Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu

Nikita Veremeev

23.07.2025 | 6 minutové čtení

Aktualizováno: 23.07.2025

Téměř 60 % nových fintech společností v Asii čelí zpožděním nebo odmítnutím licencí kvůli nesouladu s aktualizovanými požadavky AML a KYC, a celková výše pokut uložených platebním organizacím v Singapuru a Hongkongu za rok 2024 přesáhla 250 milionů dolarů. Tyto čísla nejsou jen statistika, ale reálná výzva pro jakýkoli podnik, který se chce rozšířit na asijské trhy. Proč i zkušení mezinárodní hráči ztrácejí čas a peníze v etapě licenci? Co se změní od roku 2025, a jak připravit společnost na nové standardy, aby si nejen udržela konkurenceschopnost, ale i posílila svou pozici na trhu?

V tomto článku se s vámi podělím já, Nikita Veremejev, zakladatel COREDO, o praktické strategie a svěží pohled na regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu. Najdete zde nejen rozbor klíčových změn, ale i odpovědi na otázky, které opravdu zajímají vedoucí fintech společností. Pokud vaším cílem je posunout podnikání na novou úroveň v Asii, rozhodně čtěte až do konce: získáte nástroje, které pomohou vyhnout se kritickým chybám a využít nová pravidla ve váš prospěch.

Regulace finančních licencí v Singapuru: klíčové změny a trendy

Ilustrace k sekci "Regulace finančních licencí v Singapuru: klíčové změny a trendy" v článku "Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu"

Nové požadavky Payment Services Act a role MAS v roce 2025

Singapur nadále posiluje regulaci finančních licencí s důrazem na transparentnost, stabilitu a ochranu spotřebitelů. Payment Services Act (PSA) zůstává hlavním právním předpisem upravujícím licencování finančních služeb, včetně platebních systémů, elektronických peněz a kryptoslužeb. Monetární správní úřad Singapuru (MAS) v roce 2025 zavádí nové požadavky na AML/CFT, posiluje standardy KYC a zavádí dodatečné audity pro všechny držitele licencí.

Změny zasahují nejen místní, ale i mezinárodní společnosti pracující se zahraničními klienty. Například nyní pro prodloužení licence Major Payment Institution (MPI) nebo Standard Payment Institution (SPI) je potřebné každoročně procházet audit souladu, poskytovat rozšířenou zprávu o podezřelých operacích a aktualizovat interní politiky AML podle posledních doporučení MAS. Zavedení nových standardů KYC vyžaduje modernizaci compliance infrastruktury, integraci automatizovaných systému monitoringu a pravidelné proškolování zaměstnanců.

Praxe COREDO ukázala, že společnosti, které investovaly do automatizace due diligence a integrace digitálních nástrojů pro řízení rizik, procházejí audit MAS bez zpoždění a minimalizují náklady na obnovení licence.

Druhy finančních licencí v Singapuru: SPI, MPI, Money-Changing, DTSP

V roce 2025 se struktura licencování finančních služeb v Singapuru stát ještě diferencovanější. Hlavní druhy licencí:

Standard Payment Institution (SPI): Vhodná pro startupy a malé fintech společnosti s omezeným objemem transakcí (do 3 milionů SGD měsíčně). Požadavky na kapitál a korporátní řízení jsou zde nižší, nicméně limity operací omezují možnosti rozšíření.
Major Payment Institution (MPI): Pro střední a velké hráče pracující bez limitů na objem plateb. Vyžaduje přísnější kontrolu AML/KYC, pravidelné audity a existenci stabilní IT infrastruktury.
Money-Changing License: Potřeba pro společnosti provádějící výměnu měn. Kromě standardních požadavků je třeba prokázat existenci spolehlivých procedur na předcházení praní peněz.
Digital Token Service Provider (DTSP): Nová kategorie zavedená pro regulaci operací s digitálními tokeny a kryptoměnami. V roce 2025 požadavky na DTSP zahrnují povinnou integraci s mezinárodními platebními systémy a rozšířené procedury due diligence pro klienty.

Řešení, které COREDO vyvinulo pro jednoho z klientů, mezinárodní skupinu vstupující na trh Singapuru se službou digitálních peněženek, zahrnovalo komplexní přípravu obchodního plánu, vytvoření korporátní struktury pro MPI a implementaci systému automatického monitorování transakcí pro dodržení nových standardů MAS.

