COREDO > Finanční licence v České republice

Finanční licence v České republice

Finanční regulace v České republice

Česká republika je spolehlivou evropskou jurisdikcí pro získání finančních licencí s přístupem na jednotný trh EU a transparentní regulací. Země nabízí stabilní právní prostředí, rozvinutou bankovní infrastrukturu a výhodné podmínky pro platební, investiční a fintech společnosti.

Společnost COREDO od roku 2016 pomáhá klientům se získáním finančních licencí v České republice a poskytuje plnou podporu — od výběru vhodné licence až po komunikaci s regulátory a spuštění podnikání.

Získejte konzultaci

Cena služby
od 6 500 EUR

Regulační rámec: ČNB a evropské směrnice

Hlavním dozorčím orgánem v oblasti finančních služeb v České republice je Česká národní banka (ČNB). Právě ČNB provádí licencování, dohled a kontrolu nad činností platebních institucí, institucí elektronických peněz, investičních společností, bank a dalších dohlížených subjektů.

Klíčové české právní předpisy vycházejí z evropských směrnic:

Zákon č. 370/2017 Sb. o platebním styku implementuje směrnici PSD2 (2015/2366/EU) a reguluje platební instituce (PI) a instituce elektronických peněz (EMI). Minimální požadavky na základní kapitál pro PI se pohybují od 20 000 EUR (peněžní převody) do 125 000 EUR (plný rozsah služeb), pro EMI — 350 000 EUR v souladu se směrnicí EMD2 (2009/110/EC).
Zákon č. 256/2004 Sb. o podnikání na kapitálovém trhu (ZPKT) implementuje směrnici MiFID II (2014/65/EU) a reguluje činnost investičních společností, obchodníků s cennými papíry a správců aktiv. Zákon č. 240/2013 Sb. o investičních společnostech a investičních fondech (ZISIF) reguluje alternativní investiční fondy, včetně fondů zakládaných podle §15 — tzv. „malé” fondy.
Zákon č. 257/2016 Sb. o spotřebitelském úvěru transponuje směrnici 2008/48/EC a reguluje činnost úvěrových institucí poskytujících spotřebitelské půjčky.

Typy finančních licencí v České republice

Česká republika nabízí široké spektrum finančních licencí. Níže je uvedena souhrnná tabulka hlavních typů:

Typ licence	Právní základ	Min. regulační kapitál	Doba posouzení	Cena COREDO
SPI (malý PI)	PSD2, zákon č. 370/2017 Sb.	bez minimálního požadavku	3–6 měsíců	od 40 000 EUR + DPH
PI (platební instituce)	PSD2, zákon č. 370/2017 Sb.	20 000–125 000 EUR	3–6 měsíců	od 65 000 EUR + DPH
sEMI (malá EMI)	EMD2, zákon č. 370/2017 Sb.	bez minimálního požadavku	3–6 měsíců	od 45 000 EUR + DPH
EMI (instituce elektronických peněz)	EMD2, zákon č. 370/2017 Sb.	350 000 EUR	6–12 měsíců	od 75 000 EUR + DPH
ZISIF §15 (alt. investiční fond)	zákon č. 240/2013 Sb. (ZISIF)	bez požadavku	1–3 měsíce	od 8 500 EUR + DPH
Obchodník s cennými papíry / Investiční fond	MiFID II, ZPKT, ZISIF	50 000–500 000 EUR	6–12 měsíců	od 85 000 EUR + DPH
Spotřebitelský úvěr	zákon č. 257/2016 Sb.	individuální	3–6 měsíců	od 65 000 EUR + DPH
Forex broker	MiFID II	730 000 EUR	6–12 měsíců	od 40 000 EUR + DPH
Fyzická směnárna	zákon č. 277/2013 Sb.	bez požadavku	1–3 měsíce	od 6 500 EUR + DPH
Crowdfunding	nař. (EU) 2020/1503	bez požadavku	3–6 měsíců	od 45 000 EUR + DPH

Licence PI, EMI a obchodníka s cennými papíry se vydávají na dobu neurčitou a nevyžadují každoroční obnovení. Jedná se o významnou výhodu ve srovnání s řadou jiných jurisdikcí.

Výhody získání finanční licence v České republice

Přístup k evropskému pasu.

