюансы.
Дополнительный плюс в том, что теперь они выявляют слабые места и секреты криптографии даже раньше, чем разработчики платформ и хакеры.
Задумывались ли вы над тем, почему Децентрализованные Финансы (DeFi) так стремительно ворвались в мир финансовых технологий? Давайте мы объясним, в чем суть и причина хайпа.
Для начала, давайте разберемся, что такое Децентрализованные Финансы или DeFi. DeFi ― это система, которая предоставляет финансовые услуги без посредников.
Чтобы было понятнее, давайте рассмотрим противоположный вариант ― Централизованные Финансы. В Централизованных Финансах ваши деньги находятся в банках или других финансовых учреждениях, и, следовательно, контроль принадлежит им. К примеру, вы покупаете сумку в магазине, используя кредитную карту. В этом случае обращение сначала будет отправлено от продавца в ваш банк, а потом банк проведет оплату.
Разница в том, что при использовании DeFi владельцы активов могут самостоятельно контролировать собственные транзакции, используя указанную технологию. Утверждается, что Децентрализованные Финансы позволяют делать почти все то же, что и обычное финансовое учреждение, но даже лучше. Также подчеркивается, что поскольку посредники и стандартные бумажные документы не требуются, транзакции выполняются быстрее.
Это работает через компьютеризированную одноранговую экосистему, которая не имеет никаких барьеров и открыта для всех. В целом это похоже на цифровые опционы для брокерских компаний и венчурных банков, таких как Wall Street или City of London, но, поскольку все процессы оцифрованы, тут нет дополнительных затрат на офисные помещения и заработную плату сотрудников.
Благодаря всем преимуществам DeFi, его Общая Заблокированная Стоимость (TVL) выросла с 700 миллионов долларов до примерно 20 миллиардов всего за один год и в настоящее время оценивается в 200 миллиардов долларов в соответствии с этой ссылкой.
Вообще-то, первый проект DeFi ― Maker ― с самого начала был одним из лучших по показателю TVL среди всех систем DeFi. Для справки: это платформа кредитования не требующая авторизации, которая создала DAI ― самый первый децентрализованный стейблкоин на основе Ethereum.
Эта развивающаяся система определенно продолжает привлекать людей и финансовые учреждения, которые даже начинают рассматривать продукты DeFi как форму обмена. Чтобы подтвердить это утверждение, США недавно объявили, что стейблкоины будут предлагаться в качестве дохода от инвестиций пользователей.
Учреждения, заинтересованные в DeFi
По словам главного операционного директора Dexalot Тима Шана, три крупных предприятия, а именно State Street Corporation, Fidelity Investments Inc и BNY Mellon, вложили свои деньги в индустрию цифровых валют и начали предлагать соответствующие услуги.
State Street. Этот депозитарный банк стоимостью 40 триллионов долларов уже начал предоставлять своим частным клиентам услуги на основе криптовалюты в рамках инвестиционной стратегии, запустив свое цифровое подразделение в прошлом году.
По словам Шана, даже самые традиционные рынки соглашений об обратном выкупе (РЕПО) начали кредитовать биткоины из своих обычных транзакций с использованием казначейских обязательств, ценных бумаг и облигаций.
Хоть изначально целью DeFi было предоставление услуг кредитования и использование в протоколе “подтверждения доли владения” (proof-of-stake), возможности системы могут быть существенно расширены.
Джеймс Тейлор, главный бизнес-директор Unizen― операционной системы, которая обслуживает как традиционные биржи, так и децентрализованную торговлю ― подчеркнул, что DeFi, несомненно, привлекает бизнес, поскольку обеспечивает улучшенное управление кредитными рисками и более высокую отдачу от инвестиций, чем обычные облигации, и, следовательно, является более выгодной для клиентов.
Регулирование
В настоящее время глобальные регулирующие органы уделяют существенное внимание данной финансовой технологии из-за ее быстрого развития. Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам США и бывший инвестиционный банкир Гэри Генслер подчеркнул, что DeFi не освобождается от надзора. Более того, стоит отметить, что одной из основных проблем сейчас является вид ее организационно-правовой формы.
Заполнив пробел в системе регулирования бизнеса, Конгресс США сформировал парадигму его регулирования в стране. Указанная структура состоит из определенных ролей для различных агентств.
