Я руковожу COREDO с 2016 года и часто вижу, как сильные продукты буксуют в Латинской Америке из‑за двух факторов: неправильный выбор модели эквайринга и недооценка локальных регуляторных и технических нюансов. Команда COREDO реализовала десятки проектов в ЕС, Великобритании, Сингапуре и Дубае, а в последние годы: в Бразилии и Мексике. Это позволило накопить инструменты, которые сокращают сроки запуска, снижают MDR и повышают authorization rate без компромиссов по комплаенсу.
В этой статье я собрал рабочие практики для e‑commerce, маркетплейсов, финтех‑компаний и сервисов подписок. Текст одновременно стратегический и прикладной: от выбора модели (локальный vs международный эквайринг) до конкретных KPI, фрод‑правил, чек‑листов подключения и нашей практики миграций от иностранных PSP к локальным acquirer’ам.
Локальный эквайринг в Латинской Америке
Латинская Америка: один из самых быстрорастущих рынков онлайн‑платежей, а эквайринг в Латинской Америке требует локального мышления. Карточный эквайринг в Бразилии и карточный эквайринг в Мексике работают иначе, чем в Европе или Азии: сильная роль локальных схем (ELO, Hipercard), альтернативных методов (Pix, Boleto, Oxxo Pay) и специфики адресного скоринга.
Международный эквайринг Бразилия/Мексика привлекателен простотой старта, но часто теряет в конверсии: банки‑эмитенты в Латаме с большей вероятностью отклоняют cross‑border транзакции. В e‑commerce это бьет по authorization rate и повышает decline rate без объективных причин. Практика COREDO подтверждает: локальная маршрутизация и локальные платежные методы дают рост конверсии на 10–25% по сравнению с чистым cross‑border.
Эквайринг: локальный vs международный
Выбор между локальным и международным эквайрингом напрямую влияет на конверсию, уровень MDR и риск столкнуться со скрытыми сборами. Разберёмся, какие преимущества даёт локальный эквайринг в Бразилии и как это отражается на итоговой цене и уровне отказов.
Эквайринг Бразилии: преимущества
Локальный эквайринг в Бразилии дает прямой доступ к ELO и Hipercard, поддержку рассрочек (parcelado) и точный риск‑скоринг с учетом ZIP‑кодов и device‑фингерпринтинга. Решение, разработанное в COREDO для одного fashion‑ритейлера, показало рост approval rate с 67% до 86% после перехода на локальные процессоры Cielo и Rede с учетом EMV 3‑D Secure 2 (3DS2) и токенизации.
Плюсы локального эквайринга в Мексике
В Мексике локальный эквайринг повышает одобрение по картам с учетом Banxico‑правил и локальной поведенческой аналитики. Интеграция с PSP в Мексике позволяет добавить Oxxo Pay и SPEI/CoDi, что дает ощутимый uplift по конверсии в маркетплейсах и цифровых сервисах.
MDR и скрытые сборы: где теряются %
MDR комиссия в Бразилии и MDR комиссия в Мексике зависят от MCC, среднего чека, chargeback‑профиля и локальных методов оплаты. В Бразилии parcelado увеличивает совокупную стоимость владения эквайрингом из‑за финансирования рассрочек. В Мексике наличные через Oxxo Pay добавляют фиксированные сборы.
Конверсия: локального/международного
Сравнение локального и международного эквайринга по конверсии почти всегда в пользу локального. Authorization rate в Бразилии и Мексике растет за счет:
- локальной маршрутизации в Cielo, Rede, Getnet, PagSeguro;
- поддержки локальных схем (ELO/Hipercard);
- 3DS2 по региональным правилам эмитентов и soft declines retry‑логики.
Регулирование и лицензирование
Разбор регуляторной рамки и требований к лицензированию показывает, какие правовые и операционные нормы определяют работу финансовых учреждений в разных юрисдикциях. В разделе последовательно рассмотрены практические примеры и отчетность регуляторов, в частности подход Banco Central do Brasil и особенности бразильского надзора.
Отчетность Banco Central do Brasil
Регулятор эквайринга: Banco Central do Brasil. Для провайдеров платежных услуг и эквайеров действует режим лицензирования и отчетности, включая требования к капиталу, управлению рисками и информационной безопасности. Отдельный пласт — LGPD как основа data privacy и локализации данных.