Licence PI a EMI získané v České republice dávají právo na passporting — oznamovací proceduru umožňující poskytování služeb ve všech 30 státech Evropského hospodářského prostoru (EHP) bez nutnosti získat dodatečnou licenci v každé zemi. Právní základ: čl. 28 PSD2 (pro PI) a čl. 3 EMD2 ve spojení s PSD2 (pro EMI).

Stabilní právní systém.

České právo je transparentní a předvídatelné. ČNB je jedním z nejuznávanějších regulátorů ve střední Evropě, respektovaným partnery v celém EHP.

Široký výběr typů licencí.

Česká republika nabízí jedinečnou sadu finančních oprávnění: od jednoduché fyzické směnárny za 6 500 EUR po plnohodnotnou EMI s právem passportingu. To činí jurisdikci atraktivní pro podniky různého rozsahu.

Nízké provozní náklady.

Náklady na pronájem kanceláře, kvalifikované odborníky a administrativní služby v Praze jsou výrazně nižší než v západní Evropě, při srovnatelné úrovni odbornosti.

Licence na dobu neurčitou.

Licence PI, EMI a většiny dalších typů se vydávají bez časového omezení a nevyžadují poplatky za každoroční obnovení.

Strategická poloha.

Praha je mezinárodní finanční a obchodní centrum. Blízkost k trhům SVE, EU a SNS zajišťuje vhodnou geografii pro mezinárodní finanční podnikání.

Kontaktujte nás

Obecné požadavky pro získání finanční licence

Požadavky se liší v závislosti na typu licence, existuje však řada společných podmínek, které ČNB klade na většinu žadatelů.

Registrace společnosti.

Pro získání licence je nutná česká společnost, zpravidla ve formě s.r.o. (společnost s ručením omezeným). Společnost musí být registrována v České republice a mít fyzickou kancelář na jejím území.

Požadavky na základní kapitál.

Pro PI: od 20 000 EUR (peněžní převody) do 125 000 EUR (plný rozsah platebních služeb). Pro EMI: 350 000 EUR. Pro ZISIF §15 a malé instituce neexistují minimální požadavky na základní kapitál, avšak ČNB posuzuje finanční stabilitu žadatele.

Kvalifikace managementu.

Jednatelé a klíčoví zaměstnanci musí mít zkušenosti v oblasti financí, bezúhonnou pověst a splňovat kritéria fit and proper. ČNB provádí individuální posouzení každého kandidáta.

Soulad s AML/CFT.

Společnost musí mít vypracovaný a zdokumentovaný program opatření proti praní peněz a financování terorismu, včetně interních politik, postupů KYC/KYB, systému monitorování transakcí a určeného MLRO (pracovníka odpovědného za AML). Od roku 2027 se uplatňuje nařízení AMLR (EU) 2024/1624.

IT infrastruktura a bezpečnost.

ČNB ověřuje existenci spolehlivé technické základny pro výkon licencované činnosti: softwarové vybavení, systémy ochrany dat, postupy zálohování a řízení incidentů.

Podnikatelský plán.

Podrobný podnikatelský plán zahrnující finanční model na 1 rok (pro malé instituce) nebo na 3 roky (pro PI a EMI), popis produktů, cílového trhu a strategie růstu.

Ceny služeb COREDO pro získání finanční licence v České republice

COREDO nabízí komplexní doprovod procesu získání finanční licence v České republice: od předběžné analýzy obchodního modelu po komunikaci s ČNB a postlicenční podporu. Všechny ceny jsou uvedeny bez DPH.

Služba	Cena COREDO	Zdroj
PSP/EMI licence — SPI (malý PI)	od 40 000 EUR + DPH	KP
PSP/EMI licence — sEMI (malá EMI)	od 45 000 EUR + DPH	KP
PSP/EMI licence — PI (platební instituce)	od 65 000 EUR + DPH	KP
PSP/EMI licence — EMI (instituce elektronických peněz)	od 75 000 EUR + DPH	KP
Alternativní investiční fond ZISIF §15	od 8 500 EUR + DPH	KP
Obchodník s cennými papíry / Investiční fond	od 85 000 EUR + DPH	Web
Spotřebitelský úvěr	od 65 000 EUR + DPH	KP
Fyzická směnárna	od 6 500 EUR + DPH	KP
Forex broker (MiFID II)	od 40 000 EUR + DPH	Interní
Crowdfunding licence	od 45 000 EUR + DPH	KP
CASP licence (MiCA, od nuly)	od 35 150 EUR + DPH	KP

Konkrétní cena závisí na složitosti struktury, připravenosti dokumentace klienta a zvoleném rozsahu doplňkových služeb. COREDO nabízí bezplatnou úvodní konzultaci pro posouzení projektu a přípravu individuální komerční nabídky.

