Никита Веремеев
03.02.2026 | 6 мин чтения
Обновлено: 03.02.2026
Я руковожу COREDO с 2016 года и каждый день вижу одно и то же: компаниям не хватает структурированного, прагматичного комплаенса, который работает как бизнес-актив, а не как бюрократическая надстройка. За годы работы в ЕС, Чехии, Словакии, на Кипре, в Эстонии, Великобритании, Сингапуре и Дубае команда COREDO реализовала сотни проектов — от регистрации юридических лиц и получения финансовых лицензий до построения систем AML/CFT и регуляторной отчетности. Этот текст: не обзор «лучших практик», а выжимка из живых кейсов, ошибок и решений, которые разворачивают комплаенс-стратегию для бизнеса в реальный фактор роста и доверия инвесторов.
Комплаенс как конкурентное преимущество
Стратегия комплаенса как конкурентное преимущество начинается с понятного тезиса: комплаенс снижает стоимость капитала и ускоряет доступ к банковским услугам. Когда банк видит зрелый корпоративный комплаенс и управление рисками, он быстрее открывает счета, расширяет лимиты и уменьшает требования по резервам. Практика COREDO подтверждает, что эффективный комплаенс и доступ к банковским услугам связаны прямой зависимостью, лучшее KYC/CDD, меньше отказов и задержек.
Комплаенс как фактор доверия инвесторов работает еще заметнее. Фонды и стратегические инвесторы оценивают комплаенс для стартапов и масштабирования так же внимательно, как продуктовые метрики. Публично задокументированные политики, ISO 37301 (система управления комплаенсом) и ISO 37001 (антикоррупционная система), риск-аппетит, санкционный комплаенс и экспортный контроль, это уже не «галочки», а параметры модели оценки компании. Наш опыт в COREDO показал: когда мы внедряем risk-based approach и пропорциональность в контролях, скорость сделок M&A растет, а дисконт на риски снижается.
Рентабельность инвестиций в комплаенс (ROI) легко просчитывается, если признать прямые и косвенные выгоды. С одной стороны, снижение штрафов и стоимости нарушений комплаенс; с другой — ускорение time-to-onboard клиентов, выше throughput транзакций из-за меньшего уровня false positives. В нескольких проектах мы показывали советам директоров формулу расчёта ROI комплаенса и сценарное моделирование: ROI = (избежанные потери + прирост маржи от ускорения процессов + экономия на ручных операциях) / инвестиции в процессы, людей и RegTech.
Комплаенс для международного бизнеса
Когда я проектирую комплаенс-рамку для международной группы, начинаю с governance. Совет директоров определяет риск-аппетит, утверждает роли CCO и функции внутреннего контроля и комплаенса. Далее, политики и процедуры комплаенса для международных групп, включая KYC и CDD в стратегии комплаенса, управление третьими сторонами, конфликты интересов и fit & proper для ключевых руководителей. Такое распределение обязанностей позволяет бизнесу масштабироваться без «ручного тормоза».
Компоненты проверки клиентов и партнеров охватывают PEP-скрининг и уровни риска политически значимых лиц, санкционные листы: OFAC, EU, UN и практики проверки, а также beneficial ownership registers, реестр бенефициаров ЕС и национальные реестры. Комплаенс и требования к бенефициарным владельцам часто становятся блокирующим фактором при открытии счетов и регистрации компаний. Решение, разработанное в COREDO, включает автоматизацию идентификации UBO, документ-менеджмент и audit trail, что снимает вопросы регулятора и банка на старте.
Интеграция GDPR и защиты данных в комплаенс-стратегию обязательна для любой компании, которая ведет операции в ЕС или взаимодействует с европейскими клиентами. Мы проводим data protection impact assessment (DPIA) в комплаенсе, применяем privacy-by-design и data minimization, и планируем международные передачи данных через SCC и другие трансферные механизмы с учетом последствий Schrems II. Для идентификации полезно использовать eIDAS и электронную подпись, а также биометрическую верификацию и проверки личности, при этом мы всегда оцениваем модельный риск и explainability при внедрении алгоритмов биометрии.
Санкционный комплаенс и экспортный контроль становятся обязательными не только для оборонных или высокотехнологичных отраслей. Комплаенс для экспорта и международного бизнеса: это контроль конечного пользователя, географических ограничений и двойного назначения. В COREDO мы внедряем процессы screening и approval с разделением обязанностей и записью решений в систему документооборота, чтобы обеспечить доказуемость и готовность к инспекциям.