Banxico и CNBV в Мексике
В Мексике надзор осуществляют Banco de México (Banxico) и CNBV (Comisión Nacional Bancaria y de Valores). регуляторные требования эквайринга в Мексике охватывают операционные риски, PLD/FT (AML/CFT) и правила отчетности по операциям. Для маркетплейсов важно понимать статус split settlements и порядок раскрытия комиссий в выписках.
Локальные регистрации и налогообложение
Для выхода в Бразилию иностранному продавцу нередко требуется открытие CNPJ и локальной юрструктуры, особенно при локальном эквайринге и работе с Pix/Boleto. Налогообложение платежей в Бразилии для нерезидентов затрагивает налоги на услуги и возможный удерживаемый налог, и это нужно моделировать заранее.
Влияние платежных методов на стратегию
Платежные методы формируют коммерческие и операционные решения компании, определяя клиентский опыт, риски и каналы монетизации. Понимание их влияния на стратегию особенно важно при оценке местных инноваций, например, как Pix меняет карточный эквайринг в Бразилии.
Как Pix влияет на эквайринг в Бразилии
Pix: мгновенные платежи Бразилии, которые изменили структуру корзины. В категориях с низким AOV Pix перетягивает долю с карт, снижая MDR, но меняя поведение отказов и возвратов. В high‑ticket сегментах карты и parcelado пока доминируют, и карточный эквайринг Бразилии остаётся критичным.
Зачем подключать Boleto Oxxo CoDi/SPEI
В Мексике роль CoDi (Cobro Digital) и SPEI, в мгновенных переводах, а Oxxo Pay закрывает сценарии наличных. Подключение локальных методов оплаты (Boleto, Oxxo Pay, Pix) расширяет аудиторию, но увеличивает сложность reconciliation и риск‑правил. Решение, разработанное в COREDO для маркетплейса в Мексике, объединило CoDi/SPEI и карты в одном settlement‑календаре и снизило операционные ошибки в актах сверки на 40%.
Процессоры и локальные схемы
Поддержка ELO, Mastercard, Visa, Hipercard в Бразилии, обязательна. Из локальных процессоров мы чаще видим Cielo, Rede, Getnet и PagSeguro; их поведение по authorization rate различается от MCC к MCC. Корректная маршрутизация между acquirer processor по ISO 8583 и, где доступно, ISO 20022, дает прирост одобрений и устойчивость.
Модели подключения: мерчант/PayFac/BIN
Выбор модели подключения: классический мерчант, PayFac или BIN sponsorship — определяется сочетанием требований к контролю, скорости выхода на рынок и операционной ответственности. От этого зависит, как быстро и легально европейскому бизнесу удастся подключить эквайринг в Бразилии, какие юридические и технические требования придётся соблюдать и какие издержки возникнут.
Как подключить эквайринг в Бразилии
Для европейского продавца вопрос “как подключить эквайринг в Бразилии для европейского бизнеса” начинается с выбора модели: локальная компания с CNPJ и локальный merchant account, либо международный PSP с локальной маршрутизацией. Первый вариант требует больше времени, но дает наилучшую конверсию и контроль над MDR.
Эквайринг в Мексике для иностр. компании
В Мексике “как подключить эквайринг в Мексике для иностранной компании” зависит от наличия RFC и местного банковского счёта для расчетов в MXN. Без локального присутствия разумен гибрид: международный провайдер с локальным партнером и подключением Oxxo/SPEI.
Сколько времени занимает открытие мерчант‑аккаунта в Мексике? В среднем 2–5 недель для стандартных категорий и до 7–9 недель для маркетплейсов со split settlements, когда требуется более глубокий Due Diligence суб‑мерчантов.
PayFac и BIN sponsorship в Лат. Америке
Модель PayFac vs классический мерчант‑аккаунт в Латаме, вопрос масштаба и контроля. PayFac/aggregator упрощает онбординг суб‑мерчантов, ускоряет go‑live и даёт готовый white‑label эквайринг. Классический merchant account повышает маржу и гибкость risk‑политик, но требует собственной лицензии/регистрации и процессов.
Underwriting: резервы и удержания
Underwriting и merchant due diligence в Латаме основываются на MCC, AOV, CBR и истории чарджбэков. Rolling reserve и резервы по эквайрингу в Латамере применяются чаще в high‑risk и подписочных моделях. Чем прозрачнее KYC‑пакет и политика возвратов, тем ниже collateral и быстрее снимаются удержания.