Что касается глобальной структуры криптовалют и компьютеризированных активов, бывший глава BIS Innovation Hub Бенуа Кере рассказал, что интерес к этому вопросу активизировался из-за развивающейся индустрии DeFi.
Также главный исполнительный директор (CEO) UDHC Стивен Беккер сравнил DeFi с океанами. По его мнению, даже если вы не можете контролировать океаны, вы все равно можете контролировать порты и судоходные системы. Поэтому, основное направление деятельности компании в настоящее время связано с децентрализованным финансированием в соответствии с государственными законами.
Развитие образования, упрощение эксплуатации и повышение удобства для пользователей ― такие предложения высказывает руководство HyperDex в лице Стефано Жанте. Подчеркивается, что разработчики должны преодолеть информационный барьер и стремиться к тому, чтобы операции были менее пугающими для обычных инвесторов.
И, наконец, требуется больше информации от регулирующих органов, чтобы государственные деньги (например, пенсии, налоги и т. д.) могли свободно использоваться в DeFi.
Ответы институциональных рынков
Несколько учреждений ответили на вопросы, касающиеся данной сферы. Во-первых, это VALK. Это сквозная платформа цифровых транзакций в Великобритании, включенная в регулятивную песочницу Управления финансового надзора королевства. Она имеет возможность тестировать товары и услуги в среде с контролируемыми параметрами.
VALK создал цифровой кошелек, который позволяет компаниям управлять своим фондом DeFi в единой среде с использованием одной учетной записи. Он называется Merlin. Это одна из тех программ, которая действительно отлично интегрировала процветающую систему DeFi.
Еще один ― проект Aave. Это предприятие с TVL 12 миллиардов долларов ввело «быстрые кредиты». Это один из их флагманских продуктов, который позволяет клиентам получать кредиты без залога. Он является первым подобным в указанной финансовой отрасли.
Актуальное состояние
Согласно исследованию VALK, на долю DeFi приходится 30% инвестиций на мировом рынке, и ожидается, что в ближайшие шесть месяцев она увеличится еще на 39%.
При этом также было установлено, что 54% инвесторов обеспокоены регулированием, а 52% ―обеспечением.
В целом 84% участников ожидают улучшения системы регулирования через 3 года, а 12% ― банковских аспектов.
Антуан Лот из VALK и г-н Б. Махони из Alkemi, сетевой компании ликвидности, придерживаются одинаковых взглядов. Они заявили, что, поскольку DeFi быстро развивается, он должен быть прозрачным и ликвидным, так как это именно то, чего ищут финансисты.
Что дальше?
В ходе исследования VALK выяснилось, что 69% пользователей применяют DeFi через веб-браузеры в качестве своих цифровых кошельков, 48% — через материальные и около 43% — через сторонних хранителей. С другой стороны, 27% из них занимаются вычислениями, сохраняющими конфиденциальность, а 83% — программами на основе слияния.
В заключение можно сказать, что децентрализованные финансы (DeFi) действительно быстро развиваются, но впереди их ждет долгий путь. Пока рано утверждать, что они являются полноценной заменой традиционным институтам, которые уже есть в финансовом мире.
Есть вопросы по этой статье? Специалисты Coredo будут рады помочь вам.
Вы когда-нибудь думали о том, как блокчейн соединяется друг с другом? Например, как он может работать, чтобы владельцы крипты могли обмениваться данными и многократно обмениваться криптовалютой без потери времени и цены сделки?
Какой ответ? Bridge protocols. Мосты работают, принимая в фонд криптовалюты одну из криптовалют. Например: Solana (SOL). Затем можно положить крипту на кон протокола, в результате чего токен будет использоваться в виде второго блокчейна, который вы сами выберите. Например это может быть Etherium (ETH).
Это делает мосты очень важной частью крипторасчетов и в частности децентрализованных финансов (DeFi). Правда, по мере того как криптоиндустрия распространяется за пределы платформ децентрализованных приложений Etherium в прошлом до нескольких управляемых блокчейнов, включая метавселенные, рынки невзаимозаменяемых токенов (NFT), кредитных программ, криптовладельцы в настоящее время изолированы в блокчейнах, которые напрямую не могут общаться друг с другом. Они находятся в опасности.
Хуже всего то, что хакеры были очень активны, заработав с августа прошлого года 1 миллиард долларов.
Воры получили 425 миллионов долларов из трех протоколов “моста” только за последние две недели. Затем еще 612 миллионов долларов из платформы Poly Network в августе (хотя для справки, Poly Network вернули все назад).