Комплаенс-программа: этапы и KPI
Внедрение комплаенс-программы в компании я делю на четыре этапа: оценка рисков и compliance maturity model: assessment framework; проектирование контролей по принципу best practices: risk-based approach и proportionality; автоматизация и обучение персонала; мониторинг, регуляторная отчетность и улучшения. Индекс зрелости комплаенса (compliance maturity) помогает быстро объяснить совету директоров, на каком уровне находится организация и какие инвестиции наиболее окупаемы.
Мы закрепляем комплаенс KPI и метрики эффективности, включая time-to-onboard, SAR rate (доля и качество suspicious activity report), false positive rate в транзакционном мониторинге, время закрытия инцидентов, процент third-party Due Diligence с повышенным риском и долю закрытых «alarms» в SLA. Антифрод и комплаенс для платежных операций измеряются через fraud loss rate, chargeback ratio и результаты антивозвратного аудита и контроля транзакций. Такие метрики дают прозрачность и позволяют корректировать ресурсное обеспечение.
Технологии транзакционного мониторинга на базе ML и антифрод-аналитика и поведенческая аналитика снижают число ложных срабатываний, но требуют governance. В COREDO мы внедряем ML/AI: governance, explainability и модельный риск с периодической валидацией моделей, калибровкой порогов risk scoring и обучением аналитиков. Регуляторы развивают suptech решения, и проверяющие все чаще ожидают отчетность с понятными «feature attributions» и логикой эскалаций.
Регистрация и лицензии-Европа/Азия/СНГ
Комплаенс при регистрации юридического лица в ЕС сегодня включает проверку бенефициаров, источников средств и бизнес-модели уже на этапе подачи документов в реестр и при открытии счетов. Регуляторная архитектура в ЕС и национальные регуляторы — от EBA и ESMA до местных FIU, синхронизировали подходы, и AMLD5/AMLD6 задают рамку по идентификации, мониторингу и SAR. Практика COREDO подтверждает: корректная структура группы, прозрачный UBO и готовность к KYC‑вопросам банка сокращают процесс на недели.
Комплаенс при регистрации компаний в Азии и Африке требует учета иных правил. В Сингапуре MAS и в Дубае (DFSA/FSRA) предъявляют строгие требования к AML/KYC, независимости комплаенс-функции и срокам регуляторной отчетности. В Азии регуляторные требования по AML/KYC предусматривают локальные особенности CDD, верификацию адресов и более подробные профили транзакционной активности. Команда COREDO выстраивает бенчмаркинг комплаенс-практик в разных юрисдикциях, чтобы не переносить европейские шаблоны без адаптации.
Отдельный блок: финансовые лицензии. Комплаенс для финансовых институтов и платежных провайдеров охватывает лицензии платежных учреждений, электронных денег, форекс-дилеров, крипто-провайдеров и банковские разрешения. Мы сопровождаем подготовку AML-политик, процедур CDD/EDD, сценариев мониторинга, планов непрерывности бизнеса, тестов независимого аудита и «fit & proper» для руководства. В некоторых кейсах COREDO реализовала подход «pre-audit», когда регулятор видел готовность к FIU-процедурам и процессам SAR до выдачи лицензии.
Кейсы COREDO: от идеи к операционке
Первый кейс, Лицензирование платежной компании в ЕС. Клиент пришел с задержками в открытии счетов из-за непрозрачного UBO и отсутствия санкционной политики. Мы переработали структуру владения, включили beneficial ownership registers и контроль цепочки, внедрили санкционный screening (OFAC/EU/UN) и PEP‑скрининг, настроили сценарии SAR и регуляторную отчетность. Time-to-onboard снизился с 21 до 9 дней, false positive rate упал на 37%, банк расширил лимиты. Клиент показал комплаенс как конкурентное преимущество при M&A через год и закрыл сделку без дисконта.
Второй кейс, криптокомпания в Эстонии. Организация требовала обновления AML/CFT по новым правилам FIU, настройки централизованного KYC и KYC-рибутинга между продуктами экосистемы, а также интеграции eIDAS-подписей. Мы внедрили транзакционный мониторинг на базе ML, объяснимые правила, антифрод‑аналитику и поведенческие модели. Результат — ускорение онбординга на 50%, рост одобрения банком корсчетов и снижение chargeback ratio на 22%.