Platební podmínky

Platba za služby COREDO u licenčních projektů probíhá ve třech splátkách:

40 %

po podpisu smlouvy a zahájení přípravy dokumentace;

40 %

po dokončení balíčku dokumentů a podání žádosti na ČNB;

20 %

po získání licence a dokončení projektu.

U speciálních produktů (ZISIF §15, směnárna) se podmínky mohou lišit — upřesněte při objednávce konzultace.

Seznam dokumentů pro získání licence

Seznam dokumentů závisí na typu licence. Standardní seznam pro PI/EMI zahrnuje:

Registrační dokumenty společnosti (osvědčení, stanovy, výpis z rejstříku);

Dokumenty ověřující totožnost a potvrzující bezúhonnost jednatelů a skutečných vlastníků;

Aktuální podnikatelský plán s finančním modelem na 3 roky;

Popis platebních produktů a služeb, včetně schématu transakčních toků;

Technický popis IT infrastruktury a používaných softwarových systémů;

AML/CFT politika, postupy KYC/KYB, program interního auditu;

Popis pracovních pozic klíčových zaměstnanců, včetně MLRO;

Nájemní smlouva na kancelář nebo potvrzení o fyzické přítomnosti v České republice;

Dokumenty o původu a dostatečnosti základního kapitálu;

Organizační schéma společnosti a skupiny (pokud je relevantní);

Informace o struktuře akciového kapitálu a skutečných vlastnících;

Informace o outsourcingových partnerech (pokud existují);

Pojistná smlouva nebo ekvivalentní ochranné nástroje (u určitých typů);

Popis systému řízení rizik a vnitřní kontroly.

Pro malé instituce (SPI, sEMI) je seznam dokumentů zkrácený: podnikatelský plán se sestavuje na 1 rok, požadavky na interní postupy jsou méně podrobné.

Postup získání finanční licence v České republice

Licenční proces probíhá v několika etapách.

Předběžná analýza (2–4 týdny).

Posouzení obchodního modelu, výběr optimálního typu licence, předběžná diskuse o struktuře s odborníky COREDO. Podpis smlouvy a zahájení prací.

01

Příprava společnosti (4–8 týdnů).

V případě potřeby — registrace české společnosti. Otevření firemního účtu, sestavení manažerského týmu, pronájem kanceláře. Vypracování AML politiky a interních postupů.

02

Příprava žádosti (4–8 týdnů).

Shromáždění a příprava kompletního balíčku dokumentů, vypracování podnikatelského plánu a finančního modelu, právní podpora.

03

Podání na ČNB a posouzení.

Podání žádosti na Českou národní banku. Regulátor posuzuje žádost v průběhu 3–6 měsíců u malých institucí a 6–12 měsíců u PI, EMI a investičních struktur. V průběhu procesu může ČNB vyžádat doplňující dokumenty nebo vysvětlení.

04

Získání licence a spuštění.

Po schválení žádosti ČNB vydá licenci. Společnost je zapsána do veřejného rejstříku regulátora. V případě zájmu — oznamovací procedura passportingu do dalších zemí EHP.

05

Celková doba projektu od první konzultace po získání licence: od 5 do 12 měsíců v závislosti na typu licence a připravenosti klienta.

Passporting: působení v celém EHP

Jednou z klíčových výhod finanční licence získané v České republice je právo na passporting v rámci Evropského hospodářského prostoru. Po získání licence PI nebo EMI může společnost podat oznámení ČNB o záměru poskytovat služby v jiné zemi EHP. ČNB informuje hostitelského regulátora a po dokončení oznamovací procedury je společnost oprávněna působit na novém trhu bez získání samostatné licence.

Tato možnost je založena na čl. 28 PSD2 (pro platební instituce) a čl. 3 EMD2 ve spojení s PSD2 (pro EMI). Passporting se vztahuje na všech 27 zemí EU, jakož i na Norsko, Island a Lichtenštejnsko (EHP).