Тем не менее, крипто мосты все еще хотят оставаться на рынке, тем более, будучи слишком амбициозными. Например, блокчейн мост Polkadot дает возможность клиентам автоматизировать трейдинговые операции и добавлять информацию для обмена. В результате, можно взять крипто токены из 100 связанных блокчейнов, а потом отправить их непосредственно на другой блокчейн. Например: в программу кредитования или заимствования DeFi и даже добавить команды для инвестирования токенов в определенный кредитный пул для получения процентов.
Это добавит удобства в обменные операции, а также позволит успешно преобразовать разную криптовалюту в одной системе. Так получится достичь основной бизнес-цели.
Проблемы
На примере недавних преступлений рассмотрим проблему:
27 января: Wormhole’s потеряно 325 миллионов долларов.
8 февраля: Qubit’s потеряно 80 миллионов долларов.
5 февраля: Meter потеряно Passport 4,4 миллионов долларов.
Во-первых, нужно просто быть онлайн. Токены отправителя, как правило, должны напрямую хранится в протоколе моста. То есть, они хранятся в интернете, и в результате считаются беспомощным “горящим кошельком”.
Во-вторых, чеканка — это то, как обычно токены проходят через кросс-чейн криптообменник. Обмениваются wrapped-токены получателя. Поэтому, если хакер сможет отчеканить wrapped-токены, у него получится обменять их на TKTK, а потом сразу отправить на личные кошельки и смешанные крипто сервисы.
Загвоздка в том, что если бридж-протоколы срываются, страдает не биржа криптовалют или компания-разработчик DApp. Страдает огромное количество индивидуальных клиентов, которые рискнули своими деньгами.
Наоборот, инвестиционная фирма Jump Crypto, разработчик токен-моста Wormhole, заменила украденные средства на сумму 320 миллионов долларов криптой Etherium. Такая стратегия позволяет удерживать инвестиции от угрозы банкротства и возмещается в долгосрочной перспективе.
Кража. Как это работает?
Основанный на Binance Smart Chain (BSC) протокол QBridge был взломан 27 января. Хакер воспользовался несовершенством системы, что убедило DApp’s расчетливо принять соглашение о выпуске 77 000 токенов закрытых эфирных токенов (qXETH) без использования каких-либо активов. Это обошлось в 185 миллионов долларов. В тот момент они вернули 207 000 токенов Binance на сумму 80 миллионов долларов. После побега с наличными деньгами, как разработчик так и тысячи клиентов, были опустошены.
11 февраля. Проект Mound, который возглавляет команду разработчиков Qubit, заявили, что больше не смогут оплачивать работу над Qubit, Bunny Finance и других мостовых соглашений. Вместо этого они сосредоточат силы на предприятиях в протоколах DeFi, которые управляются децентрализованной автономной организацией (DAO). В этом случае они остались ни с чем.
Что касается взлома Meter Passport, было украдено 4,4 миллиона долларов. Это началось, когда “артисты” использовали трюк для чеканки wrapped-токенов и BNB токенов. Еще хуже то, что хакер продал BNB SushiSwap — крупнейшем рынке DeFi. В результате обычный прайс на BNB обрушился. Это позволило выгодно купить криптовалюту, а после использовать ее, чтобы получить кредиты на платформе Hundred Finance.
Чтобы представить, какие перспективы, кредитование было приравнено к обычной стоимости, и можно будет обменять существующие токены на другие нетронутые токены. Так как BNB нужно было вернуть, кредиторы остались с кредитами без обеспечения, что привело к миллионным убыткам. Чтобы возместить расходы своим пользователям и Hundred Finance, и Meter выделили 4,4 миллиона долларов со своих токенов MTGR.
С такой же стратегией аферы, хакер Wormhole также заставил мост создать токенизированную версию криптовалюты и вернуть их для невзаимозаменяемых токенов. Если точнее, то это было через мост Solana-to-Ethereum.
В конце концов, в августе был взломан Poly Networks. Хакер с никнеймом “Mr. White Hat” нашел уязвимое место на мосту, благодаря чему удалось перевести криптовалюту на сумму 612 миллионов долларов на свой собственный кошелек. Обратите внимание, это были деньги отдельных лиц, которые использовали их как обеспечение для покупки wrapped-токенов. Счастливчик Mr. White Hat все вернул спустя пол месяца.