Третий кейс: выход торговой компании в Сингапур с экспортом в несколько стран Азии. Ключевым стал санкционный комплаенс и экспортный контроль, supply chain due diligence и ответственность за субподрядчиков. Мы внедрили управление третьими сторонами и third-party due diligence, контроль конечного пользователя, политику подарков и конфликтов интересов, whistleblowing‑канал и внутренние расследования. Бизнес получил доступ к ключевому клиенту, для которого наличие ISO 37001 было обязательным условием поставки.
Третьи стороны в международных поставках
Комплаенс при работе с третьими сторонами и подрядчиками требует слоистой модели контроля. Мы проводим third-party due diligence, оцениваем beneficial ownership, санкционные риски и ESG‑факторы, проверяем compliance‑практики и проводим supply chain due diligence для критичных поставщиков. Согласованные SLA, клаузулы об audit right и периодические re-assessment дают управляемость цепочки.
Управление конфликтом интересов и политики fit & proper предотвращают серые зоны. Политика по подаркам, ограничения на взаимодействия, прозрачная эскалация и учет «connected persons» поддерживают корпоративную этику. В COREDO мы настраиваем корпоративные расследования и privileged communications, чтобы организация сохраняла защищенность и готовность к инспекциям без утечек и нарушения привилегии юриста-клиента.
DPA (deferred prosecution agreement) и договорённости с регуляторами становятся актуальны, когда бизнес быстро раскрывает инциденты, проводит internal investigations и устраняет нарушения. Такая открытость снижает санкции и возвращает компанию в рабочий режим. Наши юристы готовят дорожные карты remediation, документы для FIU и корректируют регуляторную отчетность: форматы и сроки должны совпадать с ожиданиями надзора.
RegTech и автоматизация комплаенса
Автоматизация комплаенс-процессов (RegTech) превращает ручную проверку в управляемую фабрику. Верификация идентичности идёт через eIDAS, биометрию, базы PEP/санкций, а централизованный KYC и KYC-рибутинг позволяют переиспользовать результаты проверок внутри группы. Регтех-платформы и поставщики решений дают модульность: screening, транзакционный мониторинг, case management, audit trail и регуляторную отчетность.
Методы снижения false positives в мониторинге транзакций включают комбинацию правил и ML, обучение на качественно размеченных данных, адаптивные пороги, сегментацию клиентов и explainability с «reason codes». Обоснование инвестиций в RegTech перед советом директоров строится на сравнении cost of non-compliance с cost-benefit analysis внедрения, включая экономию FTE, сокращение time-to-onboard и снижение SAR rate из-за лучшего предварительного фильтра.
Внедрение ML/AI требует governance: модели проходят валидацию, фиксируются версии, логируются решения и отклонения. Мы используем инструменты документооборота и audit trail, чтобы каждый шаг был воспроизводимым. Контроль изменений нормативной среды и horizon scanning встраиваем в процессы: регуляторы меняют руководство по SAR, FIU обновляют форматы, а банки уточняют KYC-терминологию и документы, система должна подхватывать обновления без сбоев.
Комплаенс в инвестициях и M&A
Комплаенс как конкурентное преимущество при M&A проявляется через снижение «регуляторного долга». Покупатель оценивает комплаенс- due diligence, наличие ISO 37301/37001, полноту SAR-процессов, качество data protection, зрелость AML/CFT и готовность к регуляторным проверкам. Комплаенс и управление корпоративной репутацией напрямую влияют на стоимость сделки, а ESG-факторы усиливают репутационные риски и интерес страховщиков (D&O, professional liability).
Влияние комплаенса на стоимость капитала и кредитный рейтинг связано с прозрачностью и стабильностью. Банки и агентства доверяют компаниям с понятным risk governance, проактивными internal investigations и модульной автоматизацией. Когда бизнес демонстрирует комплаенс-бюджетирование, KPI и модели оценки эффективности комплаенс-программ, стоимость заимствований уменьшается.
Правовые последствия несоответствия — штрафы, запреты, уголовное преследование, не удерживают компанию от роста сами по себе, но разрушают гибкость. Анализ стоимости несоответствия (cost of non-compliance) всегда показывает, что правильная комплаенс-оценка и независимые проверки окупаются быстрее, чем кажется. В COREDO мы показываем сценарии: «без изменений», «минимальные меры», «трансформация» — и прогнозируем, как меняются мультипликаторы и банк-контракты.