API, PCI, EMV 3‑D Secure: безопасность
Надёжная техническая и защитная база — это не набор абстрактных требований, а практический набор инструментов: API, соответствие PCI, внедрение EMV 3‑D Secure и токенизация обеспечивают безопасность и доверие при проведении транзакций. При интеграции для маркетплейсов и мобильных приложений именно правильная связка этих компонентов гарантирует и соблюдение регуляторных требований, и удобство для пользователей.
Интеграция маркетплейсов и приложений
Техническая интеграция API эквайринга для маркетплейсов требует поддержки marketplace payments и split settlements на уровне acquirer/PSP. В онлайне для Бразилии: онлайн‑эквайринг для маркетплейсов с поддержкой parcelado, Pix и локальных схем; для Мексики: обязательна совместимость с Oxxo и SPEI.
PCI DSS, EMV и токенизация
PCI DSS и локальная совместимость для эквайринга: база. Мы определяем тип SAQ, внедряем P2PE на терминалах и шифрование PAN на входе. EMV и контактные/бесконтактные платежи в Латинской Америке дают liability shift: при отсутствии EMV ответственность за фрод ложится на сторону без EMV‑поддержки.
Фрод‑менеджмент: снижение отклонений
Фрод‑менеджмент и профилирование транзакций строим на комбинации правил и machine learning для детекции мошенничества. Используем фрод‑индикаторы: BIN‑анализ, velocity rules, device fingerprinting и гео‑паттерны. Баланс между защитой и конверсией выражается в false positive rate: его снижение напрямую растит выручку.
Операционные процессы: расчеты и FX
В операционных процессах ключевую роль играют расчеты, управление FX, своевременная отчетность и регулярная сверка — от этого зависит точность и прозрачность финансовых потоков. Особое внимание требуют settlement cycles и сроки расчетов, поскольку их настройка определяет, как быстро и корректно будут закрываться позиции и формироваться отчеты.
Settlement cycles: сроки расчетов
Settlement cycles и сроки расчетов в Бразилии и Мексике различаются по методам оплаты и провайдерам. Карты, чаще T+1/T+2, Pix и SPEI: ближе к T+0/T+1, а Boleto и Oxxo имеют задержки подтверждения. Settlement lag критичен для cash‑flow: финансовая модель должна учитывать графики и возможные холды.
Хеджирование валютных расчетов
FX и конвертация валют при международных выплатах (BRL, MXN, USD), зона скрытых потерь. Settlement currency и FX‑спрэд влияют на итоговый MDR в пересчете на базовую валюту. Мы закладываем контрольные курсы, используем хеджинг и проверяем цепочки международных переводов и корреспондентских банков, чтобы не потерять маржу на транзите.
Отчетность, MCC и AML‑мониторинг
Требования по отчетности перед Banco Central do Brasil и Banxico включают операционные и статистические данные, а также специфические формы по платежным потокам. MCC и риск‑категоризация влияют на лимиты, пороги эскалации и chargeback thresholds. Реестр мерчантов и AML‑мониторинг должны регулярно обновляться: это помогает пройти независимые проверки без авралов.
Чарджбэки и диспуты: правила и метрики
Управление чарджбэками и диспутами требует ясных правил и точных метрик для эффективного снижения потерь. Далее разберём ключевые процедуры, включая этапы representment, и практические шаги по уменьшению числа спорных транзакций.
Процедуры representment
Чарджбэки и диспуты в Латамере подчиняются правилам международных схем, но локальные эмитенты добавляют нюансы. Правила chargeback и representment требуют аккуратной документации: proof of delivery, логи авторизаций, 3DS‑результаты и историю общения с клиентом.
Снижение чарджбэков и отказов
Как уменьшить уровень chargeback в Латинской Америке? Комбинируйте чёткую политику возвратов, локальную поддержку клиентов, корректные descriptor’ы и 3DS2 с адаптивной фрикцией. Для подписок: проактивные уведомления и токен‑апдейты снижают спорность списаний.
Подписки и рекуррентные платежи
услуги эквайринга для подписок и рекуррентных платежей в Мексике и Бразилии требуют стабильной токенизации и моделей обновления карт. AOV, LTV и CAC, метрики, которые напрямую зависят от unit economics транзакции и стоимости одобрения. Грамотная маршрутизация и локальные токены сокращают churn из‑за отказов.