Доверие имеет большое значение, как и в любых других инвестиционных проектах, которым люди доверяют свои деньги. Сейчас мосты, действительно, прочны. Но что, если спустя время они окажутся уязвимыми?
Погружаетесь в увлечение NFT в этом году? Тогда в этой статье мы подготовили ТОП-5 лучших NFT проектов для инвестиций.
Вы когда-нибудь слышали о NFT? Кого я обманываю, конечно слышали. С годами криптовалюта сильно изменила наше представление о финансах и инвестициях. Ее беспрецедентный рост на рынке шокировал экономику до такой степени, что трудно ничего не знать или даже не слышать об этом и NFT не исключение.
Невзаимозаменяемыми токенами или NFT может быть что угодно. Это может быть фото, арт-коллекция, аудио или игра. На протяжении многих лет все это способствует адаптации блокчейна. Согласно исследованиям nonfungibletoken.com, в мае 2021 расходы на NFT составили 75 миллионов долларов. Как вы могли догадаться, последующие годы ожидается только растущая траектория. Учитывая, что блокчейн естественно приспосабливается и имеет потенциал к развитию, предел развития где-то за горизонтом. Сейчас ожидается только рост.
NFT на пути к славе. Среди них есть разные типы проектов, платформ и концепций. Они различаются в зависимости от того, какой конкретно блокчейн используется, какие рынки и площадки стремятся охватить и какой тип NFT продукта используется. Это может быть цифровое искусство, которое вы захотите коллекционировать или короткие видео, которые вдохновляют.
Учитывая сегодняшнюю популярность NFT на рынке, мы знаем, что вы хотите расширить свои знания и, скорее всего, инвестировать в NFT. Если это так, ниже предлагаем проверить ТОП-5 NFT проектов, которые мы считаем лучшими вариантами для ваших инвестиций.
ТОП-5 NFT проектов в 2022 году
CRYPTOPUNKS
На вершине списка один из самых популярных и уникальных NFT проектов CRYPTOPUNKS. CRYPTOPUNK — это коллекция пиксельных монетизированных арт изображений невзаимозаменяемых токенов, созданных на базе Ethereum. Эта коллекция является пионером в NFT концепции с момента роста в 2017 году. Сегодня доступно более 10 000 коллекций “панков”.
Вдохновением для идеи стала эпоха английской панк-сцены, включая разные формы. Кто-то похож на обезьяну, кто-то на человека, кто-то на пришельца с разными особенностями, которые делают панка уникальным, без возможности воспроизвести повторно. Эти коллекции, по которым сходят с ума по всему интернету, доступны на двух крупнейших NFT платформах Larva Labs и OpenSea.
Как и другие NFT коллекции, CRYPTOPUNKS обычно используются для инвестиций с возможностью покупать и продавать на свой страх и риск. При этом нет никаких гарантий дохода, но поддержка огромного сообщества является веской причиной полагать, что эта коллекция представляет собой большую ценность как инвестиционные активы. На момент написания этой статьи, самая дорогая коллекция крипто-панков стоит 11 миллионов долларов.
Если вы проводили время за просмотром телевизора и твиттера, наверняка видели Bored Ape Yacht Club (BAYC) NFT. Много известных звезд, например таких как: Джимми Фэллон, Эминем, Стивен Карри уже присоединились к ажиотажу вокруг этой коллекции. Bored Ape Yacht Club, как NFT проект, унаследовали панк-концепцию на Ethereum и были успешными на протяжении многих лет с момента, когда это было интернет-сенсацией и до момента, когда это превратилось в популярную NFT коллекцию.
Как и CRYPTOPUNKS, у каждой “обезьяны” есть свои редкие особенности. В настоящее время на рынке существует всего 10 000 обезьян, из которых самый продаваемый элемент ушел почти за 3 миллиона долларов. Такое ограничение предложения может казаться недостатком, заставляющим инвесторам “дать заднюю”. Но учитывая популярность, большое комьюнити, которое было создано, количество звезд и брендов, повально увлеченных BAYC, все-таки ограниченное предложение может оказаться более ценным и прибыльным.
Как вы уже поняли по названию, по сути это “мутированный” спин-офф Bored Ape Yacht Club (BAYC). Mutant Ape Yacht Club (MAYC) начинался как проект для поддержки инвесторов, которые не могут позволить себе BAYC токены и которые в настоящее время являются огромным хитом среди инвесторов и имитируют успех своего “праотца”.