Бюджет и ROI для совета директоров
Комплаенс-бюджетирование и cost-benefit analysis начинаются с карты рисков и «критических разрывов». Я использую формулу: ROI комплаенса = (избежанные штрафы и потери + прирост выручки от ускорения онбординга + экономия на ручных операциях + снижение стоимости капитала) / (затраты на людей, системы, аудит и обучение). Сценарное моделирование добавляет диапазоны и чувствительность к изменениям регуляторной среды.
Совету директоров важны простые метрики: time-to-onboard, SAR rate и его конверсия в подтвержденные кейсы, false positive rate, стоимость обработки одного кейса, доля «high risk» клиентов, время реакции на регуляторные изменения, процент выполненных тренингов и результаты тестирования. Команда COREDO готовит пакеты для комитетов по аудиту и рискам, где каждый KPI привязан к бизнес-результату и бюджетной строке.
Комплаенс-команда должна оставаться компактной и проактивной. Построение комплаенс-команды и роли CCO предполагают сочетание внутренних специалистов и аутсорсинг комплаенс и услуги внешних консультантов. Вопрос, какие риски при аутсорсинге комплаенс-функции в другую юрисдикцию? Ответ, потеря локального контекста и контрольных сроков; мы нивелируем это через SLA, локальных офицеров и единый case management.
Культура обучения и постоянные улучшения
Обучение персонала и культура комплаенса, это не разовая рассылка, а цикл. Я фиксирую тематические модули: AML/CFT, санкционный режим, GDPR, fraud‑паттерны, конфликты интересов, экспортный контроль. Корпоративная этика и whistleblowing системы дают ранние сигналы, а внутренний контроль и комплаенс получают данные для улучшений.
Межюрисдикционный комплаенс при трансграничном бизнесе требует согласования политик и процедур, чтобы различия между юрисдикциями не приводили к «миграции рисков». Мы проводим структурирование группы компаний с учетом комплаенса, адаптируем регуляторную отчетность, выстраиваем механизмы centralized KYC и переносимых результативных проверок. Взаимодействие с банками и KYC-терминология и документы упрощаются через стандартные пакеты: уставные документы, подтверждение адреса, UBO-диаграммы, описания источников средств и бизнес-модель.
COREDO регулярно готовит клиентов к регуляторным проверкам и инспекциям. Internal investigations и подготовка к аудиту регулятора включают тестовые SAR, проверки выборок, walkthrough-процессы и интервью. Мы работаем прозрачно, признаем сложности и формируем план улучшений, который регулятор воспринимает как конструктивное сотрудничество.
Частые вопросы клиентов
Вопрос: как обосновать инвестиции в комплаенс для совета директоров?
Ответ: свяжите инвестиции с бизнес-метриками: time-to-onboard, снижение false positives, рост конверсии, уменьшение стоимости капитала, сценарный анализ штрафов. Покажите формулу ROI и «критические разрывы», встроив CAPEX/OPEX в дорожную карту на 12–24 месяца.
Ответ: свяжите инвестиции с бизнес-метриками: time-to-onboard, снижение false positives, рост конверсии, уменьшение стоимости капитала, сценарный анализ штрафов. Покажите формулу ROI и «критические разрывы», встроив CAPEX/OPEX в дорожную карту на 12–24 месяца.
Вопрос: какие метрики использовать для оценки ROI комплаенса?
Ответ: time-to-onboard, SAR rate и доля подтвержденных кейсов, false positive rate и стоимость обработки одного кейса, fraud loss rate и chargeback ratio, процент закрытых задач в SLA, время реакции на регуляторные изменения, доля сотрудников, прошедших обучение, и результаты независимого аудита.
Ответ: time-to-onboard, SAR rate и доля подтвержденных кейсов, false positive rate и стоимость обработки одного кейса, fraud loss rate и chargeback ratio, процент закрытых задач в SLA, время реакции на регуляторные изменения, доля сотрудников, прошедших обучение, и результаты независимого аудита.
Вопрос: как интегрировать AML и GDPR без конфликтов?
Ответ: проведите DPIA, опишите правовое основание обработки (легитимный интерес/правовое обязательство), используйте privacy-by-design и data minimization, ограничьте доступ по ролям, применяйте SCC для трансграничных трансферов и ведите audit trail для доказуемости.