Obdobný postup je stanoven pro investiční společnosti licencované podle MiFID II (čl. 34–35 MiFID II) a pro banky — v souladu s CRD IV (čl. 17–28).

Naši odborníci

Projekty finančního licencování v České republice v COREDO vede tým zkušených právníků, kteří s regulátorem ČNB spolupracují od roku 2016. Tým COREDO doprovází klienty od roku 2016 — od počáteční analýzy obchodního modelu po získání licence a postlicenční podporu.

Pavel Kos

Vedoucí právního úseku COREDO. Ve společnosti působí od června 2017, právní oddělení vede od července 2020. Specializuje se na finanční licencování, fúze a akvizice, korporátní právo a compliance. Plynně hovoří anglicky a rusky.

Basang Ungunov

Právník COREDO. Ve společnosti působí od června 2022. Specializuje se na právní služby, právní stanoviska, doprovod licenčních projektů a korporátní právo.

Často kladené otázky

Který regulátor vydává finanční licence v České republice?

Hlavním dozorčím orgánem v oblasti finančních služeb je Česká národní banka (ČNB). Právě ČNB posuzuje žádosti o PI, EMI, investiční a další finanční licence, vede veřejný rejstřík licencovaných organizací a dohlíží na jejich činnost.

Jaký minimální základní kapitál je vyžadován pro licenci EMI v České republice?

V souladu se směrnicí EMD2 (2009/110/EC) činí minimální základní kapitál pro plnohodnotnou EMI 350 000 EUR. Pro malou instituci elektronických peněz (sEMI) není minimální základní kapitál stanoven zákonem, avšak ČNB posuzuje finanční stabilitu žadatele.

Je možné působit v jiných zemích EU na základě české licence?

Ano. Licence PI a EMI získané v České republice dávají právo na passporting — působení ve všech 30 státech EHP prostřednictvím oznamovací procedury bez nutnosti získat samostatnou licenci v každé zemi. Jedná se o hlavní výhodu volby české jurisdikce pro finanční podnikání.

Kolik stojí získání finanční licence v České republice prostřednictvím COREDO?

Ceny služeb COREDO začínají od 8 500 EUR + DPH (ZISIF §15 — alternativní investiční fond). Licencování PI/EMI stojí od 40 000 do 75 000 EUR + DPH v závislosti na typu instituce. Pro přesnou cenu doporučujeme požádat o bezplatnou konzultaci.

Jak dlouho platí finanční licence v České republice?

Licence PI, EMI a investičních společností v České republice se vydávají na dobu neurčitou a nevyžadují každoroční obnovení. Neexistuje žádný roční poplatek za obnovení, což je významná výhoda ve srovnání s řadou jiných jurisdikcí.

Je nutná fyzická přítomnost v České republice pro získání licence?

Ano. ČNB vyžaduje fyzickou kancelář na území České republiky. Společnost musí být rovněž registrována v České republice. Management musí mít skutečnou vazbu na operativní činnost. COREDO může pomoci s registrací společnosti a zajištěním potřebné přítomnosti.

Jaký je rozdíl mezi PI a EMI?

Platební instituce (PI) je oprávněna poskytovat platební služby (peněžní převody, acquiring, platební iniciace apod.), nemá však právo vydávat elektronické peníze. Instituce elektronických peněz (EMI) je oprávněna vydávat a uchovávat elektronické peníze a zároveň poskytovat veškeré platební služby PI. Pro EMI je vyžadován vyšší základní kapitál (350 000 EUR oproti 20 000–125 000 EUR pro PI).

Co je ZISIF §15 a komu je určen?

ZISIF §15 je zjednodušená forma registrace alternativního investičního fondu v České republice podle zákona č. 240/2013 Sb. Takový fond není plně regulovaný a nevyžaduje licenci ČNB v klasickém smyslu — pouze registraci. Je vhodný pro malé investiční struktury, rodinné kanceláře a start-upy v oblasti správy aktiv. Neexistují minimální požadavky na základní kapitál, cena služeb COREDO začíná od 8 500 EUR + DPH.

Začněte konzultací

Získání finanční licence v České republice je složitý, ale při správném doprovodu dobře zvládnutelný proces. Tým COREDO pomáhá klientům od roku 2016: známe požadavky ČNB, umíme vybrat optimální typ licence a doprovázíme projekt od první konzultace až po spuštění.