Успех Mutant Ape Yacht Club был достигнут за 2021 год и теперь коллекция составляет 20 000 мутирующих обезьян. В рамках этого проекта в основном вводится совершенно эксклюзивная NFT коллекция, которая доступна только для трейдеров OpenSea. Предвкушение и непременный успех сознательно ожидаются на рынке по мере того как еще больше брендов и звезд будут присоединяться к проекту.
Cool Cats это также диджитал концепт NFT, который значительно вырос после падения в июле 2021 года. Можно сказать, что он был запущен в идеальное время, воспользовавшись появившимся ранее Bored Ape Yacht Club (BAYC). Cool Cats также построено на базе блокчейна Ethereum, который состоит из похожих на котов коллекций в количестве 9, 999 штук. Эти коллекции имеют уникальные черты для каждого кота с вариантами одежды, цвета, что делает отдельного кота редким.
Одна из причин, из-за которой Cool Cats остается на вершине, связано с теми привилегиями, которые получают владельцы коллекций. Утверждается, что можно вернуть минимум 20% ETH, вырученных на рынке в этом комьюнити через AirDrops. Инвесторы предпочитают держать при себе своих “клевых кошек” NFT благодаря наличию периодических конкурсов и подарков, которые есть в проекте.
Однако, с момента, как проект появился на рынке, цены снизились. Но не волнуйтесь, есть все основания предполагать, что “клевые кошки” будут продолжать расти в цене, с учетом солидного сообщества, которое было создано. Многие знаменитости и выдающиеся коллекционеры также участвуют в этом повальном увлечении.
Помимо цифрового арта, один из лучших примеров использования NFT это онлайн игры. Эта концепция предусматривает наличие огромного потенциала роста и была основной на рынке много лет. Это одна из первых игр, основанная на блокчейн.
Decentraland, работающая на блокчейне Ethereum, представляет собой игровую платформу виртуальной реальности (VR), которая позволяет пользователям испытывать и монетизировать предметы и контент внутри игры. Пожалуй, это одна из самых популярных NFT игр в виртуальных земных платформах. В этой игре вы можете покупать и продавать 3D-земли во вселенной виртуальной реальности, которой можно управлять с помощью собственной креативности.
Владение землей дает возможность строить разные вещи: галереи, арены и все что хотите для исследования и создания контента.
За последнее десятилетие Чехия превратилась в страну с развитой, хорошо структурированной финансовой системой и с прозрачным законодательством. Регулирование финансовой деятельности в Чехии, стандартизированное по требованиям Евросоюза, позволяет вести надежный бизнес, которому клиенты с готовностью будут доверять. Одним из стандартов является получение финансовой лицензии, которая позволяет учреждению предлагать свои услуги клиентам. О её получении и пойдет речь далее в нашей статье.
Основным надзорным органом, ответственным за регулирование финансовых и банковских услуг, является Чешский Национальный Банк (CNB).
ПРЕИМУЩЕСТВА ПОЛУЧЕНИЯ ЛИЦЕНЗИИ
Регистрация платежной системы в Чехии приносит много возможностей для успешного ведения международного бизнеса. Благодаря этой лицензии компания получает право вести предпринимательскую деятельность по всему Евросоюзу, что делает услуги данной компании доступными практически для всего мира.
Преимуществами Чехии являются относительно низкая стоимость труда, прозрачная система налогообложения и близость к странам СНГ как ментальная, так и географическая.
В ряду самых богатых европейских стран лидирующие позиции занимает Люксембург – небольшая по территории высокоразвитая страна, которая считается крупнейшим туристическим и финансовым центром.
Несмотря на весьма скромные размеры страны, банковская система Люксембурга высокоразвитая. В Люксембурге осуществляет свою деятельность большое количество местных и международных банков. Порядка четверти из них это филиалы иностранных банков, из таких стран как Германия, Франция и Швейцария. Работают в стране также множество инвестиционных банков.
Регулятором финансовой сферы Люксембурга является Центральный банк – BCL, а контрольные функции выполняет Комиссия по надзору за финансовым сектором – CSSF. При этом вмешательство государственных структур в банковский сектор сведено до минимума, однако на сами банки Люксембурга возложены некоторые обязательства в рамках борьбы с незаконным оборотом финансовых средств и противодействия терроризму. Эти мероприятия предусматривают идентификацию бенефициарных владельцев, источников возникновения финансовых средств, строгий контроль транзакций, особенно трансграничных, другие меры. При этом если клиент успешно прошёл все проверки и открыл счёт в банке, ему предоставляется весь комплекс банковских услуг, гарантируется полная конфиденциальность и безопасность вкладов, а также обеспечивается лояльность в отношении нерезидентов.