Ответ: проведите DPIA, опишите правовое основание обработки (легитимный интерес/правовое обязательство), используйте privacy-by-design и data minimization, ограничьте доступ по ролям, применяйте SCC для трансграничных трансферов и ведите audit trail для доказуемости.
Вопрос: какие риски при аутсорсинге комплаенс-функции в другую юрисдикцию?
Ответ: потеря локального регуляторного контекста, разрыв SLA и несоответствие форматов отчетности. Закрепите контроль качества, локального представителя и единые политики, регулярно проводите бенчмаркинг и тесты независимого аудита.
Ответ: потеря локального регуляторного контекста, разрыв SLA и несоответствие форматов отчетности. Закрепите контроль качества, локального представителя и единые политики, регулярно проводите бенчмаркинг и тесты независимого аудита.
Вопрос: как адаптировать комплаенс-стратегию при выходе на новый рынок в Азии?
Ответ: учтите требования местного регулятора (например, MAS/DFSA/FSRA), настройте локальный CDD/EDD, пересоберите санкционные списки, адаптируйте форматы SAR к FIU, проверьте экспортный контроль и локальные правила по персональным данным. Используйте локальные RegTech‑интеграции и сертификацию.
Ответ: учтите требования местного регулятора (например, MAS/DFSA/FSRA), настройте локальный CDD/EDD, пересоберите санкционные списки, адаптируйте форматы SAR к FIU, проверьте экспортный контроль и локальные правила по персональным данным. Используйте локальные RegTech‑интеграции и сертификацию.
Вопрос: как комплаенс влияет на стоимость сделки при M&A?
Ответ: зрелая программа уменьшает регуляторный дисконт, ускоряет due diligence и снижает объем гарантий и компенсаций. Наличие ISO 37301/37001, ясных SAR‑процессов и ESG‑рамки повышает уверенность покупателя и кредиторов.
Ответ: зрелая программа уменьшает регуляторный дисконт, ускоряет due diligence и снижает объем гарантий и компенсаций. Наличие ISO 37301/37001, ясных SAR‑процессов и ESG‑рамки повышает уверенность покупателя и кредиторов.
Вопрос: какие RegTech решения сокращают time-to-onboard на 50%?
Ответ: комбинация удаленной eIDAS/биометрической верификации, централизованного KYC, преднастроенного санкционного screening с PEP‑уровнями риска, поведенческого скоринга и case management с автоматизированными playbooks. Команда COREDO внедряла такие стеки и добивалась сокращения TTO вдвое.
Ответ: комбинация удаленной eIDAS/биометрической верификации, централизованного KYC, преднастроенного санкционного screening с PEP‑уровнями риска, поведенческого скоринга и case management с автоматизированными playbooks. Команда COREDO внедряла такие стеки и добивалась сокращения TTO вдвое.
Что помнить руководителю
Комплаенс и борьба с отмыванием денег (AML/CFT) — это не тормоз для бизнеса, а система контроля качества. Финансовые разведывательные подразделения (FIU) и SAR: часть операционки, а не «форс-мажор». Санкционный контроль, экспортные правила, GDPR и требования к бенефициарным владельцам: элементы одной архитектуры, где каждая политика подкрепляется процессом, ролью и метриками.
Проблемы масштабирования комплаенс-систем при росте компании решаются заранее: модульная автоматизация, понятные SLA, пересмотр risk-аппетита и регулярная перекалибровка моделей. Управление третьими сторонами, supply chain due diligence и ответственность за субподрядчиков требуют дисциплины и полного audit trail. И главное — комплаенс-стратегия для бизнеса должна служить доступу к новым рынкам, а не становиться барьером.
Выводы
Комплаенс как фактор конкурентного доступа к новым рынкам: это уже факт, а не перспектива. Когда я говорю с основателями и финансовыми директорами, я прошу смотреть на комплаенс через призму ROI, скорости сделок, доверия банков и инвесторов. COREDO выстраивает решения, которые соединяют стратегию, регуляторные требования и технологию: от комплаенс при регистрации юридического лица в ЕС до лицензирования и ежедневной AML‑операционки в Европе, Азии и СНГ.
Если вам нужен партнер, который понимает регуляторную логику, умеет считать рентабельность и превращает требования в понятные процессы, команда COREDO готова помочь. Мы превратим сложные стандарты FATF, AMLD5/AMLD6, ISO 37301/37001, GDPR и санкционные режимы в систему, которая ускоряет масштабирование, укрепляет корпоративное управление и повышает ценность компании на рынке.