Zvláštnosti licencování pro zahraniční společnosti a mezinárodní fintech skupiny

Registrace společnosti pod finanční licenci v Singapuru vyžaduje promyšlené strategické plánování. Pro zahraniční společnosti se klíčovým faktorem stává soulad s MAS pro zahraniční klienty: je nutné nejen dodržovat místní standardy AML/CFT, ale i integrovat korporátní strukturu s ohledem na mezinárodní požadavky na ochranu investorů a klientů.

Tým COREDO realizoval projekty pro evropské a asijské fintech skupiny, kde optimalizace korporátní struktury a příprava obchodního plánu pro licencování umožnily výrazně urychlit proces získání licence. Je důležité zohlednit, že MAS věnuje zvláštní pozornost transparentnosti zdrojů kapitálu, kvalifikaci vedení a existenci spolehlivých postupů řízení rizik.

Pro mezinárodní činnost fintech společností v Asii je klíčové předem připravit otázky přeshraničních plateb, integrace s mezinárodními platebními systémy a ochrany osobních údajů klientů.

Nové pokuty a sankce za porušení regulačních požadavků

Od roku 2025 MAS zpřísňuje sankce za nedodržení regulačních požadavků. Velikost pokut za porušení nových standardů AML/CFT a zprávy o podezřelých operacích se zdvojnásobila. Zvláštní pozornost je věnována risk managementu ve finančních službách: absence efektivních interních kontrol může vést nejen k finančním sankcím, ale i k odnětí licence.

Praxe COREDO potvrzuje: implementace automatizovaných nástrojů pro monitorování operací a pravidelná aktualizace interních politiky umožňuje podstatně snížit regulační rizika a vyhnout se drahým kontrolám.

Regulace finančních licencí v Hongkongu: poslední aktualizace a perspektivy

Ilustrace k sekci "Regulace finančních licencí v Hongkongu: poslední aktualizace a perspektivy" v článku "Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu"

Základní typy finančních licencí: SFC, SVF, MSO

Hongkong si udržuje status jednoho z vedoucích finančních center Asie díky flexibilní, ale přísné licenčním systému. Pro fintech společnosti jsou dostupné následující hlavní licence:

SFC License: Reguluje brokerskou, správní a poradenskou činnost s finančními nástroji. Vyžaduje přísné korporátní řízení, zavedení politiky AML a pravidelný audit.
SVF (Stored Value Facility) License: Potřebná pro emitenty elektronických peněz a digitálních peněženek. V roce 2025 jsou nároky na IT infrastrukturu, ochranu zákazníků a řízení provozních limitů značně posíleny.
MSO (Money Service Operator) License: Pro společnosti provádějící mezinárodní peněžní převody a směnu měn. Obsahuje povinné procedury due diligence, KYC a pravidelnou zprávu pro regulátora.

Zkušenost COREDO ukazuje, že pro úspěšné licencování v Hongkongu je důležité předem připravit komplexní compliance infrastrukturu, integrovat řízení rizik a zajistit transparentnost korporátní struktury.

Nové požadavky na AML/CFT a KYC pro finanční společnosti

V roce 2025 Hongkong přijímá aktualizované standardy AML/CFT, synchronizované s mezinárodními doporučeními FATF. Pro všechny držitele licencí jsou povinné nové postupy KYC, rozšířený audit souladu a zavedení automatizovaných systému monitoringu podezřelých operací.

Zvláštní pozornost je věnována požadavkům na IT infrastrukturu pro AML/KYC: společnosti musí zajistit možnost ukládání a analýzy velkých objemů dat, jakož i integraci s národními a mezinárodními databázemi o podezřelých klientech.

Realizace takových řešení týmem COREDO pro klienty z oblasti digitálních aktiv umožnila nejen projít auditem SFC bez připomínek, ale i zvýšit důvěru ze strany bank a investorů.

Licencování kryptoměnových a Web3 projektů: co se změnilo

Hongkong v roce 2025 posiluje regulaci kryptoměnových burz a projektů Web3. Pro získání licence na držení digitálních aktiv a operace s digitálními tokeny nyní vyžaduje nejen potvrzení zdrojů financování, ale i implementaci víceúrovňových systémů ochrany klientů a investorů.

Licencování digitálních peněženek a kryptoburz je doprovázeno povinným auditem IT infrastruktury, pravidelnou zprávou o podezřelých operacích a povinnou integrací s mezinárodními platebními systémy.