Чехия расположена в Центральной Европе, на пересечении важнейших торговых путей региона. Официальное название государства — Чешская Республика. До 1993 года страна была частью Чехословакии, после обрела независимость. С 2004 года является членом Европейского Союза, официальной денежной единицей остается чешская крона.
Чехия является индустриальной страной с развитой, стабильной экономикой. Её основу составляют машиностроение, химическая и пищевая промышленность, чёрная металлургия, фармацевтика. В последнее время активное развитие и поддержку властей получают сфера IT, финансовый сектор, туризм. Иностранные инвестиции в чешскую экономику приветствуются.
Чешская Республика как член Европейского Союза — это место, где стандарты ЕС действительно применяются во многих аспектах. Выбирая страну для регистрации компании, следует учитывать, что Чешская Республика обладает развитой инфраструктурой, высоким качеством жизни и, что немаловажно, благоприятным бизнес-климатом. Также важно добавить, что страна имеет прекрасное географическое положение: Чешской Республике удаётся поддерживать позитивные отношения как с восточными странами СНГ, так и с западными соседями.
Надёжность банков, точность часов и политический нейтралитет – такие характеристики давно заслужила Швейцария – одна из самых развитых и благополучных стран Европы. Эта страна не входит в Европейский союз, но при этом является одним из самых крупных мировых финансовых центров и престижных юрисдикций для открытия банковских счетов. В Швейцарии банковская тайна закреплена на законодательном уровне и обеспечивается стабильностью банковской системы, защищающей финансовые активы и капитал владельцев счетов.
При этом нельзя сказать, что открыть банковский счёт в этой стране – простое дело. Банки предъявляют высокие требования к клиентам, в частности к неснижаемому остатку на счете, размер которого в некоторых случаях может достигать 1 млн. долларов США.
Самыми известными и лояльными к клиентам считаются C.I.M. Банк, CreditSuisse, ClaridenLeu Bank, UBS AG, Julius Bank, Falcon Private Bank Ltd, BSI AG. В швейцарских банках можно открыть следующие виды счетов:
расчётный, который не облагается процентной прибылью и служит исключительно для хранения средств;
депозитарный, который считается наиболее безопасным с позиций хранения финансовых средств, как для частных, так и для юридических лиц;
сберегательный, служащий средством для получения прибыли от вложенных финансов, причём величина процентной надбавки находится в зависимости от вложенной суммы и срока её хранения.
Несмотря на скромные размеры и население всего 7 млн. человек, а также серьёзные потрясения, выпавшие на эту страну в начале XXI века, сегодня Сербия является довольно перспективной территорией юго-восточной Европы. Она может похвастаться динамично развивающейся экономикой, а также стабильной и универсальной банковской системой, которая пользуется у граждан СНГ большой популярностью наряду с юрисдикциями таких стран как Чехия, Латвия и Эстония. Все последние законодательные акты, принимаемые в банковской сфере этой страны, направлены на соответствие европейским требованиям, ведь Сербия стоит на пороге вхождения в Евросоюз. Однако строгие общеевропейские правила работы на сербские банки пока не распространяются.
Сегодня в Сербии осуществляют свою деятельность 27 банков. Среди них государственные, частные, а также банковские учреждения с иностранной собственностью. Все сербские банки хорошо капитализированы и оказывают полный спектр современных банковских услуг. Лучшими банками эксперты называют Banca Intesa, Komercijalna Banka, UniCredit, Societe Generale, Raiffeisen, AIK, Евробанк.
Небольшое государство Пуэрто-Рико, расположенное на островах в Карибском море возле США, которое ещё называют «51-ым штатом», является настоящим оазисом для тех, кто хочет обезопасить свои активы и избежать больших ставок налогообложения. Так сложилось, что банковская система этой страны остаётся одной из самых недооценённых.
В настоящее время банки этой страны хорошо капитализированы, с хорошей ликвидностью и финансированием. В ТОП-10 банков Пуэрто-Рико входят: FirstBank, Banco Popular Scotiabank, Banco Santander, Федеральный кредитный союз Карибе, Citibank NA, FEMBi Mortgage Asia, Федеральный кредитный союз Пентагона, JetStream Federal Credit Union.