Кейсы COREDO: что сработало
Кейсы COREDO показывают, что сработало на практике в разных рынках и задачах. Ниже: реальные примеры, включая снижение издержек и рост ROI в Бразилии, с разбором применённых подходов и достигнутых результатов.
Снижение издержек и рост ROI в Бразилии
Один из проектов COREDO, цифровой сервис с международным эквайрингом в Бразилии: имел высокий decline rate и MDR. После миграции на локального acquirer и добавления Pix общая стоимость одобрения снизилась на 18%, ROI на внедрение локального эквайринга окупился за 4,5 месяца, а approval rate вырос на 17 п.п. Оценка ROI при переходе на локальный эквайринг опиралась на реальные данные AOV, MDR, chargebacks и settlement lag.
Чек-лист миграции иностранного PSP
Миграция от иностранного PSP к локальному acquirer — чек‑лист, который команда COREDO использует регулярно:
- аудит MDR и всех надбавок, включая FX и early settlement;
- сравнение authorization rate по BIN и MCC;
- проверка 3DS2‑флоу и токенизации;
- настройка split settlements и marketplace‑выплат;
- тесты re‑processing и retry logic на soft declines;
- юридический блок: договоры, KYC, rolling reserve, SLA по диспутам.
Выбор партнера по регионам
M&A и due diligence при выборе партнёра по эквайрингу включают проверку лицензий, резервов, SLA и дорожной карты 3DS/EMV. White‑label и SaaS эквайринговые решения подходят финтех‑компаниям и маркетплейсам, стремящимся контролировать UX без собственного acquiring‑лицензирования.
Пошаговая дорожная карта
Пошаговые рекомендации и карты действий помогут структурировать выход на бразильский рынок и избежать типичных ошибок при подключении эквайринга. Ниже — чек‑лист для европейского бизнеса с конкретными шагами по юридическим требованиям, выбору провайдера и интеграции платежных решений в Бразилии.
Как подключить эквайринг в Бразилии
- Юридическая структура: оценка необходимости открытия CNPJ и локального счёта.
- Лицензирование/партнерство: выбор локального acquirer/PSP (Cielo, Rede, Getnet, PagSeguro) и настройка merchant account и merchant ID.
- Методы оплаты: карты (включая ELO/Hipercard), Pix, Boleto; EMV 3DS2.
- Безопасность: PCI DSS (SAQ определение), P2PE, токенизация, EMV liability shift контроль.
- Техника: API/SDK, ISO 8583 совместимость, fallback‑маршрутизация, retry logic.
- Риск: фрод‑правила, ML‑модель, BIN‑анализ, velocity rules.
- Операционка: settlement cycles (T+1/T+2), rolling reserve, reconciliation и отчётность в формате регулятора.
- Налоги: VAT/IVA влияние, удержания, Fx‑стратегия для BRL/USD и хеджинг.
Как подключить эквайринг в Мексике
- Регистрация: оценка необходимости MX RFC и локального банковского счёта.
- Партнерство: выбор acquirer/PSP с поддержкой Oxxo Pay, SPEI/CoDi и 3DS2.
- Модель: PayFac/aggregator vs классический merchant с white‑label возможностями.
- Техника: marketplace payments, split settlements, webhooks, idempotency.
- Безопасность: PCI DSS, SAQ, EMV контактные/бесконтактные, токенизация.
- Риск: правила chargeback и representment, chargeback thresholds, monitoring.
- Операции: settlement currency (MXN/USD), FX‑конвертация, корреспондентские банки.
- Отчетность: требования Banxico/CNBV, реестр мерчантов, AML‑мониторинг и локальные уведомления о подозрительных операциях.
Эквайринг как точка роста, а не затраты
Эквайринг для e‑commerce в Латинской Америке: это про стратегию, архитектуру и дисциплину исполнения. В Бразилии и Мексике выигрыш дает локальный эквайринг с поддержкой альтернативных методов, корректная маршрутизация, сильный фрод‑стек и прозрачная операционная модель с контролем FX и settlement cycles. Когда все элементы сходятся, authorization rate растёт, MDR снижается в расчете на выручку, а chargeback‑риск остаётся управляемым.