Řešení, která realizovala COREDO pro klienty v oblasti Web3, zahrnovala vývoj flexibilní compliance infrastruktury, umožňující současné dodržování požadavků SFC a MAS, jakož i automatizaci procesů due diligence pro urychlení onboarding nových klientů.

Srovnání požadavků Hongkongu a Singapuru pro fintech společnosti

Typ licence	Jurisdikce	Hlavní požadavky	Limity/Omezení	Pro koho vhodné
SPI (Standard Payment Institution)	Singapur	Kapitál, KYC, AML, MAS	Až $3 mil./měsíc	Startupy, malé fintech společnosti
MPI (Major Payment Institution)	Singapur	Přísnější požadavky	Bez limitů	Střední a velké fintech společnosti
Money-Changing License	Singapur	Procedury směny měn	Pouze směna měn	Směnárny, trh cestování
SFC License	Hongkong	SFC, AML, korporátní řízení	Dle typu služeb	Makléři, správci aktiv
SVF License	Hongkong	AML, IT infrastruktura	Dle objemu uložených prostředků	Emitenti elektronických peněz, peněženky
MSO License	Hongkong	AML, KYC, due diligence	Dle objemu operací	Převody peněz, směna měn

Praxe COREDO ukazuje: výběr jurisdikce a typu licence by měl vycházet nejen z aktuálních obchodních potřeb, ale i ze strategických plánů rozšíření, požadavků na integraci s mezinárodními platebními systémy a daňových úlev pro fintech společnosti.

AML compliance v Asii: nové standardy a výzvy pro podnikání

Ilustrace k sekci "AML compliance v Asii: nové standardy a výzvy pro podnikání" v článku "Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu"

Jak se změnily požadavky na AML/CFT v Singapuru a Hongkongu

V roce 2025 nové požadavky na AML/CFT v Singapuru a Hongkongu kladou důraz na proaktivní řízení rizik a implementaci technologií pro automatizaci KYC a monitorování transakcí. Společnosti jsou povinny pravidelně aktualizovat interní politiky, provádět audit souladu a poskytovat rozšířenou zprávu o podezřelých operacích.

Zvláštní pozornost je věnována korporátnímu řízení: ředitelé a klíčové osoby musí procházet kontrolou vhodnosti, a korporátní struktura musí být pro regulátory plně transparentní.

Praktické kroky k implementaci compliance infrastruktury

V praxi implementace efektivní compliance infrastruktury vyžaduje:

Vývoj a pravidelnou aktualizaci politiky AML s ohledem na poslední doporučení MAS a SFC.
Implementaci automatizovaných systémů due diligence a monitorování klientů.
Integraci IT infrastruktury pro ukládání, analýzu a přenos dat o podezřelých operacích.
Pravidelné školicí seance pro zaměstnance a vedení.

Tým COREDO realizoval řadu projektů na automatizaci compliance procesů, což umožnilo klientům nejen snížit provozní náklady, ale i zrychlit průchod auditem a podáváním zpráv pro finanční licence.

Pokuty a rizika pro podnikání při nesplnění nových standardů

Nesplnění nových standardů AML/CFT přináší nejen velké pokuty, ale i strategická rizika pro podnikání: od blokování účtů po odnětí licence a ztrátu důvěry ze strany partnerů a investorů. Pro minimalizaci rizik COREDO doporučuje implementovat komplexní risk management, pravidelně provádět audit souladu a používat moderní nástroje automatizace compliance.

Praktická doporučení pro podnikatele a manažery fintech společností

Ilustrace k sekci "Praktická doporučení pro podnikatele a manažery fintech společností" v článku "Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu"

Jak zvolit optimální typ licence pro vaše podnikání

Volba licence závisí na rozsahu podnikání, plánovaných trzích a specifice služeb. Například:

SPI: pro startupy a malé společnosti s omezeným obratem.
MPI: pro střední a velké hráče, zaměřené na rozšíření.
Money-Changing License: pro společnosti specializující se na směnu měn.
SVF/MSO, pro projekty v Hongkongu související s elektronickými penězi, peněženkami a peněžními převody.

Zkušenost COREDO ukazuje, že správný výběr licence v etapě strategického plánování umožňuje vyhnout se omezením v budoucnu a optimalizovat daňovou zátěž.

Příprava k licencování: dokumenty, obchodní plán, korporátní struktura

Klíčové kroky:

Příprava podrobného obchodního plánu pro licencování, zohledňujícího požadavky MAS/SFC.
Vytvoření transparentní korporátní struktury, odpovídající mezinárodním standardům.
Provedení due diligence a shromáždění kompletního balíčku dokumentů pro registraci společnosti pod finanční licenci.
Zajištění souladu MAS pro zahraniční klienty, včetně implementace procedur KYC/AML.