Сегодня многие эксперты финансового рынка считают, что Пуэрто-Рико является поистине фантастическим местом для хранения финансовых средств в полной безопасности и в условиях законной юрисдикции на Западе.
Стабильная диверсифицированная экономика, очень взвешенная валютная политика и постоянно растущее благосостояние населения позволили создать в этой стране одну из самых привлекательных банковских систем в Восточной Европе. Она представлена несколькими десятками государственных и коммерческих банков, обслуживающих немалые внутренние и внешние финансовые потоки. В польском банковском секторе функционируют известные финансовые группы, поэтому открытие счёта в польском банке может стать своеобразной визитной карточкой любого бизнеса.
В отличии, например, от стран Прибалтики и Кипра, банки Польши довольно разборчивы при открытии счетов, особенно нерезидентов страны, что исключает злоупотребления, связанные с «отмыванием» денег. При этом, если счёт уже открыт, то защищённость средств, депонированных в польском банке, полная. Её обеспечивает Фонд Банковских Гарантий – Bankowy Fundusz Gwarancyjny – BFG. Пределом гарантии для вкладчика является 100 000 €.
Небольшая островная африканская страна Маврикий, которая находится в юго-восточной части Индийского океана, западнее острова Мадагаскар, отличается стабильной экономикой. Она является привлекательной не только благодаря своему уникальному национальному парку Блэк-Ривер-Горжес и бескрайним песчаным пляжам с лагунами и рифами, но и как удобная площадка для проведения финансовых операций в азиатском и африканском регионах. Экономика Маврикия является одной из сильнейших в Африке, а сама страна считается одним из ведущих экономических реформаторов в своём регионе. Банковская сфера этого государства сформировалась ещё в начале XIX века и считается одной из самых развитых в регионе, а в последние годы банковский сектор Маврикия уверенно развивается. Всё это в совокупности позволяет с лёгкостью открыть счёт в банке этой страны.
На острове функционируют девятнадцать банков. Самыми популярными из них являются Mauritius commercial bank, State Bank of Mauritius, ABC Banking Corporation, BanyanTreeBank. Банки Маврикия давно уже заслуженно заработали репутацию одних из самых лояльных. Они проводят открытую клиентоориентированную политику и всегда готовы к диалогу со своими клиентами.
В последние годы власти Грузии провели ряд успешных реформ в финансовом секторе, которые способствовали кардинальному изменению налоговой системы. В результате позиции этой страны в разных международных рейтингах сильно повысились и продолжают расти. Все эти процессы делают вопрос открытия счёта в государстве нерезидентами весьма актуальным, особенно для граждан России и стран СНГ.
Грузинский банковский сектор сравнительно небольшой. В настоящее время в этой стране осуществляют свою деятельность пятнадцать лицензированных банков. Самый крупным из них TBC Bank. Он имеет многочисленные отделения, предоставляет полный спектр услуг премиального уровня и по праву считается лидером банковского сектора. Кроме него крупными банками являются Bank of Georgia, Silk RoadBank, VTBBank, TeraBank, BasisBank.
Открытие банковского счета в Республике Беларусь является на сегодняшний день отличным решением для бизнеса. В стране осуществляется сбалансированная политика, обеспечивающая приток капитала и рост экономики, благодаря Национальному банку, который выступает в качестве главного финансового регулятора.
Банковская и финансовая сфера в республике развивается активно. Отличием банков Республики Беларусь является их лояльная клиентская политика – охотно открываются счета нерезидентам, британским партнерствам, компаниям, зарегистрированным в Гонконге, Сингапуре, ОАЭ, и т.д.
Иностранные лица могут открыть личный счет в банке в Белоруссии в таких валютах: USD, RUB, EUR, BYN.
Открытие личного или корпоративного счета в белорусском банке сопровождается целым рядом неоспоримых преимуществ по сравнению с банками других стран:
Доступно для нерезидентов.
Услуги современного онлайн-банкинга.
Наличие русскоязычного персонала.
Открытие счетов на компании с различным спектром деятельности.
Банковская система Армении не может конкурировать с историей и традициями финансового сектора Швейцарии или, например, с популярностью банковских учреждений Кипра. При этом финансовый сектор этой страны отличается завидной стабильностью и демонстрирует высокие темпы развития, особенно в последнее десятилетие. Среди причин роста популярности армянских банков эксперты называют ужесточение политики европейских надзорных органов, особенно после введения санкций против РФ. Именно поэтому в эпоху тотальных санкций Армению с полной уверенностью можно назвать своеобразной «тихой гаванью», где можно открыть личный или корпоративный банковский счёт.
Эта страна взяла курс на привлечение денежных средств из-за рубежа, развивает свою банковскую сферу и подтягивает её уровень до международных стандартов. В настоящее время в Армении работают 20 банков: Ameriabank, ВТБ Армения, Mellat Bank, Acba-Credit Agricole Bank, Converse Bank, Armbusinessbank и другие.
Несмотря на свои весьма скромные габариты, островное государство Антигуа и Барбуда характеризуется высоким уровнем политической стабильности, динамически развивающейся экономикой и высокоразвитой инфраструктурой. Банковская система этой страны признана второй по величине из всех финансовых учреждений Карибского содружества. Она является частью ЕССВ – Восточно-Карибского Центробанка, который регулирует финансовую сферу, определяет основные направления развития банковского сектора и выступает гарантом возвращения вкладов. Что же касается надёжности вкладов, то Антигуа и Барбуда входит в ТОП-30 наиболее финансово защищённых стран мира.
На территории Антигуа и Барбуда осуществляют свою деятельность как внутренние, так и международные банковские учреждения, которые проводят активную политику, направленную на привлечение клиентов. Благодаря заключению целой серии международных соглашений, банки этого государства имеют внушительную партнёрскую сеть и многочисленные банки-корреспонденты, которые позволяют обеспечивать обслуживание резидентов других стран и осуществлять операции с любыми мировыми валютами.
Самым старым и популярным банком Антигуа и Барбуда является Global Bank of Commerce, который специализируется на предоставлении международных финансовых услуг. Он предлагает своим клиентам широкий перечень услуг по ведению корпоративных и личных счетов, обслуживанию депозитов, международным банковским переводам, управлению активами. Наряду с этим банком, популярностью пользуются Antigua Overseas Bank, BOI Bank Corporation, Davos International Bank, Meinl bank (Antigua), North International Bank, Trium Bank and Trust.
Стабильность финансовой системы Китая обеспечена довольно низкой внешней государственной задолженностью, значительным объёмом валютных резервов и жёстким валютным контролем. Всё это в совокупности с высокоразвитой экономикой делает эту страну привлекательной средой для бизнеса, поэтому открытие банковского счёта в Китае является весьма актуальным вопросом. Однако строгое государственное регулирование банковской сферы в Поднебесной вносит свои сложности как непосредственно в саму процедуру открытия банковского счёта, так и дальнейшего ведения бизнеса.
Целый ряд законодательных актов, принятых в последние годы, вынуждает банки Китая более строго относятся к вопросу открытия банковских счетов, причём независимо от того, является ли компания местной или с иностранной.
Сегодня банки Китая в соответствии с принятым регламентом занимаются мониторингом банковских счетов, реализацией тестирования неактивных учётных записей, контролем движения капитала, анализом времени проведения транзакций, отслеживанием подозрительных действий. Все эти меры направлены на пресечение незаконных действий и обеспечение полной безопасности вкладов.
Выгодное географическое положение, многоотраслевая быстро развивающая экономика, курс на привлечение зарубежных инвестиций давно уже сделали Турцию привлекательной для бизнеса. Это государство отличает стабильность правовой системы, развитая финансовая сфера, в частности банковская отрасль, занимающая более 80% финансового сектора. Всё это наряду с продуманной налоговой политикой делает Турцию привлекательной для открытия банковских счетов.
Сегодня в Турции осуществляют свою деятельность порядка 50-ти банковских учреждений. Турецкие банки относятся лояльно к иностранному бизнесу. Со стороны властей тоже отсутствует чрезмерный контроль и бюрократия. Именно поэтому Турция является отличной альтернативой не только популярным юрисдикциям, но и одним из основных вариантов для открытия счёта для иностранной компании или физлица. Самыми популярными банками в этой стране являются Garanti Bankasi, Yapi Kredi Bankasi, Deutsche Bank, Is Bankasi, Citibank, Ziraat Bankasi, Turkiye Finans, Kuveyt Turk, Vakif, DenizBank, Isbank.