Tým COREDO doprovází klienty ve všech fázích, pomáhajíc minimalizovat časy a zvýšit šance na úspěšné získání licence.

Rozšíření podnikání a vstup na nové trhy v Asii

Strategické plánování vstupu na trh Asie vyžaduje integraci s mezinárodními platebními systémy, řízení provozních limitů a zohlednění specifik regulace v každé jurisdikci. Pro mezinárodní činnost fintech společností je důležité předem připravit otázky ochrany klientů a investorů, jakož i optimalizace daňového zatížení.

Jak se připravit na audit a pravidelnou zprávu

Pro úspěšné absolvování auditu a pravidelné zprávy před MAS a SFC je nutné:

Integrovat moderní technologie pro automatizaci monitorování operací.
Pravidelně aktualizovat interní politiky AML/CFT.
Připravovat rozšířenou zprávu o podezřelých operacích a spolupracovat s regulátory v reálném čase.

Řešení, která realizovala COREDO, umožňuje klientům nejen dodržet nové požadavky, ale i vytvářet dlouhodobé partnerské vztahy s bankami a investory.

Klíčové závěry a actionable doporučení pro podnikání

Ilustrace k sekci "Klíčové závěry a actionable doporučení pro podnikání" v článku "Změny v regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu"

Klíčové změny: V roce 2025 se regulace finančních licencí v Singapuru a Hongkongu stává přísnější, zejména v oblasti AML/CFT a KYC.
Vliv na podnikání: Přísnější požadavky vyžadují investice do compliance infrastruktury, automatizace a školení personálu.
Praktické kroky: Výběr optimální licence, příprava obchodního plánu, vytvoření transparentní korporátní struktury a implementace moderních IT řešení pro AML/KYC.
Minimalizace rizik: Pravidelný audit, automatizace compliance procesů a aktivní spolupráce s regulátory.
Perspektivy trhu: Společnosti, které se přizpůsobí novým standardům, získávají konkurenční výhody a přístup na mezinárodní trhy.

FAQ: Často kladené otázky o regulaci finančních licencí v Singapuru a Hongkongu

Jak získat finanční licenci v Singapuru pro zahraniční společnosti?

Je třeba zaregistrovat společnost s místním ředitelem, připravit obchodní plán, projít due diligence a podat žádost na MAS. Je důležité předem připravit korporátní strukturu a soulad s AML/CFT.

Jaké změny v regulaci kryptoměnových licencí v Singapuru v roce 2025?

Byly zavedeny nové požadavky na DTSP, posíleny standardy KYC, rozšířená zpráva a zavedeny dodatečné audity pro operace s digitálními tokeny.

Jaké dokumenty jsou potřebné pro licenci na směnu měn v Singapuru?

Budete potřebovat zakládací dokumenty, obchodní plán, potvrzení zdrojů kapitálu, AML/KYC postupy a informace o vedení.

Jak dodržet AML/CFT při registraci platební společnosti v Asii?

Zavést automatizované systémy KYC, vyvinout interní AML politiky, pravidelně aktualizovat due diligence procedury a proškolovat personál.

Jak vybrat mezi licencí SPI a MPI pro rozšíření podnikání?

SPI vhodná pro startupy s omezeným obratem, MPI pro společnosti plánující rozšíření a práci bez limitů na transakcích.

Jaké jsou požadavky na IT infrastrukturu pro AML v Singapuru?

Je třeba zajistit ukládání a analýzu velkých objemů dat, integraci s mezinárodními databázemi a automatizaci monitoringu operací.

Jak získat licenci na držení digitálních aktiv v Hongkongu?

Je třeba připravit obchodní plán, zavést víceúrovňový systém ochrany klientů, projít audit IT infrastruktury a odpovídat požadavkům SFC.

Jaké jsou perspektivy regulace digitálních tokenů v Asii po roce 2025?

Očekává se další zpřísnění standardů AML/CFT, integrace s mezinárodními monitorovacími systémy a rozvoj požadavků na ochranu investorů a klientů.

Pokud plánujete rozšířit podnikání v Asii nebo vstoupit na trh s inovativním fintech produktem, tým COREDO je připraven stát se vaším spolehlivým partnerem na každém kroku: od strategického plánování až po úspěšné absolvování auditu a budování efektivní compliance infrastruktury.